Wayfair-aandelen naderen belangrijke prijs terwijl ze zich voorbereiden op een grote stap

Het aandelenkoers van Wayfair is de afgelopen drie jaar niet gestegen, terwijl de brede markt naar een recordhoogte is gestegen. Sinds 2023 is de koers tussen de ondersteuning van $ 27,67 en het weerstandspunt van $ 90,8 gebleven. De prijs is met bijna 90% gedaald ten opzichte van het hoogste niveau tijdens de pandemie, toen het bedrijf floreerde.

De groei van Wayfair is gestagneerd

Wayfair, een bedrijf dat online meubels verkoopt, heeft te lijden onder de recessie in de sector. De sector kampt met hoge rentetarieven in de VS en een zwakke consumptie in het algemeen.

Door deze hoge tarieven zijn mensen voorzichtiger geworden met hun vrije bestedingen. Zoals we onlangs meldden, zijn de wanbetalingen van creditcards de afgelopen maanden sterk gestegen. Meubels en huishoudelijke artikelen zijn hier het meest door getroffen.

Wayfair heeft ook te maken gehad met de aanhoudende crisis op het gebied van betaalbaarheid van woningen in de Verenigde Staten, omdat de prijzen zijn gestegen. Uit een recent rapport van Redfin bleek dat de huizenprijzen in december verder zijn gestegen, waardoor ze voor de meeste mensen onbetaalbaar zijn geworden.

Uit de meest recente resultaten blijkt dat de omzet van Wayfair in het derde kwartaal met 2% daalde tot $ 2,9 miljard. De omzet in de VS daalde met 2,3% tot $ 2,5 miljard, terwijl het aantal actieve klanten met bijna 3% daalde tot 21,7 miljoen.

Wayfair leverde in het derde kwartaal ook minder bestellingen af, wat een teken is dat de zwakke consumptie aanhoudt.

Analisten van Wall Street verwachten dat de komende financiële resultaten zullen laten zien dat de omzet in het vierde kwartaal met 1,64% is gedaald tot $ 3,06 miljard. Als deze cijfers kloppen, zal dit leiden tot een jaarlijkse omzet van $ 11,78 miljard in 2024, een daling van 1,86% ten opzichte van 2023.

Een cruciaal gegevenspunt laat zien dat het bedrijf mogelijk zwakke financiële resultaten zal publiceren: het verkeer op de website. Volgens SimilarWeb daalde het verkeer op de vlaggenschipwebsite in december met 5% tot 98,5 miljoen. Hoewel dit goede cijfers zijn, zijn ze een indicatie dat het bedrijf niet meer groeit.

Analisten zijn optimistisch dat de aandelenkoers van Wayfair binnenkort weer zal stijgen. De gemiddelde voorspelling voor de aandelenkoers van Wayfair is $ 56, vergeleken met de huidige $ 48,6. De meeste analisten, waaronder die van Loop Capital, Deutsche Bank en RBC Capital, hebben een terughoudend vooruitzicht voor de aandelen.

Toch ziet het bedrijf nog steeds risico's voor de toekomst. De concurrentie in de meubel- en inrichtingsbranche neemt toe, wat de marges kan beïnvloeden. Het management verwacht dat de brutomarge onder druk blijft staan, nu de omzet afneemt en de acties doorgaan.

Analyse van de aandelenkoers van Wayfair

W-aandelengrafiek | Bron: TradingView

De wekelijkse grafiek laat zien dat de aandelenkoers van Wayfair de afgelopen jaren in een consolidatiefase is gebleven. Dit verklaart waarom de koers zich consolideert rond de 50-weekse en 25-weekse voortschrijdende gemiddelden.

Het aandeel heeft ook een symmetrisch driehoekspatroon gevormd, dat nu de samenloopniveaus nadert. De Relative Strength Index (RSI) is gestegen naar 50, wat neutraal is.

Deze opstelling is dus een teken dat het aandeel dit jaar een grote beweging gaat maken. Wat moeilijk te voorspellen is, is of het een uitbraak of een inzinking zal zijn. Een sterke bullish uitbraak kan ervoor zorgen dat het aandeel naar het volgende niveau van $90,8 stijgt, het hoogste niveau sinds juli 2023. Aan de andere kant zal een inzinking het aandeel naar $27,67 duwen.