Czy Palo Alto Networks to dobry wybór akcji z branży cyberbezpieczeństwa na rok 2025?

Cena akcji Palo Alto Networks wzrosła o 26% w 2024 r., ponieważ popyt na cyberbezpieczeństwo nadal rośnie na całym świecie. Wzrosła również dzięki wiatrom sprzyjającym sztucznej inteligencji, które mocno podniosły ceny akcji innych firm w branży. Jej akcje wzrosły do rekordowego poziomu 207 USD, a następnie spadły do obecnych 186 USD. Czy PANW to dobra firma do kupienia w 2025 r.?

PANW to dobra firma o dużym potencjale wzrostu

Palo Alto Networks to jedna z najszybciej rozwijających się firm w branży cyberbezpieczeństwa. Oferuje rozwiązania w zakresie bezpieczeństwa sieci, bezpieczeństwa chmury i sztucznej inteligencji. Firma stosuje podejście hybrydowe, oferując rozwiązania sprzętowe, takie jak sprzętowe zapory ogniowe, oraz rozwiązania oprogramowania w ramach modelu subskrypcji.

W ostatnich latach firma Palo Alto Networks odnotowała duży wzrost liczby klientów na całym świecie. Do jej najważniejszych klientów należą Caesars Entertainment, Salesforce, ADT, Michelin i Better Mortgage.

Biznes PANW rozwija się dynamicznie, a jego roczne przychody wzrosły z 3,4 miliarda dolarów w 2019 roku do ponad 8 miliardów dolarów w 2023 roku. Trend ten prawdopodobnie utrzyma się w nadchodzących latach, choć w umiarkowanym tempie.

Co najważniejsze, firma zaczęła przynosić zyski. W ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (TTM) przekształciła się z firmy odnotowującej roczną stratę netto w wysokości 498 milionów dolarów w 2012 roku w firmę odnotowującą zysk netto w wysokości ponad 2,7 miliarda dolarów.

Najnowsze wyniki pokazują, że firma nadal dobrze sobie radzi w ostatnim kwartale, dzięki koncepcji platformizacji. Platformizacja to proces, w którym firmy konsolidują swoje funkcje bezpieczeństwa, aby zmniejszyć ich złożoność.

Wyniki pokazały, że przychody w I kwartale 2025 r. wyniosły 2,1 mld USD, co stanowi wzrost o 14% w skali roku, przewyższając oczekiwania analityków. Przychody z ARR z zakresu bezpieczeństwa nowej generacji wzrosły do 4,52 mld USD, przekraczając górną granicę prognoz.

Zarząd spodziewa się, że firma będzie nadal dobrze prosperować. Ma nadzieję, że jej ARR NGS w drugim kwartale wyniesie od 4,7 do 4,75 miliarda dolarów, a przychody wzrosną o 12–14% do kwoty od 2,22 do 2,25 miliarda dolarów.

Analitycy z Wall Street są optymistycznie nastawieni do przyszłości firmy i przewidują, że przez jakiś czas będzie ona odnotowywać dwucyfrowy wzrost przychodów. Średnia prognoza 50 analityków zakłada, że w bieżącym roku finansowym przychody wzrosną o 14% do 9,15 mld dolarów, a w kolejnym o 10,58 mld dolarów.

Analitycy są również umiarkowanie optymistycznie nastawieni do ceny akcji Palo Alto Networks, która ich zdaniem wzrośnie z obecnych 186 USD do 204 USD.

Czytaj więcej: Cramer radzi kupić akcje tej spółki po podziale akcji w obliczu spadku po publikacji wyników finansowych

Analiza ceny akcji Palo Alto Networks

Na wykresie tygodniowym widać, że cena akcji PANW od kilku lat powoli rośnie i w grudniu osiągnęła rekordowy poziom 207 USD. Powstał wznoszący kanał, pokazany na czarno, i akcje spadły nieco poniżej kluczowego wsparcia na poziomie 190 USD.

Indeks siły względnej (RSI) również utworzył kanał wzrostowy. Pozostał powyżej 50-tygodniowej i 100-tygodniowej średniej kroczącej. Dlatego perspektywy akcji są neutralne z tendencją spadkową. Ruch poniżej dolnej strony kanału wskaże na spadek do 150 USD.