Cena akcji Chewy tworzy klin i napotyka opór na poziomie 200 EMA

Cena akcji Chewy odnotowała silny wzrost w ciągu ostatnich siedmiu miesięcy, skacząc z niskiego poziomu 14,7 USD do 36 USD. Ten 145-procentowy wzrost był lepszy niż w przypadku większości firm w Stanach Zjednoczonych, w tym indeksów referencyjnych, takich jak S&P 500 i Nasdaq 100. Czy więc Chewy to nadal dobry wybór akcji do kupienia w tym roku?

Chewy radzi sobie całkiem nieźle

Chewy jest jednym z największych graczy w branży zoologicznej, gdzie sprzedaje smakołyki, jedzenie, zabawki i inne produkty online.

Branża zwierząt domowych jest w Stanach Zjednoczonych bardzo rozwinięta, ponieważ miliony ludzi posiada zwierzęta domowe, takie jak koty, psy i ryby. Ponad 65,1 miliona gospodarstw domowych posiada psa, a 86,9 miliona koty. Oczekuje się, że te liczby będą rosły, tworząc ogromny adresowalny rynek.

Rynek żywności i akcesoriów dla zwierząt domowych jest również bardzo rozdrobniony, a wiele rodzin zaopatruje się w produkty od popularnych marek, takich jak Walmart, Target, a nawet Amazon.

Chewy działa jako firma specjalistyczna, która sprzedaje swoje produkty online. W ciągu ostatnich lat jej platforma obsłużyła miliony użytkowników, a zarząd uważa, że ma jeszcze duży potencjał wzrostu. Roczne przychody Chewy wzrosły dzięki dużemu popytowi i wyższym cenom.

Wyniki za trzeci kwartał pokazały, że liczba klientów Chewy wzrosła o 160 tys., a sprzedaż netto na jednego aktywnego klienta wzrosła do 567 USD, co stanowi wzrost w porównaniu z poprzednią kwotą 54 USD.

Łączne przychody wzrosły nieznacznie z 2,7 do 2,87 miliarda dolarów, co jest oznaką, że era dwucyfrowych wzrostów jest już niemal za nami. Sprzedaż samochodów osobowych wzrosła z 2,11 do 2,3 miliarda dolarów.

Co najważniejsze, firma Chewy zwiększa swoje marże, ponieważ zarząd skupia się na rentowności. Jej marża brutto wzrosła z 26,6% w roku obrachunkowym 2021 do 29,2% w ciągu ostatnich dwunastu miesięcy (TTM).

Chewy nadal zwiększa swój przepływ pieniężny, który jest ważnym wskaźnikiem rentowności. Jego przepływ pieniężny netto w całym roku wzrósł z 9 milionów dolarów do ponad 363 milionów dolarów.

Firma ma również nadzieję stać się kluczowym graczem w branży zdrowia zwierząt domowych, co według analityków będzie kluczowym katalizatorem. Ponadto biznes reklamowy firmy się rozwija, oferując wyższe marże. Chewy zainwestowało również w biznes marek własnych, który ma nadzieję, że będzie się dobrze rozwijał.

Analitycy nie widzą dużych szans na wzrost akcji Chewy

Analitycy z Wall Street są umiarkowanie optymistycznie nastawieni do ceny akcji Chewy. Średnia szacunkowa analityków wynosi 36,5 USD, co jest nieco wyżej niż obecna cena 36,5 USD.

Tymczasem średnia prognoza rocznych przychodów na 2024 rok wynosi 11,8 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 5,88% w porównaniu z ubiegłym rokiem. W tym roku firma zarobi 12,41 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 5% w porównaniu z ubiegłym rokiem.

Oczekuje się, że zysk Chewy na akcję w czwartym kwartale wyniesie 0,20 USD, co da roczną kwotę 1,27 USD.

Analiza cen akcji Chewy

Wykres tygodniowy pokazuje, że cena akcji Chewy osiągnęła dno na poziomie 14,7 USD w 2024 r. Dno to nastąpiło po tym, jak akcje utworzyły wzór spadającego klinu, popularny byczy sygnał na rynku. Odbicie to było zgodne z moją ostatnią prognozą dotyczącą akcji CHWY.

Akcje zbliżają się do punktu 23,6% korekty Fibonacciego. Przekroczyły również 50-tygodniową średnią kroczącą i osiągnęły 200-tygodniową średnią kroczącą.

Jednakże akcje te utworzyły wzór rosnącego klinu, popularny sygnał odwrócenia trendu. Klin powstaje z dwóch rosnących i zbiegających się linii trendu.

Dlatego też akcje prawdopodobnie odnotują spadkowy wyłom w ciągu najbliższych kilku tygodni, o ile pozostaną poniżej 200-tygodniowej średniej kroczącej. Jeśli tak się stanie, kolejnym punktem do obserwacji będzie poziom 30 USD.