Cena akcji HSBC rośnie w Hongkongu, jednostka majątkowa zwiększa zyski

Cena akcji HSBC skoczyła w Hongkongu o ponad 3%, osiągając maksimum na poziomie 140 USD, najwyższym od 11 lutego. Zbliża się do historycznego rekordu 141,5 USD, co stanowi wzrost o 102% od najniższego poziomu w kwietniu ubiegłego roku. W ciągu ostatnich pięciu lat wzrosła o ponad 300%, podnosząc kapitalizację rynkową powyżej 300 miliardów USD.

HSBC opublikował mocne wyniki finansowe 

Cena akcji HSBC radziła sobie dobrze w ostatnich latach, czyniąc spółkę jedną z najlepiej notowanych w indeksach Hang Seng i FTSE 100.

Notowania kontynuowały wzrosty w tym tygodniu po tym, jak spółka opublikowała swój raport roczny, który wykazał, że wzrost i rentowność były lepsze od oczekiwań.

W raporcie wykazano, że zysk przed opodatkowaniem wyniósł 29,9 mld USD w 2025 r., w porównaniu z 2024 r. Spadek wynikał z ponad 4,9 mld USD zdarzeń jednorazowych, związanych z wyprzedażą działalności w Kanadzie i Francji, odpisami wartości w działalności Bank of Communications oraz restrukturyzacją.

Po wyłączeniu tych zdarzeń jednorazowych zysk przed opodatkowaniem spółki wzrósł o 2,4 mld USD do ponad 36,6 mld USD, a także wzrósł wskaźnik Return on Tangible Equity (RoTE). Całkowite przychody wzrosły o 4% do ponad 68,3 mld USD.

Działalność spółki została wzmocniona przez dynamicznie rozwijający się biznes zarządzania majątkiem, który nadal rośnie w Azji. Segment wealth management wygenerował w czwartym kwartale ponad 2,1 mld USD opłat, czyli o 20% więcej niż w tym samym okresie 2024 r.

Wyniki pokazały, że do biznesu wpłynęło w ubiegłym roku ponad 78 mld USD depozytów, co podniosło łączną wartość depozytów do ponad 1,75 bln USD. 

Co najważniejsze, spółka oczekuje, że wzrost będzie kontynuowany w nadchodzących latach. Jej RoTE wzrosło do 17,6%. Spodziewa się, że RoTE pozostanie powyżej 17% w najbliższych latach.

HSBC oczekuje również, że wzrost przychodów będzie kontynuowany w kolejnych latach. Prognozuje się, że przychody wzrosną o 5% w 2028 r., a wzrost dywidendy przyspieszy w nadchodzących latach.

CZYTAJ WIĘCEJ: Oto dlaczego cena akcji HSBC znajduje się w silnym trendzie wzrostowym

Jednocześnie HSBC oczekuje, że wynik z tytułu odsetek netto (NII) wyniesie co najmniej 45 mld USD w tym roku, a wskaźnik CET1 utrzyma się w tym roku pomiędzy 14% a 14,5%. W oświadczeniu Georges Elhedery, dyrektor generalny, powiedział:

„Celujemy również w rok do roku wzrost przychodów w tym samym okresie i na tej samej podstawie, osiągając 5% w 2028 r. Stajemy się prostym, bardziej zwinym i skoncentrowanym bankiem, który porusza się z prędkością naszych klientów.”

HSBC radził sobie dobrze w ostatnich latach, wspierany przez trwające działania naprawcze Elhedery’ego. Połączył kluczowe biznesy, ogłosił tysiące zwolnień i postawił mocniej na działalność w Azji. Najnowszym krokiem było przejęcie Hang Seng Bank, jego hongkońskiej spółki zależnej.

Analiza techniczna ceny akcji HSBC 

Wykres tygodniowy pokazuje, że cena akcji HSBC znajduje się w silnym trendzie wzrostowym w ostatnich latach, szybując z dołka 29,60 USD w 2022 r. do 140 USD. Kontynuuje tworzenie serii wyższych szczytów i wyższych dołków.

W konsekwencji akcje utrzymywały się powyżej wszystkich średnich kroczących, podczas gdy wskaźnik siły względnej (RSI)  wzrósł do poziomu wykupienia 77. Przeszedł powyżej MACD i Percentage Price Oscillator (PPO).

Dlatego najbardziej prawdopodobny scenariusz zakłada, że kurs akcji HSBC będzie nadal rosnąć w nadchodzących tygodniach, a kolejnym kluczowym celem jest poziom 150 USD.