Co dalej z rosnącym indeksem Nikkei 225 i spadającym USD/JPY?

Japońskie akcje i jen gwałtownie wzrosły w środę, gdy inwestorzy przyjęli z zadowoleniem tymczasowe zawieszenie broni między Stanami Zjednoczonymi a Iranem. Para USD/JPY spadła do 158.45, najniżej od 24 marca, podczas gdy indeks blue-chip Nikkei 225 wzrósł o ponad 5% do poziomu ¥56,000.

Jen japoński i akcje skorzystają na zawieszeniu broni między USA a Iranem

Indeks Nikkei 225 i jen japoński wzrosły po tym, jak USA i Iran zgodzili się na dwutygodniowe zawieszenie broni, które umożliwi obu stronom negocjacje w kluczowych kwestiach.

USA przedstawiły 15-punktowy plan, podczas gdy Iran zmodyfikował swój pięciopunktowy plan do wersji dziesięciopunktowej. W związku z tym obie strony będą pracować nad zlikwidowaniem różnic i sprawdzą, czy można osiągnąć porozumienie.

Iran i USA zgłaszały maksymalistyczne żądania zakończenia wojny. Na przykład Iran domagał się zniesienia sankcji, odszkodowań, zakończenia wojny między Izraelem a jego regionalnymi sojusznikami, takimi jak Hamas i Hezbollah, oraz zobowiązania, że USA i Iran nie zaatakują ponownie.

Z kolei USA zażądały od Iranu przekazania posiadanego wzbogaconego uranu, zobowiązania do zakończenia programu pocisków i dronów oraz zaprzestania sponsorowania Hamasu i innych grup oporu.

Wszystkie te żądania są poważne i trudno ocenić, jak trzy strony miałyby osiągnąć porozumienie w ciągu najbliższych dwóch tygodni. Oznacza to, że wojna może zostać wznowiona, ponieważ Benjamin Netanjahu sprzeciwiał się zawieszeniu broni.

Mimo to nowe zawieszenie broni jest bycze dla indeksu Nikkei 225 i jena japońskiego z powodu wpływu na rynek energii. Dane pokazują, że ceny ropy naftowej spadły w środę o ponad 15%, a West Texas Intermediate i Brent zeszły poniżej $95.

Iran zadeklarował także ponowne otwarcie Cieśniny Ormuz, co pozwoli statkom z regionu Zatoki przemieszczać się do takich krajów jak Japonia. Jednak urzędnicy pobierają opłaty w wysokości co najmniej $2 million per barrel, środki, które Iran planuje wykorzystać na odbudowę.

W związku z tym istnieje podwyższone ryzyko, że negocjacje zakończą się niepowodzeniem, szczególnie jeśli w grę wejdzie Izrael.

Japonia była jednym z krajów najbardziej dotkniętych przez wojnę, ponieważ importuje większość ropy i gazu z Bliskiego Wschodu. Podobnie firmy z branży półprzewodników sprowadzają z tego regionu dużo helu.

Do największych zwyżkujących dziś spółek należały m.in. Furukawa Electric, Sumitomo Electric, Mitsui Kinzoku, Advantest i Fujikura, które wszystkie wzrosły o ponad 10%. Inne istotne zwyżki odnotowały Renesas Electronics, Ebara, Mitsui Chemicals i Tokyo Electron.

Analiza techniczna indeksu Nikkei 225 

Wykres dzienny pokazuje, że indeks Nikkei 225 odbił z minimów na poziomie ¥50,557 w marcu do bieżącego poziomu ¥56,000. Utworzył niewielką odwróconą formację głowy i ramion, co sugeruje dalsze wzrosty.

Indeks utrzymuje się także powyżej 50-day i 100-day Exponential Moving Averages (EMA), co świadczy o przewadze byków. W związku z tym indeks Nikkei 225 prawdopodobnie będzie kontynuował wzrosty, a byki celują w historyczne maksimum na poziomie ¥59,330.

Wykres indeksu Nikkei | Źródło: TradingView 

Analiza techniczna USD/JPY 

Wykres dzienny pokazuje, że para USD/JPY gwałtownie się załamała, schodząc z maksyma 160.81 do obecnego poziomu 158. Zeszła poniżej ważnego poziomu wsparcia na 159.01, który był najwyższym punktem w styczniu tego roku.

Wykres USD/JPY | Źródło: TradingView

Pozytywnym sygnałem jest to, że para utrzymuje się powyżej 50-day i 100-day Exponential Moving Averages. Utworzyła również dużą odwróconą formację głowy i ramion, wskazując na dalsze osłabienie jena japońskiego. Jeśli tak się stanie, para może wzrosnąć do maksimum od początku roku na poziomie 160.