Akcje Plug Power dały sygnał ostrzegawczy — kluczowy będzie 11 maja

Cena akcji Plug Power cofnęła się w ostatnich dniach — z rocznego maksimum $3.45 do obecnych $3.13. To cofnięcie zakończyło relatywnie silny rajd, który wyniósł kurs z dołka $1.73 do rocznego maksimum $3.42.

Plug Power opublikuje wyniki 11 maja

Plug Power, jeden z dużych graczy w sektorze energetycznym, radził sobie dobrze w ciągu ostatnich trzech miesięcy. Odbicie zaczęło się 2 marca, gdy spółka opublikowała dość mocny raport kwartalny, pokazujący, że jej działalność układa się stosunkowo dobrze.

Dane wykazały, że przychody i marże nadal rosły w ostatnim kwartale ubiegłego roku. W rezultacie roczne przychody wzrosły niemal o 13% do $710 million, wspierane przez sprzedaż sprzętu, która przyniosła $371 million.

Najszybciej rosnącym segmentem były dostawy paliwa do klientów, które wygenerowały $133.4 million. Umowy zakupu energii wzrosły do $107 million z poprzednich $77 million.

Co istotne, wzrost przychodów szedł w parze z systematycznym spadkiem kosztu przychodów. Koszt przychodów obniżył się do $951 million z poprzedniego poziomu $1.2 billion, a wcześniej $1.4 billion. 

Strata netto zmniejszyła się do $1.65 billion z $2.1 billion w poprzednim roku. Ten trend sugeruje, że spółka może przejść na zysk w nadchodzących latach.

Kolejnym istotnym katalizatorem ceny akcji Plug Power będą nadchodzące wyniki, które dostarczą więcej informacji o działalności spółki. Analitycy ankietowani przez Reuters oczekują, że nadchodzące wyniki pokażą wzrost przychodów o 4.55% w pierwszym kwartale do $139.75 million.

Roczne przychody mają wynieść $800 million, co oznacza wzrost o 12.70% rok do roku. Następnie przychody mają wzrosnąć do $946 million, a w kolejnym roku przekroczyć $1 billion. 

Potencjalnym katalizatorem dla spółki jest fakt, że jej działalność obejmuje sektor centrów danych, który notuje silny wzrost w tym roku. Spółka zawarła już kilka istotnych umów z firmami takimi jak Stream Data Centers w związku z projektami centrów danych.

Ostatnie zachowanie rynku akcji sugeruje, że popyt na alternatywne źródła energii pozostaje wysoki. Dobrym przykładem jest niedawny wzrost spółek SMR, takich jak Oklo i Nuscale. Ponadto Be Energy osiągnęło rekordowy poziom po podpisaniu dużej umowy z Oracle.

Nadal głównym ryzykiem dla Plug Power jest to, że ogromne straty mogą zmusić spółkę do pozyskania kapitału w przyszłości, co spowoduje rozwodnienie udziałów akcjonariuszy.

Analiza techniczna ceny akcji Plug Power 

Wykres PLUG | Źródło: TradingView

W wykresie dziennym widać, że akcje PLUG cofnęły się w ostatnich dniach, z poziomu $3.43 w kwietniu do obecnych $3.13. Ta konsolidacja to realizacja zysków w oczekiwaniu inwestorów na wyniki.

Akcje utworzyły formację złotego krzyża, gdy 200- i 50-dniowa wykładnicza średnia krocząca (EMA) przecięły się. 

Ryzykiem jest jednak to, że na wykresie ukształtowała się formacja klina wznoszącego, składająca się z dwóch rosnących i zbieżnych linii trendu. Taka formacja często prowadzi do dalszych spadków, zwłaszcza gdy linie zbliżają się do punktu zbieżności.

W związku z tym akcje prawdopodobnie się wycofają, potencjalnie do $2.72 po publikacji wyników. Jest to ważny cel, ponieważ był to jego najwyższy poziom z 22 stycznia.