Akcje Broadcom spadają mimo nowego partnerstwa w zakresie centrów danych AI

Akcje Broadcom AVGO mocno spadły we wtorek, ponieważ inwestorzy kontynuowali rotację z akcji spółek technologicznych o wysokim wzroście.

Spadek nastąpił pomimo ogłoszenia przez spółkę znaczącego partnerstwa w zakresie infrastruktury sztucznej inteligencji z Apollo Global Management i Blackstone.

Akcje Broadcom spadły w trakcie sesji o 6,2%, podczas gdy szerszy sektor technologiczny pozostawał pod presją.

Następnie akcje odrobiły część strat i w chwili pisania notowane były 1,31% poniżej. 

Spadek nastąpił po ubiegłotygodniowej wyprzedaży, która rozpoczęła się po tym, jak producent chipów podał solidne wyniki za drugi kwartał fiskalny, ale utrzymał prognozę przychodów z półprzewodników AI na poziomie ponad 100 mld USD do roku fiskalnego 2027.

Inwestorzy oczekiwali wyższych prognoz, biorąc pod uwagę silne otoczenie popytowe na infrastrukturę AI.

Zamiast tego prognoza przychodów z AI na trzeci kwartał przedstawiona przez kierownictwo w dużej mierze odpowiadała już podwyższonym oczekiwaniom Wall Street, wywołując realizację zysków wśród akcji powiązanych z AI.

Szersze tło rynkowe dodatkowo zwiększyło presję. Indeks Nasdaq Composite spadł o 1,37%, podczas gdy inwestorzy preferowali sektory defensywne, takie jak nieruchomości i opieka zdrowotna, zamiast technologii.

Perspektywy AI nie zadowalają inwestorów

Pomimo solidnych wyników, niezmieniona prognoza przychodów z AI firmy Broadcom rozczarowała inwestorów oczekujących wyraźniejszych dowodów przyspieszenia wzrostu.

Spółka nadal należy do czołowych dostawców niestandardowych układów AI i rozwiązań sieciowych.

Jednak po osiągnięciu nowego 52-tygodniowego maksimum w czerwcu, akcje weszły w fazę konsolidacji.

Uczestnicy rynku również przeszli do sektorów defensywnych podczas wtorkowej sesji. Fundusz Real Estate Select Sector SPDR zyskał 2,52%, a Health Care Select Sector SPDR wzrósł o 1,47%.

Zmiana ta obciążyła szeroko rozumiane akcje producentów półprzewodników, a Broadcom notowany był w linii ze słabością Nasdaq i szerszego sektora chipów.

Wskaźniki techniczne sugerują, że momentum osłabło.

Akcje notowane są obecnie poniżej 20- i 50-dniowych średnich kroczących, choć pozostają powyżej 100- i 200-dniowych średnich.

Złoty krzyż, który powstał w kwietniu, nadal wspiera trend długoterminowy.

Broadcom uruchamia platformę AI XPV

Podczas gdy inwestorzy skupiali się na krótkoterminowych obawach, Broadcom ujawnił istotne partnerstwo mające na celu przyspieszenie wdrażania infrastruktury AI.

Firma połączyła siły z Apollo Global Management i Blackstone, aby uruchomić platformę AI XPV — nową inicjatywę zaprojektowaną w celu wsparcia ponad 20 gigawatów mocy obliczeniowej AI do 2028 r.

Apollo i Blackstone będą pełnić rolę inwestorów kotwicznych dla platformy.

Inicjatywa rozpoczyna się od inwestycji w wysokości 35 mld USD prowadzonej przez Apollo, aby wesprzeć wcześniej ogłoszoną przez Anthropic rozbudowę o ponad 1 GW mocy obliczeniowej.

Anthropic wynajmuje infrastrukturę od dostawcy chmury i centrów danych Fluidstack na potrzeby projektu.

Zakłada się, że pojemność będzie wdrażana w obiektach zarządzanych przez Fluidstack, począwszy od połowy 2026 r.

W oświadczeniu zapowiadającym partnerstwo Apollo opisał porozumienie jako nowy model przyspieszania wdrażania infrastruktury AI poprzez połączenie ekspertyzy w zakresie półprzewodników z długoterminowym kapitałem prywatnym.

Ekspansja Anthropic uwypukla popyt na AI

Współpraca podkreśla rosnące zapotrzebowanie na infrastrukturę AI, podczas gdy firmy technologiczne ścigają się w zwiększaniu mocy obliczeniowej.

„Jesteśmy na historycznym punkcie zwrotnym, w którym popyt na moce obliczeniowe AI zasadniczo przekształca globalny krajobraz gospodarczy” — powiedział dyrektor generalny Broadcom, Hock Tan.

Tan dodał, że platforma pozwala szybko skalującym się klientom spółki, zaczynając od Anthropic, realizować ich najbardziej ambitne wizje AI z szybkością i pewnością.

Szerokie partnerstwo ma na celu wsparcie ponad 20 gigawatów mocy obliczeniowej dla wiodących deweloperów AI, w tym OpenAI, do 2028 r.

Broadcom podał, że inicjatywa pomoże zwiększyć skalę wdrożeń niestandardowych układów AI i systemów obliczeniowych, jednocześnie zmniejszając koszty i zapotrzebowanie na energię potrzebne do trenowania modeli AI.

Ogłoszenie to także wzmacnia rosnącą rolę Broadcoma w ekosystemie AI.

Oprócz dostarczania niestandardowych układów, spółka coraz częściej pomaga klientom zabezpieczyć infrastrukturę niezbędną do wspierania rozwoju AI na dużą skalę.