Análise do preço das ações da Estée Lauder: um repique não pode ser descartado.

O preço das ações da Estée Lauder ficou para trás nos últimos anos, enquanto a marca, outrora popular, atravessa sua maior crise em anos. As ações caíram de US$ 354 em janeiro de 2022 para US$ 63, apagando bilhões de dólares em valor e custando milhares de empregos.

A ação da EL foi negociada a US$ 63,67 na quinta-feira, alguns pontos acima da mínima anual de US$ 49,35. Este artigo explica por que as ações despencaram e por que os indicadores técnicos apontam para uma recuperação em breve.

As ações da EL despencaram com a diminuição do crescimento.

A Estée Lauder, uma das principais empresas do setor de cosméticos, tem passado por uma forte crise nos últimos anos, com seu crescimento diminuindo. Os resultados anuais mostram que sua receita atingiu o pico de US$ 17,7 bilhões em 2022 e depois caiu para US$ 15,9 bilhões em 2023 e US$ 15 bilhões no ano passado.

Analistas preveem que essa tendência continuará este ano e possivelmente mudará no próximo ano, caso a estratégia da administração funcione. A estimativa média é que a receita caia 8,4% este ano, para US$ 14,30 bilhões.

A desaceleração da Estée Lauder está ocorrendo principalmente na China, um de seus maiores mercados fora dos Estados Unidos. Seus negócios nos EUA também não estão indo bem, à medida que os consumidores migram para outras marcas mais baratas, como a ELF.

Todos os seus segmentos estão enfrentando dificuldades, sendo que os de pior desempenho são os negócios de cuidados com a pele e com o cabelo. Os números mais recentes mostraram que a receita de cuidados com a pele e com o cabelo caiu 12%, enquanto a de maquiagem e fragrâncias caiu 9% e 3%, respectivamente.

Leia mais: Como uma aposta na China e mudanças geracionais custaram US$ 100 bilhões à Estée Lauder

A receita total do primeiro trimestre ficou em US$ 3,5 bilhões, uma queda de 10% em relação aos US$ 3,9 bilhões do período anterior. Como resultado, a lucratividade também foi afetada, com o lucro líquido caindo mais de 53%, para US$ 159 milhões.

A empresa, agora sob a liderança de Stephane de La Faverie, está implementando uma estratégia conhecida como "Beleza Reinventada". Seu objetivo é restaurar o crescimento acelerando a cobertura de mercado de ponta, impulsionando a inovação, fazendo mais investimentos voltados para o consumidor e melhorando a eficiência.

Como parte da segunda abordagem, a administração já anunciou demissões em massa, com a esperança de economizar entre US$ 800 milhões e US$ 1 bilhão por ano. Estão sendo cortados cerca de 11% da força de trabalho, ou aproximadamente 7.000 pessoas.

Sua estratégia também prevê mais comércio eletrônico, maior foco em marcas premium e uma mudança na forma como faz publicidade.

Os analistas de Wall Street são em grande parte neutros em relação às ações da Estee Lauder, com o preço médio-alvo sendo de US$ 67,55, um ligeiro aumento em relação aos US$ 63,67.

Análise do preço das ações da Estée Lauder

O gráfico semanal mostra que o preço das ações da EL tem apresentado uma forte tendência de queda nos últimos anos, passando de um máximo de US$ 354 em 2022 para US$ 50.

Do lado positivo, formou um padrão de cunha decrescente altamente otimista, que consiste em duas linhas de tendência decrescentes e convergentes. Na maioria dos casos, este padrão leva a uma forte quebra de alta quando as duas linhas estão se aproximando de sua confluência.

Portanto, é provável que a ação tenha uma forte quebra de tendência de alta, com o próximo ponto a observar sendo US$ 99,6, o ponto mais baixo em outubro de 2023.