Futuros do Dow sobem 140 pontos: 5 coisas antes da abertura de Wall Street

Os futuros das ações dos EUA subiram na quinta-feira, pois o rali impulsionado pelos resultados da Microsoft compensou um forte recuo da Meta, enquanto investidores se preparavam para uma intensa sequência de dados econômicos e balanços corporativos.

Por volta das 7:15 AM ET, os futuros do Dow subiam 140 pontos, ou 0,27%, os contratos do S&P 500 avançavam 0,53% e os futuros do Nasdaq 100 subiam 1,18%.

O viés positivo sucedeu a forte liquidação generalizada de quarta-feira, mas a convicção continuou limitada.

PIB, inflação medida pelo PCE e pedidos de auxílio-desemprego saem antes da abertura, os rendimentos dos títulos do Tesouro de longo prazo permanecem próximos a máximas de vários anos, e Apple e Amazon divulgam resultados após o fechamento.

5 coisas para saber antes da abertura do mercado

1. PIB e PCE podem redefinir as apostas sobre juros

A primeira estimativa do PIB do segundo trimestre e os dados de renda pessoal e gastos de junho saem às 8:30 AM ET, juntamente com os pedidos semanais de auxílio-desemprego.

Os investidores vão se concentrar na inflação núcleo do PCE e na demanda do consumidor.

Uma leitura mais alta pode elevar os rendimentos dos títulos do Tesouro e pressionar ações de tecnologia com valuation elevado, enquanto dados mais fracos podem renovar esperanças de que o Fed consiga manter os juros inalterados.

2. A manutenção do Fed deslocou o alerta para os títulos

O Fed manteve sua faixa-alvo em 3,5% a 3,75% em uma votação de 9-3, com Beth Hammack, Neel Kashkari e Lorie Logan favoráveis a um aumento de um quarto de ponto.

A divisão reforçou a preocupação de que a inflação continua elevada.

O rendimento do Treasury de 30 anos alcançou 5,239%, seu nível mais alto desde 2007, elevando a taxa de desconto aplicada às ações e aumentando os custos de financiamento na economia.

3. Microsoft e Meta dividem a aposta em IA

Microsoft subiu cerca de 8% antes da abertura, depois que a receita trimestral aumentou 18% para $90 billion e o crescimento do Azure atingiu 43%.

Meta caiu mais de 8% depois que o fluxo de caixa livre do segundo trimestre desabou para $784 million e o capital desembolsado subiu acima de $31 billion.

O contraste obriga os investidores a distinguir entre empresas que já convertem gastos com IA em caixa e aquelas que ainda estão absorvendo os custos de construção de infraestrutura.

4. Apple e Amazon assumem o protagonismo após o fechamento

Apple e Amazon têm agenda para divulgar resultados trimestrais às 5 pm ET. O relatório da Amazon será avaliado pelo crescimento da AWS, pelas margens e pelos retornos de sua infraestrutura de IA em expansão.

A Apple enfrenta um teste diferente centrado na demanda por iPhone, na China, em serviços e em seu roteiro de IA.

O posicionamento antes de ambas as divulgações pode impulsionar as ações de tecnologia ao longo da tarde.

5. Petróleo perto de $91 mantém o risco de inflação vivo

Brent negociava por volta de $91 o barril após novos ataques dos EUA a alvos iranianos e ameaças contínuas ao transporte marítimo pelo Estreito de Ormuz e Bab el-Mandeb.

Os petroleiros ainda estão operando, mas a passagem segura permanece incerta.

Outra alta sustentada do petróleo apoiaria as ações do setor de energia, ao mesmo tempo em que pressionaria empresas de transporte e do consumo. Também poderia diluir qualquer alívio de mercado gerado por dados de inflação mais fracos.