Prognoza USD/JPY: semnal pe măsură ce prăbușirea yenului japonez se intensifică

Cursul de schimb USD/JPY a crescut pentru a cincea săptămână consecutiv, înaintea mai multor date economice importante din Statele Unite și viitoarea decizie a ratei dobânzii a Băncii Japoniei (BoJ). A crescut la un maxim de 153,20, cel mai ridicat nivel din iulie și este cu aproximativ 10% mai mare decât cel mai scăzut punct din septembrie.

Datele economice ale SUA în viitor

Perechea USD în JPY va reacționa la mai multe date economice importante din SUA, care vor oferi mai multe informații despre următoarele acțiuni ale Rezervei Federale.

Primele date vor apărea marți, când Biroul de Conferințe va publica cel mai recent raport privind încrederea consumatorilor.

Analistii se asteapta ca datele sa arate ca increderea a crescut la 99 in octombrie, pe masura ce inflatia s-a retras si piata muncii s-a imbunatatit.

Încrederea consumatorilor este unul dintre cele mai importante cifre economice datorită implicațiilor sale asupra economiei. Consumatorii foarte încrezători cheltuiesc mai mulți bani, stimulând economia, un lucru notabil, deoarece cheltuielile consumatorilor reprezintă cea mai mare parte a PIB-ului SUA.

Celelalte date importante vor fi publicate miercuri, când ADP va publica datele privind salariile private din octombrie. Analiștii văd că cifrele ajung la 101k, o scădere mare față de 143k pe care a făcut-o anul trecut.

După aceea, SUA vor publica prima estimare a datelor privind PIB-ul din trimestrul trei. Economiștii se așteaptă ca cifrele să dezvăluie că economia s-a extins cu 3% în ultimul trimestru, ceea ce înseamnă că se descurcă relativ bine.

Cele mai importante date vor fi datele privind salariile non-agricole (NFP) din SUA pentru octombrie, care vor apărea vineri. Economiștii chestionați de Reuters se așteaptă ca datele să arate că economia a adăugat 111.000 locuri de muncă în această lună, o scădere mare față de 254.000 pe care a adăugat-o în septembrie.

Rata șomajului este de așteptat să ajungă la 4,1%, în timp ce câștigul mediu orar va crește cu 4,0%.

Aceste cifre vor fi importante datorită impactului lor asupra Rezervei Federale, care se gândește la ce să facă în întâlnirea sa din 7 noiembrie. Analistii se asteapta ca banca fie sa mentina ratele neschimbate, fie sa reduca cu 25 de puncte de baza.

Prețul țițeiului se prăbușește

Perechea USD/JPY a crescut, de asemenea, în condițiile în care țițeiul a scăzut cu peste 4,5% luni dimineață. Brent, reperul global, a scăzut cu 4,35%, în timp ce West Texas Intermediate (WTI) a scăzut cu 4,36%.

Țițeiul s-a prăbușit după ce Israelul a lansat un atac de răzbunare mai modest decât se aștepta. S-a concentrat asupra fabricilor de producție de rachete ale Iranului, evitând un atac mai sever asupra infrastructurii sale petroliere și a locațiilor nucleare.

Iranul a sugerat, de asemenea, că nu va avea o răzbunare severă, deoarece economia sa este deja în dificultate. Prin urmare, analiştii cred că aceste tensiuni s-au diminuat acum, ceea ce înseamnă că aprovizionarea cu petrol va continua fără întreruperi majore.

Cealaltă știre importantă USD/JPY sunt viitoarele alegeri din SUA, care vor avea loc săptămâna viitoare. Datele recente ale sondajelor arată că Donald Trump are un avantaj superior decât Kamala Harris. De exemplu, avantajul său pe Polymarket a continuat să se extindă în ultimele luni.

O victorie a lui Donald Trump va fi pozitivă pentru dolarul american din cauza concentrării sale pe tarife. Tarifele mai mari vor duce probabil la mai multe tensiuni geopolitice și o inflație mai mare în SUA.

Decizia Băncii Japoniei privind rata dobânzii

Cealaltă știre importantă USD/JPY va fi decizia de joi a ratei dobânzii a Băncii Japoniei (BoJ). Analiştii se aşteaptă ca banca să lase ratele dobânzilor neschimbate la 0,25%. Kazuo Ueda, guvernatorul băncii, a sugerat și el acest lucru în timpul unei întâlniri la Washington săptămâna trecută.

BoJ va prezenta apoi raportul său privind perspectivele economice și o conferință de presă în care va oferi indicii la ce să se aștepte în cursul acestui an.

Cele mai recente date au arătat că inflația de bază din Tokyo sa deplasat sub ținta BoJ de 2,0%. Ca atare, există semne că derularea comerțului cu yenul japonez nu va continua.

Cealaltă știre cheie privind perechea USD/JPY sunt alegerile de weekend în care partidul de guvernământ și-a pierdut majoritatea în parlament. Acesta este un eveniment notabil, deoarece a fost pentru prima dată în cincisprezece ani când partidul a pierdut majoritatea.

Este de asemenea remarcabil, deoarece partidul l-a ales recent pe Shigeru Ishiba ca noul prim-ministru, ceea ce înseamnă că va trebui să formeze un guvern de coaliție.

Analiza tehnică USD/JPY

Graficul zilnic arată că cursul de schimb USD/JPY sa descurcat bine în ultimele luni. A crescut de la minimul din septembrie de 140 la aproape 154, cel mai ridicat nivel din 30 iulie.

Perechea a depășit mediile mobile exponențiale de 50 de zile și 100 de zile (EMA), care sunt pe cale să aibă un crossover optimist.

De asemenea, oscilatorii precum indicele de putere relativă (RSI) și MACD au îndreptat toți în sus. Prin urmare, calea punctului cel mai mic de rezistență va fi 154,52, punctul său cel mai scăzut pe 4 iunie. O mișcare peste acest nivel va indica mai multe câștiguri.