Există un motiv bun pentru a investi în DGRO ETF?

ETF-ul iShares Core Dividend Growth (DGRO) s-a retras în ultimele zile, pe măsură ce acțiunile americane își pierd din avânt și pe măsură ce investitorii își înregistrează profituri. S-a retras cu peste 2,85% față de cel mai înalt nivel din acest an și se află la cel mai scăzut punct din noiembrie 2021. Deci, există un motiv întemeiat pentru a investi în DGRO ETF?

Motive pentru a evita DGRO ETF

DGRO ETF este unul dintre fondurile de top pentru investitorii de dividende din Statele Unite. Este un fond cotat de patru stele de către Morningstar și a acumulat peste 30,6 miliarde de dolari în active gestionate.

Fondul urmărește indicele Morningstar US Dividend Growth, care este format din 414 companii care au un istoric dovedit de apreciere a dividendelor. Este în mare parte iubit datorită creșterii substanțiale a dividendelor, în special datorită ratei de creștere anuală compusă (CAGR) de 23,3% în ultimii zece ani. Acest CAGR este mai bun decât mediana sectorului de 6,3%.

Provocarea este însă că DGRO nu are un randament puternic al dividendelor. Datele de pe site-ul său web arată că randamentul său pe ultimele douăsprezece luni a fost de 2,17%, puțin mai mare decât SPDR S&P 500 (SPY) cu 1,16%.

Într-adevăr, investitorii care au alocat numerar în ETF-ul DGRO au pierdut bani în ultimii cinci ani. Randamentul său total în ultimii cinci ani a fost de aproximativ 70%, în timp ce indicele de referință S&P 500 a crescut cu 105%.

Aceeași tendință s-a întâmplat și în acest an, deoarece fondul a crescut cu aproximativ 20%, în timp ce indicele S&P 500 a crescut cu aproape 30%. Indicele Nasdaq 100, intens în tehnologie, a avut rezultate mult mai bune decât aceste fonduri, deoarece a crescut cu 41% în ultimii trei ani.

Prin urmare, cu DGRO, avem un fond de dividende care nu plătește un dividend suficient și unul care continuă să rămână în urma activelor de referință.

Cele mai importante companii iShares Core Dividend Growth

Performanța slabă a iShares Core Dividend Growth se datorează companiilor sale de top. Spre deosebire de indicii S&P 500 și Nasdaq 100, care sunt în mare parte abuzi de tehnologie, ETF-ul DGRO este alcătuit în mare parte din companii din industria financiară.

JPMorgan, cea mai mare bancă din Statele Unite, este cea mai mare parte a fondului. Este urmată de alte companii mari din SUA precum Broadcom, Apple, Microsoft, Exxon Mobil, Chevron și Johnson & Johnson.

Majoritatea acestor companii s-au descurcat bine anul acesta. Acțiunile JPM au crescut cu peste 40% în acest an, aducând capitalizarea de piață la peste 675 de miliarde de dolari. JPM este acum mai valoroasă decât Bank of America și Morgan Stanley la un loc.

Prețul acțiunilor Broadcom a crescut și el, ducând capitalizarea pieței la peste 1 trilion de dolari, ajutat de cererea continuă de cipuri AI. Acțiunile Apple au crescut cu 30%, în timp ce Microsoft a crescut cu 20% anul acesta.

Analiza stocurilor DGRO ETF

Graficul zilnic arată că acțiunile DGRO ETF au fost într-un trend ascendent puternic în ultimele câteva săptămâni. A format un canal ascendent, care leagă cele mai înalte și cele mai joase leagăne din iulie 2024.

Fondul rămâne peste mediile mobile exponențiale pe 50 și 100 de zile. Cu toate acestea, este pe cale să scadă sub media mobilă de 50 de zile și sub partea inferioară a canalului ascendent.

Prin urmare, există șanse ca fondul să aibă mai multe dezavantaje, similare cu ETF-ul SCHD format. Dacă se întâmplă acest lucru, DGRO poate scădea la media mobilă de 100 de zile la 62 USD, care este cu aproximativ 2% sub nivelul actual.

Pe termen lung, cu toate acestea, fondul DGRO va continua să meargă bine, deși va rămâne în decalaj față de fondurile mainstream precum SPY și QQQ.