Analiza ETF-urilor NVDY, NVDL înaintea câștigurilor NVIDIA

ETF-urile GraniteShares 2x Long NVDA Daily ETF (NVDL) și ETF-urile YieldMax NVDA Option Income Strategy ETF (NVDY) vor fi în centrul atenției săptămâna aceasta, deoarece NVIDIA își publică rezultatele financiare miercuri. Acest articol explică dacă NVDY și NVDL sunt investiții bune înaintea câștigurilor.

Ce sunt ETF-urile NVDL și NVDY?

NVDL ETL este un fond cu efect de levier care își propune să obțină o performanță amplificată a acțiunilor NVDIA. În acest caz, fondul crește de 2 ori ori de câte ori stocul NVIDIA crește și invers. De exemplu, stocul NVDL a scăzut vineri cu 4%, deoarece stocul NVDA a scăzut cu 2%. Are 4,6 miliarde de dolari în active și o rată a cheltuielilor de 1,06%.

NVDY ETF, pe de altă parte, este un fond de apel acoperit care își propune să genereze plăți regulate pentru investitori. Face asta investind în acțiuni NVIDIA și apoi vânzând opțiuni de apel, o mișcare care îi oferă o primă instantanee pe care o distribuie acționarilor săi. Are peste 1,5 miliarde de dolari în active și o rată a cheltuielilor de 1,01%.

Randamentul stocului NVDY este adesea mai mic decât cel al NVIDIA, dar apoi îl compensează cu plățile de dividende. De exemplu, în timp ce stocul s-a prăbușit cu aproximativ 14% în ultimele 12 luni, randamentul total a fost de aproximativ 76% în acea perioadă. NVDY are un randament al dividendelor de 98%, o cifră care se clătește adesea.

Citiți mai mult: Câștigurile Nvidia Q3 depășesc așteptările, deoarece cererea AI generează venituri record

Previzualizarea veniturilor NVIDIA

Catalizatorul cheie pentru prețurile acțiunilor NVDY și NVDL vor fi viitoarele câștiguri NVDIA, care vor oferi mai multă culoare asupra performanței sale.

NVDIA a fost una dintre cele mai performante companii din SUA, deoarece vânzările sale au crescut pe fondul cererii continue de semiconductori. Companii precum Microsoft, Amazon, Xai și Google vor cheltui peste 320 de miliarde de dolari în cipuri pentru centrele lor de date în acest an.

Afacerea NVIDIA a avut o rată de creștere spectaculoasă în ultimii ani, deoarece veniturile sale anuale au crescut de la 10,9 miliarde USD în 2020 la 60,9 miliarde USD în 2023. A câștigat peste 113 miliarde USD în ultimele douăsprezece luni (TTM).

Analistii sunt optimisti cu privire la veniturile NVIDIA in aceasta saptamana. Estimarea medie este că veniturile sale vor fi de 38,15 miliarde de dolari, o creștere anuală de 72% față de trimestrul precedent. Acest venit va aduce cifra totală pentru 2024 la 129,28 miliarde USD. Veniturile sale din 2024 vor fi o creștere de 112% față de un an mai devreme.

Analiştii cred că veniturile NVIDIA vor scădea apoi la 195 de miliarde de dolari în acest an. Această decelerare este de înțeles, deoarece creșterea industriei AI va începe să se maturizeze. De asemenea, companiile vor avea mai multe opțiuni, mai ales acum că AMD și Intel și-au lansat cipurile AI.

NVDA a devenit o companie foarte profitabilă, profitul său pe acțiune se așteaptă să treacă la 85 de cenți față de cei 52 de cenți pe care le-a obținut cu un an mai devreme. Se așteaptă ca EPS anual să treacă de la 1,3 cenți la 2,9 cenți.

Implicații asupra acțiunilor NVDL și NVDY

Performanță NVDA vs NVDL vs NVDY

Deci, cum vor afecta rezultatele financiare acțiunile NVDY și NVDL? Aceste ETF-uri reacţionează diferit la acţiunile NVDA. Stocul NVDL crește de două ori pe baza performanței zilnice a NVDA.

Performanța acțiunilor NVDL o oglindește și pe cea a NVDA, dar are unele limitări din cauza elementului de opțiune de apel.

Există șanse ca prețul acțiunilor NVDA să crească după câștiguri și să împingă cele două ETF-uri mai sus. Pe lângă depășirea estimărilor analiștilor, compania poate demonstra că afacerea sa merge bine, în ciuda amenințării DeepSeek AI din China.

Cu toate acestea, există riscul ca compania să emită o îndrumare mai blândă, deoarece se confruntă cu realitatea că cheltuielile AI ar putea încetini anul acesta. Nivelurile cheie de suport și rezistență de urmărit pentru stocul NVDA vor fi de 112 USD (cel mai mare din 3 februarie) și 152 USD (cel mai mare din 2024)