Noua acțiune misterioasă a lui Warren Buffett ar putea fi una „industrială”: aflați mai multe

Influentul investitor Warren Buffett a solicitat „tratament confidențial” din partea Comisiei pentru Valori Mobiliare și Burse pentru „una sau mai multe” acțiuni pe care conglomeratul său le-a cumpărat în primul trimestru.

Berkshire Hathaway Inc. a omis respectiva deținere din ultima sa declarație 13F către autoritatea de reglementare din SUA, iar „Oracolul din Omaha” nu se așteaptă să își dezvăluie identitatea timp de cel puțin câteva luni.

Acestea fiind spuse, deși este dificil de prezis exact ce acțiune a achiziționat Berkshire în primul trimestru, este posibil să ghicim cel puțin sectorul căruia îi aparține.

Care ar putea fi noua acțiune misterioasă a lui Buffett?

Berkshire și-a vândut întreaga participație la Citigroup în primul trimestru, care cuprindea peste 14 milioane de acțiuni în total.

În plus, conglomeratul și-a redus expunerea față de alte active financiare, inclusiv Bank of America. Drept urmare, baza de cost a BRK legată de active financiare a scăzut semnificativ în primul trimestru.

Pe de altă parte, legendarul investitor și-a dublat expunerea la firma de bere, vin și băuturi spirtoase Constellation Brands, la peste 2,0 miliarde de dolari în primele trei luni ale anului 2025.

Această achiziție a dus la o creștere semnificativă a bazei de costuri a Berkshire în categoria consumatorilor.

Singura altă categorie din portofoliul BRK este „comercială, industrială și altele” – în care baza de cost a crescut cu aproape 2,0 miliarde de dolari în primul trimestru, ceea ce indică faptul că acțiunile misterioase ale lui Buffett provin probabil din sectorul industrial.

De ce solicită adesea Berkshire tratament confidențial?

Rețineți că Berkshire are un istoric de solicitare a unui astfel de tratament confidențial din partea SEC.

În timpul pandemiei, conglomeratul holding și-a ascuns poziția în Verizon și Chevron, ambele fiind dezvăluite publicului la începutul anului 2021.

Apoi, în ultimul trimestru al anului 2023, legendarul investitor a omis participația sa la Chubb din dosarul 13F, care a fost dezvăluit abia câteva luni mai târziu, în mai 2024.

Berkshire solicită de obicei un astfel de tratament din partea autorității de reglementare din SUA atunci când intenționează să își mărească participația la o companie timp de mai multe luni, probabil pentru că listarea la bursă poate stârni interesul și poate face ca acțiunile să fie mai scumpe.

Rețineți că BRK este în prezent singura companie non-tehnologică care valorează peste 1,0 trilioane de dolari.

Merită să deții acțiuni Berkshire în 2025?

Ceea ce cumpără Buffett în fiecare trimestru este adesea de interes semnificativ pentru investitori, deoarece concentrarea sa neobosit și talentul de a alege acțiuni de înaltă calitate au oferit randamente profitabile investitorilor din Berkshire timp de ani de zile.

Ca referință, prețul acțiunilor conglomeratului a înregistrat o creștere uimitoare de 5.502.284% de când a preluat conducerea în 1965. Prin comparație, indicele de referință S&P 500 a înregistrat doar sub 40.000%.

Chiar și acum, Wall Street are un rating consensual „overweight” pentru BRK.B, cu prețuri țintă de până la 606 dolari, indicând o creștere potențială de 18% față de nivelurile actuale.