Piețele asiatice se deschid: Nikkei câștigă 0,9% în timp ce investitorii cântăresc încetarea focului, Sensex deschide plat

Piețele bursiere asiatice au prezentat joi o imagine mixtă, acțiunile japoneze urcând la un maxim de patru luni, în timp ce alți indici regionali s-au bâlbâit.

Investitorii navighează într-un peisaj complex de incertitudini geopolitice, economice și fiscale, în timp ce se pregătesc pentru termenul limită al președintelui american Donald Trump privind tarifele.

O încetare a focului fragilă între Israel și Iran a oferit o oarecare ușurare a pieței, dar atenția se îndreaptă către politica SUA și impactul său potențial asupra piețelor globale.

Piețele au fost oarecum liniștite de o încetare a focului între Israel și Iran, care pare să se mențină, deocamdată.

Acest lucru a redus riscul imediat de perturbări majore ale comerțului global cu petrol și a contribuit la susținerea sentimentului investitorilor.

Cu toate acestea, calmul este precar, deoarece piețele financiare rămân la limită din cauza politicilor comerciale haotice ale președintelui Trump, termenul limită de 9 iulie pentru a ajunge la acorduri comerciale.

Acest amestec de ușurare prudentă și anxietate anticipativă s-a reflectat în mișcările pieței.

Cel mai larg indice MSCI al acțiunilor din Asia-Pacific în afara Japoniei s-a schimbat puțin la începutul tranzacționării, după o sesiune în care raliul de pe Wall Street a luat o pauză peste noapte.

Cu toate acestea, Nikkei din Tokyo a ieșit în evidență, crescând cu 0,9% la cel mai ridicat nivel din ultimele patru luni.

Dolarul american sub presiune pe fondul îngrijorărilor privind independența Fed

O evoluție semnificativă care influențează piețele valutare este presiunea asupra dolarului american, care și-a intensificat presiunea de vânzare după ce un raport media a sugerat că președintele Trump a luat în considerare selectarea și anunțarea unui înlocuitor pentru președintele Rezervei Federale, Jerome Powell, până în septembrie sau octombrie.

Această mișcare este văzută pe scară largă ca o încercare de a submina poziția lui Powell.

Această speculație a împins euro la cel mai puternic nivel față de dolar din noiembrie 2021, ajungând ultima dată la 1,6805 dolari.

Francul elvețian s-a întărit, de asemenea, la cel mai ridicat nivel din ultimul deceniu, în timp ce yenul japonez, o monedă tradițională de refugiu, s-a întărit cu 0,35%, la 144,70 pentru un dolar.

Președintele Trump l-a criticat în mod repetat pe Powell pentru că nu a redus ratele dobânzilor și a lansat ideea fie de a-l concedia, fie de a numi un succesor în curând.

Aceste acțiuni au afectat încrederea investitorilor în activele americane și au ridicat îngrijorări cu privire la independența băncii centrale a SUA.

"Cred că este un dat că alegerea lui Trump pentru a-i succeda lui Powell, atunci când va veni, va fi una care se va situa la capătul extrem de dovish al spectrului și va sprijini agenda lui Trump de a reduce ratele dobânzilor", a comentat Tony Sycamore, analist de piață la IG.

Indicele dolarului, care măsoară moneda americană față de șase rivali, a lâncezit la cel mai scăzut nivel din martie 2022.

Indicele a scăzut cu 10% în acest an, deoarece investitorii, îngrijorați de impactul tarifelor lui Trump asupra creșterii economice din SUA, au început să caute alternative.

Poziția prudentă a Fed și riscurile economice mai largi

Președintele Fed, Jerome Powell, care și-a reluat mărturia în Congres miercuri, a recunoscut impactul potențial al politicilor comerciale ale lui Trump.

El a declarat că planurile tarifare ar putea provoca doar o creștere unică a prețurilor, dar a remarcat, de asemenea, că riscul de a alimenta o inflație mai persistentă este suficient de semnificativ pentru ca banca centrală să fie atentă în luarea în considerare a unor reduceri suplimentare ale dobânzilor.

Oficialii Fed anticipează în continuare reducerea ratelor dobânzilor în acest an, dar momentul rămâne incert.

Ei așteaptă mai multă claritate cu privire la termenele comerciale iminente, domeniul de aplicare al tarifelor care vor fi impuse în cele din urmă și modul în care aceste taxe de import în creștere vor influența prețurile și creșterea economică generală.

"Nimeni nu știe exact cum vor afecta tarifele inflația, ceea ce va menține băncile centrale în modul conservator, în special Fed", au remarcat strategii Bank of America într-un raport.

De asemenea, aceștia au subliniat că riscurile de scădere la adresa creșterii globale rămân relevante, nu numai din cauza războaielor comerciale, ci și din cauza evoluțiilor geopolitice.

"Monitorizăm cu atenție politica fiscală din țările cheie care pot afecta ratele globale ale dobânzilor. Dinamica fiscală nesustenabilă poate declanșa un accident pe piețele de obligațiuni", au avertizat ei.

Piețele indiene se pregătesc pentru un început modest după două zile de creștere

Indicele de referință al acțiunilor Indiei vor avea probabil un început discret joi, în conformitate cu omologii lor asiatici, după ce au crescut în ultimele două sesiuni din cauza optimismului de încetare a focului Israel-Iran.

Contractele futures Gift Nifty se tranzacționau la 25.292,5 puncte la ora 7:54 a.m. IST, indicând că Nifty 50 se va deschide probabil în jurul închiderii anterioare de 25.244,75 puncte.

Indicele de referință Nifty și Sensex au crescut cu aproximativ 1% în ultimele două sesiuni, ajungând la maxime de aproape nouă luni, deoarece relaxarea tensiunilor din Orientul Mijlociu a condus la o creștere globală a riscului.

Urmărirea mărfurilor: prețurile petrolului se stabilizează

Pe piețele de mărfuri, prețurile petrolului au crescut ușor, continuându-și redresarea după o lună volatilă influențată de conflictul dintre rivalii de lungă durată Israel și Iran.

Contractele futures pentru țițeiul Brent au crescut cu 0,2%, la 67,82 dolari pe baril, în timp ce țițeiul american West Texas Intermediate (WTI) a câștigat 0,28%, la 65,1 dolari.