Vești foarte bune pentru ETF-urile cu semiconductori precum SOXX și SMH

ETF-urile de top pentru semiconductori au crescut în ultimii ani, pe măsură ce vânturile din industria AI au continuat. ETF-ul VanEck Semiconductor (SMH) a sărit la un maxim de 348 USD în această lună, în creștere cu 100% față de cel mai scăzut punct din aprilie. 

În mod similar, ETF-ul iShares Semiconductor (SMH) a crescut la 292 USD, de asemenea în creștere cu 95% față de minimele din aprilie. Această creștere ar putea continua după ce Taiwan Semiconductor (TSM) a publicat rezultate puternice care au demonstrat o cerere mai mare de cipuri. 

Câștigurile Taiwan Semiconductor și SML

Principalul catalizator pentru ETF-urile SOXX și SMH sunt câștigurile recente ale Taiwan Semiconductor, care au fost mai bune decât se aștepta. Într-o declarație, compania a declarat că profiturile sale trimestriale au crescut cu 39% în al treilea trimestru. 

Venitul net a crescut la 14,8 miliarde de dolari sau 452,3 miliarde de dolari NT, mai mare decât estimarea medie de 405 miliarde de dolari NT. Cel mai important, compania a sugerat că va avea o creștere de 30% a veniturilor. Într-o notă, analiștii Bloomberg au spus:

Prin urmare, câștigurile sale puternice înseamnă că companiile au continuat să plaseze comenzi de la TSM în timpul trimestrului. Acest lucru este notabil deoarece TSM deservește cele mai mari companii din industria cipurilor, cum ar fi Nvidia, AMD, Intel și Qualcomm. De asemenea, produce cipuri personalizate de companii precum Apple și Microsoft.

Rezultatele TSM au venit la o zi după ce ASML, un alt proxy pentru industria cipurilor, a oferit rezultate puternice în timpul trimestrului. Câștigurile ASML au arătat că rezervările sale au crescut la 5,4 miliarde de euro, mult mai mari decât cele 4,9 miliarde de euro așteptate. Cu toate acestea, vânzările sale s-au ridicat la 7,5 miliarde de euro, ușor mai mici decât cele 7,7 miliarde de euro la care se așteptau analiștii.

Compania și-a revenit după ce s-a prăbușit în urmă cu trei luni, când CEO-ul a avertizat că o potențială încetinire a industriei AI va încetini din cauza tarifelor lui Donald Trump.

Impactul asupra ETF-urilor SOXX și SOXL

ETF-urile SMH și SOXX vor beneficia de cele mai recente rezultate ale TSM și ASML, deoarece aceste companii sunt jucătorii de top din industrie. ASML este singurul furnizor de soluții de litografie, în timp ce TSM este cea mai mare turnătorie.

Ca atare, cifrele lor puternice înseamnă că clienții lor au plasat mai multe comenzi în al treilea trimestru. Acest lucru este foarte posibil din cauza tranzacțiilor mari care au fost anunțate recent. 

De exemplu, Nvidia a fost de acord să investească până la 100 de miliarde de dolari în OpenAI. În această tranzacție, OpenAI va implementa milioane de cipuri Nvidia în centrele sale de date. 

În plus, OpenAI are într-adevăr o înțelegere cu Oracle și AMD, ceea ce implică o cerere mai mare pentru aceste soluții. Alte companii de cipuri din ETF-urile SOXX și SMH care vor beneficia de aceste investiții sunt Broadcom, Applied Materials, Lam Research și Micron. 

Prin urmare, există semne că companiile de cipuri vor publica rezultate financiare puternice. În septembrie, Micron a publicat câștiguri puternice care au demonstrat cererea de produse NAND și DRAM. 

Analiștii se așteaptă ca câștigurile Nvidia să arate că veniturile au crescut cu 55% în al treilea trimestru, la 54 de miliarde de dolari. Ei văd că îndrumările pentru întregul an sunt de 206 miliarde de dolari, în creștere cu 58% față de anul trecut. 

Alte companii de cipuri sunt, de asemenea, așteptate să publice cifre puternice, veniturile AMD ajungând la 8,74 miliarde de dolari, în creștere cu 28% față de aceeași perioadă a anului trecut. 

Aceste cifre vor ajuta la susținerea acțiunilor SOXX și SMH ETF în săptămânile următoare. Cu toate acestea, principalul risc pentru industrie este că bula AI ar putea exploda în acest an.