Prețul acțiunilor Compass vizează o creștere de 25%, în ciuda vânzărilor din interior

Prețul acțiunilor Compass a înregistrat o redresare lentă în ultimii ani, trecând de la un minim de 1,84 USD în 2023 la aproape 10 USD astăzi. Această redresare ar putea continua pe măsură ce compania câștigă cotă de piață și ratele ipotecare tind să scadă.

De ce crește prețul acțiunilor Compass

Compass este unul dintre cei mai mari jucători din industria imobiliară. Este pe cale să devină cea mai mare companie din industria imobiliară rezidențială dacă propunerea sa de a achiziționa Anywhere Real Estate în valoare de 1,6 miliarde de dolari va fi adoptată.

Afacerea companiei merge bine, o tendință care ar putea continua pe măsură ce ratele ipotecare din SUA scad. Datele compilate de FRED arată că rata medie ipotecară a scăzut la 6,24% de la maximul ultimelor 12 luni de 7%. Probabil că rata va continua să scadă pe măsură ce Rezerva Federală continuă să reducă ratele dobânzilor.

Compass și alte companii din domeniul imobiliar se descurcă bine atunci când ratele dobânzilor scad, deoarece face ca costul împrumuturilor să fie mai puțin costisitor. 

Cele mai recente rezultate au arătat că afacerea companiei a continuat să meargă bine, o tendință pe care conducerea și analiștii se așteaptă să continue. Veniturile au crescut cu 24%, la 1,8 miliarde de dolari, în timp ce EBITDA ajustat a crescut la 93 de milioane de dolari. A generat o rată a fluxului de numerar liber de 73 de milioane de dolari, continuând o tendință care durează de ani de zile. 

Veniturile Compass au continuat să se descurce bine, deoarece valoarea brută a tranzacțiilor (GTV) a sărit la 70,7 miliarde de dolari de la 57 de miliarde de dolari în aceeași perioadă a anului trecut. A continuat să adauge agenți principali pe platforma sa și are acum 17.752, în timp ce numărul de tranzacții a crescut cu 22%, la 67.886.

Analiștii sunt optimiști cu privire la creșterea Compass

Între timp, conducerea crede că tendința va continua. Estimarea medie este că creșterea companiei va continua. Estimarea medie este că veniturile sale vor crește cu 19,60% în al patrulea trimestru, la 1,65 miliarde de dolari. Această estimare se încadrează în orientările conducerii între 1,59 miliarde și 1,69 miliarde de dolari. 

Dacă opiniile analiștilor sunt corecte, înseamnă că veniturile anuale ale companiei vor fi de 6,9 miliarde de dolari, în creștere cu 22% față de anul trecut. Excluzând afacerea Realogy, se estimează că veniturile sale vor fi de 7,8 miliarde de dolari anul viitor. De asemenea, se așteaptă ca câștigul pe acțiune (EPS) să crească la 0,46 USD în acest an și la 0,54 USD anul viitor.

Acest optimism explică de ce analiștii cred că prețul acțiunilor Compass are o creștere mai mare, estimarea medie în rândul analiștilor fiind de 10 USD, cu câteva puncte peste actualul 9,4 USD

Cu toate acestea, principalul risc pentru prețul acțiunilor Compass este că insiderii vând acțiunile. Nicio sursă nu a cumpărat acțiunile în ultimele 12 luni. În schimb, acești investitori au vândut acțiuni în valoare de peste 198 de milioane de dolari. Printre acești insideri se numără CEO-ul și consilierul general.

Analiza tehnică a prețului acțiunilor COMP

Grafic bursier Compass | Sursa: TradingView

Graficul săptămânal arată că prețul acțiunilor Compass a format un model cu dublu minim la 1,84 USD, cel mai scăzut nivel din 2022 și 2023. Acest model și-a format fundul, ceea ce explică de ce a fost într-un trend ascendent puternic.

Prețul acțiunilor Compass s-a mutat acum la nivelul de retragere Fibonacci de 38,2%. De asemenea, s-a deplasat peste mediile mobile exponențiale (EMA) de 50 și 100 de săptămâni,  un semn că taurii dețin controlul.

Acțiunile COMP se află acum la un nivel de rezistență important, care este ușor sub nivelul de rezistență important de 9,8 USD, un nivel în care nu a reușit să se dea peste în ultimele luni.

O mișcare peste acest nivel va indica mai multe câștiguri, potențial la nivelul de retragere Fibonacci de 50% la 12 USD, care este cu aproximativ 28% peste nivelul actual m