De ce un miliardar Tesla a investit tocmai 180 milioane $ în acțiuni Nvidia

Leo KoGuan, un investitor stabilit în Singapore, cunoscut pentru miza sa mare la Tesla, a declarat că a cumpărat aproximativ 1 milion de acțiuni Nvidia marți.

Într-o postare pe X, KoGuan, care a descris anterior Tesla drept deținerea sa principală, a prezentat achiziția ca un vot de încredere în pariul pe AI pe termen lung, chiar dacă sentimentul general față de sector a devenit nervos.

Momentul a fost mesajul.

Nvidia cobora de la maxime recente într-o piață agitată, iar investitorii au început brusc să se comporte ca și cum pariul pe AI ar fi la o singură ieșire aglomerată de o avalanșă.

Răspunsul lui KoGuan a fost să cumpere în volum mare și să transmită „pieței nervoase” să se liniștească.

„AI nu e o bulă — e doar începutul,” a scris el, adăugând că intenționează să cumpere încă 1 milion de acțiuni.

Acțiunile nu au făcut un salt de 10% la postarea sa, dar s-a putut observa unda de șoc.

Nvidia era ușor mai sus în primele tranzacții de miercuri, iar Tesla, încă acțiunea cea mai asociată cu numele lui KoGuan, a urcat și ea.

Nu părăsea Musk atât de mult, cât semnala că corecția AI pare mai degrabă o curățare a pozițiilor decât un vârf de piață.

Marea mișcare a lui KoGuan: loialitatea față de Tesla se întâlnește cu panica față de Nvidia

Povestea originilor lui KoGuan face parte din intrigă.

Se descrie ca fost trader de retail care a mers «all-in» pe Tesla în 2019, apoi a ajuns în rândul celor mai urmărite acționari individuali ai companiei.

În postări anterioare, a menționat că deține aproximativ 27,7 milioane de acțiuni Tesla, o participație suficient de mare încât și mișcările mici de portofoliu sunt citite ca un indicator de sentiment.

Săptămâna aceasta, indicatorul a scos semnalul „cumpără din frică”, dar cu o nuanță.

Nvidia nu e o acțiune value liniștită; este metronomul AI al pieței.

Când se vinde, tinde să tragă întregul complex după ea, de la furnizorii de centre de date până la orice care pare măcar vag legat de AI.

KoGuan a ales acel moment pentru a face cel mai simplu și sonor lucru pe care îl poate face un investitor bullish: să cumpere.

Un motiv pentru care tranzacția lui contează este că se aliniază cu pozițiile optimiste pe care analiștii sell-side le-au menținut, chiar și în timp ce evoluția prețului se clatină.

Kevin Cassidy de la Rosenblatt, de exemplu, a reconfirmat Recomandarea „Cumpărați” și a ridicat ținta de preț la 300$ într-o notă recentă, indicând rezultate puternice și accelerarea platformei Blackwell a Nvidia, în ciuda dezbaterii privind constrângerile lanțului de aprovizionare pe termen scurt.

Acest tip de recomandare este practic un memento că scenariul optimist nu se bazează pe impresii, ci pe comenzi.

Citește și: Acțiunile Tesla sunt în scădere, dar este 9 martie data care schimbă totul?

Ce vede Wall Street pe care panicații îl ratează

Teza de bază nu s-a schimbat: companiile cheltuiesc agresiv pe infrastructură AI, iar Nvidia rămâne furnizorul implicit al celor mai importante echipamente.

Evaluarea este punctul în care discuția devine mai aprinsă.

Nvidia nu e ieftină în sens tradițional, dar susținătorii optimisti argumentează că multiplul pare mai rezonabil dacă câștigurile continuă să crească la fel de rapid cum așteaptă piața.

Mulți analiști încă apreciază acțiunea ca „Cumpărați”, chiar și după corecție, pentru că văd cererea extinzându-se dincolo de antrenarea modelelor mari pentru inferență.

Argumentul pesimist este mai simplu: piața a anticipat deja multă perfecțiune.

Orice poticnire, precum încetinirea cheltuielilor pentru AI, concurența mai dură, restricții la export sau o perioadă de digestie după o creștere uriașă, poate lovi puternic acțiunea.

Iar în ce privește pozițiile lui KoGuan la Tesla, scepticismul legat de fluctuațiile cererii de vehicule electrice și riscul de headline-uri generate de Musk nu a dispărut.