Analiză preț acțiuni Adobe, previzualizare rezultate: cumpărați sau vindeți?

Prețul acțiunilor Adobe va fi în centrul atenției în această săptămână, pe măsură ce gigantul tehnologic publică rezultatele financiare.

ADBE a crescut în ultimele șase zile, atingând cea mai mare oscilație de la 3 februarie.

A urcat cu 15% de la cel mai scăzut nivel din acest an, oglindind performanța altor acțiuni software precum Intuit și ServiceNow.

Rezultatele Adobe vor clarifica impactul inteligenței artificiale 

Prețul acțiunii ADBE a revenit în ultimele zile, urcând de la minimul anului de $245 la actualii $283. 

Acest reviriment a avut loc pe măsură ce investitorii au revenit la companii software, care se prăbușiseră la începutul acestui an din cauza temerilor că instrumentele de inteligență artificială precum Anthropic și OpenAI le-ar putea perturba afacerile.

Rezultatele viitoare vor oferi mai multe informații despre starea afacerii sale, pe măsură ce unele părți cheie ale acesteia se află în pericol de a fi perturbate.

Analiștii se așteaptă ca rezultatele viitoare să arate că afacerea sa a continuat să meargă moderat bine în ultimul trimestru. Veniturile au crescut cu 9.85% până la $6.28 billion, în timp ce câștigurile au crescut cu 15% până la $5.87.

Analiștii se așteaptă, de asemenea, ca venitul anual să fie de $26 billion, în creștere cu 9.54%, urmat de $28 billion în anul următor.

Cele mai recente cifre arătau că afacerea Adobe performa bine, cu venituri în creștere cu 10% până la $6.19 billion, în timp ce venitul operațional a urcat la $2.26 billion.

Majoritatea veniturilor au venit din segmentul său de digital media, care a înregistrat $5.96 billion. Segmentul Digital Experience a generat $1.5 billion, în timp ce venitul recurent anual a crescut la $25 billion.

Adobe a devenit puternic subevaluată. Date compilate de Seeking Alpha arată că raportul preț-câștiguri (P/E) forward a scăzut la 12, mult sub mediana sectorului de 21. Acest multiplu este mult mai scăzut decât media pe cinci ani de 30.

În contrast, Intuit are un multiplu P/E forward de 20, iar ServiceNow are un multiplu de 30. Alte companii software populare precum Atlassian, Microsoft și Okta au multiple mai mari.

Același lucru se întâmplă în ceea ce privește populara metrică "rule-of-40", care analizează creșterea și marjele unei companii. Marja sa de profit este de 30% iar creșterea veniturilor este de 10%, rezultând într-un scor de 40%.

Analiză tehnică a prețului acțiunii Adobe 

Graficul săptămânal arată că prețul acțiunii Adobe a picat de la $635 în ianuarie 2023 până la un minim de $245. A format un canal descendent și a revenit de pe partea sa inferioară. Acest reviriment a început după ce a atins partea inferioară, când s-a format un model stea de dimineață.

Acțiunea a trecut peste nivelul cheie de rezistență la $273, cel mai scăzut swing din septembrie 2022. Totuși, rămâne sub toate mediile mobile.

A format un model cupă și mâner inversat, un semn comun de continuare descendentă în analiza tehnică.

Prin urmare, scenariul cel mai probabil este ca acțiunea să revină și să atingă partea superioară a canalului la $300. Ulterior, acțiunea se va retrage din cauza modelului cupă și mâner inversat.