De ce JPMorgan vede potențial de creștere pentru acțiunile Palo Alto și CrowdStrike

Acțiunile din domeniul securității cibernetice ar putea avea încă loc de creștere, potrivit JPMorgan, care consideră că evoluțiile recente din inteligența artificială reprezintă un impuls favorabil, nu o amenințare, pentru lideri precum Palo Alto Networks și CrowdStrike.

Banca a reiterat recomandările „overweight” pentru ambele companii după lansarea modelului avansat de AI al Anthropic, Claude Mythos Preview, ca parte a inițiativei Project Glasswing.

În loc să perturbe actorii existenți, JPMorgan susține că mișcarea le întărește rolul în ecosistemul de securitate cibernetică aflat în evoluție.

Parteneriatul cu Anthropic consolidează poziționarea

Project Glasswing al Anthropic reunește peste 40 de companii, inclusiv mari nume din tehnologie, pentru a implementa instrumente AI menite să detecteze și să remedieze vulnerabilitățile software.

Palo Alto Networks și CrowdStrike se numără printre partenerii fondatori, poziționându-le în centrul acestei inițiative.

Analistul JPMorgan Brian Essex a declarat că colaborarea este un semnal pozitiv pentru sector.

„Lectura pe termen scurt a Glasswing este constructivă pentru Security, în special pentru CRWD și PANW, care au fost numite partenere fondatoare și sunt straturi esențiale în stiva defensivă, mai degrabă decât ținte competitive”, a scris Essex.

„Vedem parteneriatul ca pe un pas logic și o indicație că furnizorii de securitate sunt parteneri esențiali în efortul de a lupta cu AI prin AI.”

Anunțul a contribuit la îmbunătățirea sentimentului investitorilor, acțiunile ambelor companii crescând după știre și inversând o parte din scăderile înregistrate anterior în acest an.

Acțiunile Palo Alto au urcat cu 2% miercuri, extinzând câștigul de 4% din ziua de marți. Între timp, CrowdStrike a crescut cu 1,9% în sesiune, adăugând la avansul de 6% din sesiunea precedentă.

AI văzută ca motor al cererii, nu ca risc de disrupție

În ultimele săptămâni apăruseră îngrijorări că modelele AI tot mai sofisticate ar putea înlocui instrumentele tradiționale de securitate cibernetică.

Acele temeri s-au intensificat după ce au apărut informații despre modelul Mythos al Anthropic, punând presiune pe evaluările din sector.

Cu toate acestea, JPMorgan consideră că noul parteneriat schimbă acest narativ. Limitând accesul la cazuri de utilizare defensive validate și colaborând cu furnizori consacrați, Anthropic se poziționează ca un facilitator, nu ca un competitor.

„Anthropic intra în spațiul instrumentelor de securitate ca un potențial disruptor; astăzi se asociază cu incumbents și restricționează accesul la model pentru utilizări defensive validate”, a remarcat Essex.

În același timp, AI extinde suprafața de atac pentru întreprinderi, sporind nevoia de protecție avansată. Essex a subliniat că AI „compune provocarea de securitate”, cu „peste 50% din utilizarea AI la nivel de întreprindere realizându-se prin instanțe personale în afara vizibilității IT”.

Această tendință numită „shadow AI” este de așteptat să stimuleze cheltuielile incrementale pentru soluții de securitate cibernetică.

Fundamente solide susțin potențialul de creștere

Dincolo de catalizatorul pe termen scurt, JPMorgan indică avantaje structurale care continuă să susțină perspectivele pe termen lung ale ambelor companii.

„Furnizorii de securitate încep să captureze porțiuni din bugete dincolo de securitatea tradițională, pe măsură ce întreprinderile încep să aducă sub control shadow AI sau când CISOs sunt solicitați să securizeze proiecte conduse de AI pentru grupuri de business în afara IT”, a spus Essex.

El a adăugat că „moatele de date, efectele de rețea și costurile de schimbare în cazul PANW, CRWD … rămân intacte, aceste companii fiind poziționate să beneficieze de cererea legată de AI.”

JPMorgan a stabilit o țintă de preț pe 12 luni de $200 pentru Palo Alto Networks și $475 pentru CrowdStrike, implicând potențial de creștere față de nivelurile curente.

În ciuda volatilității recente și a îngrijorărilor legate de disrupția generată de AI, perspectiva băncii sugerează că tranziția către securitatea condusă de AI ar putea, în cele din urmă, să întărească, nu să slăbească, poziția firmelor de top din securitate cibernetică.