Mai există potențial de creștere pentru acțiunile HPE? Loop Capital explică

Acțiunile Hewlett Packard Enterprise HPE au urcat cu peste 25% în această dimineață, după raportarea unui trimestru doi record și după ce compania a oferit estimări impresionante pentru întregul an.

Față de minimul din anul curent, înregistrat la sfârșitul lunii februarie, acțiunile HPE s-au aproape triplat deja – însă un analist senior de la Loop Capital consideră că mai există un potențial semnificativ de apreciere.

Marți, Ananda Baruah a ridicat recomandarea pentru specialistul în servere pentru inteligență artificială (AI) la „buy” și a majorat ținta de preț la $75, sugerând un potențial de apreciere suplimentar de aproximativ 30% față de nivelurile actuale.

De ce Loop Capital vede un potențial suplimentar pentru acțiunile HPE

În nota sa de cercetare, Baruah a afirmat că rezultatele financiare din al doilea trimestru ale Hewlett Packard semnalează o schimbare fundamentală în cererea din partea companiilor – nu doar o surpriză punctuală a câștigurilor.

„Trimestrul aprilie a fost unul istoric, cu rezultate excepționale, întrucât adoptarea tehnologiilor agentice și a inferenței declanșează nu doar o creștere amplificată a veniturilor, ci și o expansiune a marjei operaționale,” a spus el clienților.

Potrivit Loop Capital, investițiile comerciale în inferență sunt încă în stadii incipiente, ceea ce sugerează că afacerea HPE pe segmentul de servere ar putea susține ritmuri ridicate de creștere pe mai mulți ani.

Chiar și din perspectivă tehnică, acțiunile HPE se situează în prezent ferm deasupra mediilor mobile cheie, cu un RSI în jurul valorii de 90, ceea ce indică o presiune de cumpărare excepțională.

Un randament al dividendului de 0,97% face Hewlett Packard și mai atractivă ca plasament pe termen lung.

Acțiunile Hewlett Packard sunt cotate mai atractiv decât cele Dell

În ansamblul anului fiscal 2026, HPE anticipează acum venituri în creștere cu cel puțin 29%, susținute de un avans de 72% al veniturilor din segmentul de networking.

„Dacă actuala ... explozie în networking se transformă într-o reconstrucție durabilă a arhitecturii pe mai mulți ani, mai degrabă decât într-un val ciclic, estimările pentru anii viitori vor continua să fie revizuite în sus,” a scris Baruah.

Investitorii ar trebui să rețină și că acțiunile Hewlett Packard se tranzacționează în prezent la aproape 22x câștiguri estimate (forward) – un multiplu de evaluare care le face semnificativ mai ieftine decât peer-ul Dell, la 35x.

Mai mult, HPE a încheiat în mod istoric atât lunile iunie, cât și iulie pe verde – o tendință sezonieră care îi întărește atractivitatea investițională pe termen scurt.

Afacerea cu Juniper poziționează acțiunile HPE pentru creșteri continue

Dincolo de cererea imediată pentru servere, motorul de creștere pe termen mediu al HPE este pregătit să accelereze prin integrarea reușită a Juniper Networks.

Această consolidare mult așteptată reconfigurează arhitectura Hewlett Packard Enterprise, combinând o infrastructură enterprise AI cu marje ridicate și capabilități avansate de networking cloud-native.

Prin integrarea Mist AI avansat de la Juniper în portofoliul său de produse, HPE își extinde semnificativ piața adresabilă totală în cadrul mediilor cloud hibride și al edge computing.

Sinergia nu optimizează doar oportunitățile de cross-selling către o bază uriașă și fidelă de clienți enterprise, ci introduce și un flux foarte profitabil de venituri recurente din software ca serviciu (SaaS).

Pe măsură ce aceste eficiențe de integrare se materializează în trimestrele următoare, ele vor oferi o susținere puternică a marjelor pe termen lung și impulsuri structurale favorabile constante, determinând aprecierea suplimentară a acțiunilor HPE.

Rețineți că, la nivel mai larg, Wall Street are în prezent un consens de tip „moderate buy” pentru Hewlett Packard Enterprise la momentul redactării.