Iată riscul cheie cu care se confruntă astăzi acțiunea Palo Alto Networks

Acțiunea Palo Alto Networks își continuă avansul puternic în această săptămână și fluctuează acum în apropierea maximei istorice. PANW a crescut cu 156% față de minimul din acest an, iar analiștii se așteaptă la noi aprecieri. 

BNP Paribas anticipează că PANW va urca de la actualii $357 la $380, în timp ce Wells Fargo mizează pe o creștere până la $420. Alți analiști optimiști față de companie provin de la BTIG și Arete Research. 

Acțiunea Palo Alto Networks se confruntă cu riscuri tehnice

Opinia generală a analiștilor este că Palo Alto Networks va continua să performeze în anii următori grație boom-ului AI. Ipoteza este că, pe măsură ce agenții AI devin mai frecvenți, companiile vor avea nevoie de măsuri defensive.

Toate aceste argumente sunt valide. Totuși, analiza tehnică sugerează că acțiunea ar putea înregistra un recul temporar în săptămânile sau lunile următoare. În primul rând, titlul a devenit extrem de supracumpărat, indicele Relative Strength Index (RSI) urcând până la 80. Cu excepția unui recul minor în iunie, a rămas în zona de supracumpărare din mai. 

Notabil, indicatorul RSI a format un model de dublu vârf (double-top) cu linia de gât la 57. Acest model indică o posibilă inversare pe termen scurt. 

În același timp, prețul actual al PANW s-a deviat semnificativ față de mediile sale mobile istorice. Media mobilă pe 50 de zile este la $265, mult sub prețul acțiunii de $357. 

Prin urmare, există riscul ca acțiunea să treacă printr-un fenomen cunoscut sub numele de revenire la medie (mean reversion). Acesta este un scenariu în care un activ revine către mediile sale mobile istorice pe măsură ce investitorii închid poziții și încasează profituri. 

Așadar, aceste semnale tehnice indică o revenire pe termen scurt, posibil către nivelul psihologic de $300. Un astfel de recul nu ar fi nou pentru titlu. De exemplu, după ce a urcat la $222.85 pe 25 octombrie, acțiunea a scăzut cu 37% până la $139.1 în februarie și apoi a revenit. 

Graficul acțiunii PANW | Sursa: TradingView

Afacerile Palo Alto Networks merg destul de bine

Se estimează că afacerile Palo Alto Networks vor continua să se descurce bine în anii următori, mai ales după achiziția CyberArk. CyberArk i-a oferit CORA AI, centrul principal pentru capabilități AI axate pe securitatea identității. 

Datele Yahoo Finance arată că opinia medie este că veniturile vor crește cu 24% în acest an până la $11.4 billion. Se așteaptă o creștere de 20% în exercițiul financiar următor până la aproape $14 billion. Similar, câștigul pe acțiune este estimat la $3.77.

Pe baza istoricului Palo Alto, există mari șanse să performeze mai bine decât estimează analiștii. A depășit prognozele în ultimele 7 trimestre consecutive.

Totuși, pe lângă riscurile tehnice, un alt pericol pentru PANW este evaluarea. Datele SeekingAlpha arată un raport preț-câștig forward (forward P/E) de 92.25, mai mare decât mediana sectorului de 24. Multiplu PE este mult peste media pe cinci ani de 57.

Acest multiplu de evaluare sugerează că compania este evaluată pentru perfecțiune și că următorul raport de câștiguri va fi crucial. Dacă câștigurile și ghidarea nu sunt suficient de puternice, există riscul unui recul similar celui după ultimul raport financiar, când cotația a scăzut la $250 de la $305.

READ MORE: PANW stock dubbed 'double table pounder' despite muted outlook