Prăbușirea prețului acțiunilor Rocket Lab se accelerează: cât de jos poate ajunge?

Prețul acțiunilor Rocket Lab a scăzut cu peste 12% pe 16 iulie, atingând cel mai mic nivel din 13 aprilie. Declineul a redus titlurile cu 55% față de vârful din acest an, ștergând aproape jumătate din valoarea de piață a companiei, evaluarea sa scăzând de la $86 billion la aproximativ $40 billion. 

În ciuda vânzărilor masive, majoritatea analiștilor care acoperă compania rămân optimiști, mulți anticipând că acțiunile se vor recupera pe măsură ce apar catalizatori de creștere.

Analiștii văd o revenire a acțiunilor Rocket Lab

Acțiunile RKLB au scăzut în ultimele săptămâni, oglindind performanța majorității companiilor din industria spațială. SpaceX, cea mai mare firmă din lume, a scăzut la prețul său de IPO în această săptămână, ștergând peste $1 trillion din valoare.

Planet Labs a coborât la $22, de la maximul anual de $51, în timp ce Virgin Galactic a scăzut de la $9 în iunie la $2.60 astăzi. Popularul ETF Procure Space (UFO) a coborât la $43 de la maximul anual de $68.

Aceste pierderi survin în timp ce investitorii înregistrează profituri după câștigurile puternice pe care le-au înregistrat înainte ca SpaceX să fie listată. La vârful din acest an, ETF-ul UFO a fost în urcare cu 360% față de cel mai scăzut nivel din 2024. 

Prin urmare, investitorii vând pur și simplu pe baza știrii legate de IPO-ul SpaceX, situație agravată de performanța acesteia.

Totuși, în ciuda acestei retrageri, analiștii rămân pozitivi față de companie, evidențiind performanța solidă și ponderea de piață în creștere în industria spațială. Morgan Stanley și-a reiterat recomandarea overweight, în timp ce Citigroup și-a reiterat poziția outperform. 

Bank of America, în schimb, a majorat obiectivul de preț de la $105 la $110, iar Citizens și Roth au un obiectiv de $130. Toate aceste ținte sunt semnificativ peste nivelul curent.

READ MORE: Acțiunile Rocket Lab sar după upgrade-ul KeyBanc, care revigorează sectorul spațial

Rocket Lab are potențiali catalizatori 

Acțiunile RKLB au câțiva catalizatori potențiali în lunile următoare. În primul rând, creșterea veniturilor continuă în acest an. Compania a realizat $200.3 milioane în ultimul trimestru, în creștere cu 63% față de aceeași perioadă a anului trecut. Portofoliul de comenzi a sărit cu 20% până la $2.2B, comenzile pentru Electron, HASTE și Neutron continuând să crească. A efectuat cinci zboruri Neutron dedicate în trimestru.

Compania a anunțat, de asemenea, recent că va cheltui $8 billion pentru achiziția Iridium. Speră că aceasta o va transforma într-o companie vertical integrată, cu Rocket Lab proiectând sateliți, fabricând componente pentru vehicule spațiale și lansând rachete. 

Iridium, pe de altă parte, deține o rețea globală de comunicații prin satelit. În consecință, se așteaptă ca acest model să o ajute să concureze mai bine cu proiectul Starlink al SpaceX. În plus, Iridium va aduce venituri recurente și cu marje mai mari, precum și spectrul coordonat global în banda L. 

Analiștii presupun că activitatea companiei va continua să crească în acest an. Estimarea medie indică o creștere a veniturilor de 52% până la $919 million, cifra ajungând la $1.28 billion anul viitor.

Analiză tehnică a acțiunilor RKLB

Graficul acțiunilor Rocket Lab | Sursa: TradingView

Graficul săptămânal arată că acțiunile RKLB au scăzut puternic în ultimele săptămâni, coborând de la un maxim record de $151 la actualele $67. Acestea au rupt recent nivelul retragerii Fibonacci de 50% și se apropie încet de punctul de retragere de 61,8%, unde de obicei apar reveniri.

Acțiunea a coborât sub media mobilă pe 50 de săptămâni, iar Indicele de Forță Relativă (RSI) a trecut sub nivelul neutru de 50. Prin urmare, este probabil ca acțiunea să scadă în continuare, posibil la $60 sau $50, iar apoi să revină, probabil odată cu publicarea rezultatelor financiare.