PayPal hisse senedi fiyat tahmini: kazançlar %20'lik bir artışa yol açabilir

PayPal (NASDAQ: PYPL) hisse senedi fiyatı, yaklaşan mali sonuçlar öncesinde bir dönüm noktasında. Bu yıl yaklaşık %4,3 oranında hafif bir artış gösterdi ve son 12 ayda %10,7'nin üzerinde düşüş gösterdi. Daha da kötüsü, hisse senedi son beş yılda %41'den fazla düştü.

Buna karşılık, S&P 500 endeksi son beş yılda %72'nin üzerinde yükselirken, Nasdaq 100 aynı dönemde %122 arttı. Uzun vadeli yatırımcılar 2021'den bu yana bir servet kaybetti. 2021'de hisse senedine yatırılan 10.000 $ şu anda sadece 2.070 $ değerinde.

PayPal kazançları önde

PayPal hisse senedi fiyatı, büyümesine ilişkin endişelerin yavaşlaması nedeniyle son birkaç yılda sert bir düşüş yaşadı. Toplam geliri 2019'da 17,7 milyar dolardan 7,38 milyar doların, 2023'te ise 29 milyar doların üzerine çıktı.

Bu muhteşem bir büyüme olsa da şirketin büyümesinin durduğuna ve aylık aktif kullanıcı sayısının düştüğüne dair işaretler var. Dördüncü çeyrekte geliri sadece %9 arttı. Aktif kullanıcı sayısı 4'23'ün 4. çeyreğinde 426 milyona düştü.

PayPal, özellikle Braintree varlıklarından oluşan markasız bölümünde de önemli zorluklarla karşı karşıya. Bu bölüm AfterPay, Stripe ve Adyen gibi firmalardan rekabet buluyor.

İleriye baktığımızda, PayPal hisse senedi fiyatının bir sonraki önemli katalizörü, Salı günü yapılması planlanan ilk çeyrek mali sonuçları olacak. Son mali beyanında firma, gelir büyümesinin yaklaşık %6,5 olacağını, GAAP dışı hisse başına kazancının ise orta tek haneli rakamlarda olacağını tahmin etti.

Yıl için şirket, serbest nakit akışının, planlanan hisse geri alımlarına eşit olacak şekilde yaklaşık 5 milyar dolar olacağını tahmin ediyor.

Yatırımcılar arasındaki ortalama gelir tahmini, şirketin 2023'ün aynı çeyreğindeki 7,04 milyar dolardan küçük bir artışla ilk çeyrekte 7,02 milyar dolar kazandığı yönünde. Analistler, ikinci çeyrek için gelir beklentisinin 7,28 milyar dolar olmasını bekliyor.

Analistler, 2024 ve 2025 yılları için gelirinin sırasıyla 29,7 milyar dolar ve 32 milyar dolar olmasını bekliyor. Bu tahminler şirketin eskisi kadar hızlı büyümediğini gösteriyor.

Metrikler şirketin değerinin oldukça düşük olduğunu gösteriyor. Vadeli PE oranı 17,5 olup, bu beş yıllık ortalama olan 50'nin altındadır. Vadeli EV/FAVÖK oranı yaklaşık 9 olup, beş yıllık ortalama olan 23'ün altındadır.

Hisse senedini inceleyen çoğu analistin satın alma ve güçlü satın alma notu var. Hiçbir analistin şirket üzerinde satış notu yok. Ortalama PayPal hisse senedi hedefi, mevcut 64,10 doların biraz üzerinde, 66,50 dolardır.

PayPal hisse senedi fiyat tahmini

TradingView'den PYPL grafiği

Son iki PayPal hisse tahminim pek iyi sonuç vermedi. Bu ayın başlarında şirketin geri dönüşünün epik olacağını yazmıştım. Hisse o zamandan bu yana dar bir aralıkta kaldığı için bu gerçekleşmedi.

Günlük grafik, PYPL hisse fiyatının geçen yılın en düşük seviyesi olan 50$'dan 64$'a yükseldiğini gösteriyor. %23,6 Fibonacci Geri çekilme seviyesinin üzerine çıktı. Hisse senedi 50 günlük Üstel Hareketli Ortalamanın (EMA) biraz üzerine çıktı.

En önemlisi, ters bir baş ve omuz modeli oluşturmuş ve artık boyun çizgisinin birkaç puan altında yer alıyor. Bu nedenle hisse senedinin önümüzdeki haftalarda toparlanacağına inanıyorum.

Hisse senedi kritik direnç olan 67,94$'ın üzerine çıkarsa daha fazla yükseliş teyit edilecek. Böyle bir durumda izlenecek bir sonraki nokta, mevcut seviyenin yaklaşık %20 üzerinde olan 76,57 $ seviyesindeki %50 geri çekilme noktası olacaktır.