TJX'in hisseleri neden yükselmeye devam ediyor?

Önde gelen fiyat dışı giyim ve ev modası perakendecisi The TJX Companies, Inc.'in (NYSE:TJX) Hisseleri, güçlü bir performans serisi yaşıyor ve yakın zamanda 7 Haziran'da tüm zamanların en yüksek hisse senedi fiyatı olan 108,58 $'a ulaştı. 2024. Bu yükseliş, hem yatırımcıları hem de analistleri sürekli etkileyen çeşitli önemli gelişmeler ve güçlü iş temelleri ile destekleniyor.

Meksika'ya genişleme

TJX için son zamanlardaki önemli gelişmelerden biri, 200'den fazla mağazaya sahip indirimli fiyat perakendecisi Grupo Axo SAPI de CV ile ortak girişim yoluyla Meksika'ya stratejik olarak genişlemesidir. TJX'in %49 hisseye sahip olacağı bu ortaklığın, TJX'in Meksika'daki pazar varlığını önemli ölçüde artırması bekleniyor.

Bu hareket, TJX'in uluslararası pazarlardaki ayak izini artırmaya yönelik daha geniş stratejisiyle uyumlu olup, küresel bir perakende güç merkezi olarak konumunu daha da sağlamlaştırıyor.

Finansal performans

Hissedar değeri açısından TJX, 4 Haziran 2024'te önceki temettüyle tutarlı olarak hisse başına 0,375 ABD doları tutarında üç aylık temettü ilan etti ve %1,42'lik bir vadeli getiri sundu. Döviz dalgalanmaları nedeniyle konsensüs tahmininin biraz altında, 55,5 milyar ila 55,9 milyar dolar arasında satış öngören 25 Mali Yılı satış rehberliğine yanıt olarak ilk çeyrek sonuçlarından sonra hafif bir gerilemeye rağmen, piyasa genel olarak olumlu tepki verdi.

Şirketin mali yılın ikinci yarısı için benzer mağaza satışlarında %2-%3 oranında büyüme ve %11,3-%11,5 vergi öncesi kar marjı beklentisi, potansiyel fiyat artışları ve sürdürülen rekabetçi fiyatlandırma stratejileriyle desteklenen istikrarlı bir görünüme işaret ediyor .

TJX, 2520 Yılının 1. Çeyreği sonuçlarında, karşılaştırılabilir mağaza satışlarında %3'lük bir artışla, hisse başına kazancının 0,88 $ olan konsensüs tahminini aşarak 0,93 $ olduğunu bildirdi. Bu performans büyük ölçüde tüm bölümlerdeki yüksek müşteri işlemlerinden kaynaklandı ve bu da TJX'in fiyata duyarlı tüketicileri çekmedeki değer teklifinin gücünü ortaya koydu.

HomeGoods ve TJX Canada, karşılaştırılabilir satışlarda %4'lük büyümeyle öne çıktı. Şirketin brüt kar marjı, daha düşük navlun maliyetleri ve daha iyi ürün kar marjları sayesinde %30,0'a yükseldi.

Analistlerin görüşleri

Analistler TJX'in geleceği konusunda iyimser olmaya devam ediyor ve TJX'in ölçeğini ve satın alma gücünü kullanarak maliyetleri düşürme ve marjları iyileştirme yeteneğini övüyor. Şirketin enflasyonist bir ortamda güçlü bir değer sunarak müşterileri çekme ve elde tutma yeteneği, başarısının temel itici gücü olmuştur.

Değerleme açısından TJX'in güçlü mali performansı ve olumlu piyasa hissiyatı, fiyat hedeflerinde yukarı yönlü revizyonlara yol açtı. Şirketin tutarlı üstün performansı ve güçlü kazanç artışı, daha yüksek bir değerleme katsayısını garantiledi; bu da şirketin zorlu bir ekonomik ortamda büyümeyi sürdürme becerisine olan güveni yansıtıyor.

İleriye bakıldığında, TJX'in genişleme girişimleri, güçlü nakit akışı yaratması ve değer teklifine stratejik odaklanmasının pazar payı kazanımlarının ve kârlılığının devamını sağlaması bekleniyor. Şimdi grafiklerin hisse senedinin fiyat gidişatı hakkında neler söylediğine bakalım. Bu teknik analiz, TJX'in yakın vadede hisse senedi hareketini etkileyebilecek temel fiyat seviyelerini, eğilimleri ve göstergeleri inceleyecek.

Hem kısa hem de uzun vadeli grafiklerde güçlü momentum

TJX, yıllar içinde gösterdiği istikrarlı büyüme nedeniyle 'al ve unut' kategorisine girebilecek hisse senetleri arasında yer alıyor. Hisse senedi 2009'dan bu yana sağlıklı bir temettü ödemesine rağmen yatırımcılara yalnızca fiyat getirisi açısından yirmi kat getiri sağladı. Hisse senedi, 2020'deki COVID salgını sırasında karşılaştığı küçük düşüşe rağmen yükseliş seyrini sürdürdü.

TradingView'den TJX grafiği
Geri çekilme durumunda TJX hisselerini satın almak isteyen yatırımcılar bunun ileriye doğru ilerlemeye devam eden hisse senetlerinden biri olduğunu unutmamalı, dolayısıyla geri çekilmeyi beklemenin faydasız olabilir. Hisse senedi hem uzun vadeli hem de kısa vadeli grafiklerde güçlü bir yükseliş ivmesi sergiliyor ve bu nedenle zarar durdurma seviyesini 94,6 $'da tutarak buradan satın alınabilir.

Ayı yatırımcıları dikkatli olmalı. Güçlü yükseliş momentumu göz önüne alındığında, hisse senedinin mevcut seviyelerde açığa satışı önerilmez. Hisse senedinin, son dönemdeki en düşük seviyesi olan 92,35 doların üzerinde işlem gördüğü sürece yükseliş bölgesinde kalması muhtemel. Ancak bu seviyenin altına kırılması durumunda kısa pozisyonlar dikkate alınmalıdır.