Wall Street rallisine katılmak isteyen bir Hintli yatırımcı mısınız? İşte bunu nasıl yapacağınız

Hindistan hisse senedi piyasaları yüksek değerlemelerle boğuşurken, yatırımcılar özellikle ABD'deki uluslararası fırsatları giderek daha fazla araştırıyor.

Teknoloji hisselerinin öncülüğünde Wall Street'in son dönemdeki güçlü performansı, ABD hisse senedi yatırım fonlarını uygulanabilir bir çeşitlendirme stratejisi haline getirdi.

The Economic Times'ın haberine göre, finansal planlamacılar yatırımcılara hisse senedi portföylerinin yüzde 5-10'unu ABD piyasalarına ayırmalarını, değerlemelerdeki keskin artıştan kaynaklanan riskleri azaltmak için yatırımları önümüzdeki yıla yaymalarını öneriyor.

Hint ve ABD hisse senetleri: değerleme anlık görüntüsü

S&P 500 şu anda 25,41'lik fiyat-kazanç (F/K) oranıyla işlem görüyor. Bu oran, Nifty 500'ün 26,5'lik oranından biraz daha düşük.

Plan Ahead Wealth Advisors'ın kurucusu Vishal Dhawan raporda şunları belirtiyor:

Dhawan, daha yüksek risk toleransına sahip olanlar için Franklin US Opportunities Fund gibi fonlarda sistematik yatırım planlarının (SIP'ler) kullanılmasını savunuyor.

Bazı çeşitlendirilmiş ve sektörel hisse senedi yatırım fonu planlarında, yurtdışı hisse senetlerine %35'e kadar tahsis yapma imkânı bulunmaktadır.

PPFAS Flexicap Fonu gibi planların küresel şirketlere yatırım yapma yetkisi var.

Hint ve ABD piyasaları birlikte bir yatırımcıyı küresel GSYİH'nın %30'una maruz bırakıyor

Küresel GSYİH'nın yaklaşık %25'ini oluşturan ve gelişmekte olan sektörlerde benzersiz işletmelere ev sahipliği yapan ABD, bu özelliğiyle Hintli yatırımcılar için cazip bir destinasyon haline geliyor.

Motilal Oswal Yatırım Fonu'ndan gelen bir notta, ABD ve Hindistan piyasalarındaki yatırımların birleştirilmesinin küresel GSYİH'nın %30'una maruz kalmayı sağladığı vurgulanıyor.

Ayrıca, ABD ve Hindistan piyasaları arasındaki düşük korelasyon, portföy oynaklığını azaltmaya yardımcı olarak riskten arındırılmış getirileri artırıyor.

S&P 500, geçen yıl yüzde 37 artış göstererek, Nifty 500'ün yüzde 25,29'luk artışını geride bıraktı.

SIFT Capital kurucusu Vineet Nanda, "ABD piyasaları son bir yıldır teknoloji hisselerinin öncülüğünde keskin bir yükselişte, ancak bu ilerleme tek taraflı olmayacak" dedi.

Nanda, yatırımcıların yatırımlarını kademeli olarak gerçekleştirebileceklerine ve düşüşlerde alım yaklaşımı kullanabileceklerine inanıyor.

Ancak varlık yöneticileri ABD'ye aşırı kaynak tahsisi konusunda uyarıyor.

Anand Rathi Wealth'in CEO yardımcısı Feroze Azeez, "ABD piyasası jeopolitik riskler, enflasyonist baskılar ve Fed politika belirsizlikleriyle karşı karşıya." uyarısında bulunuyor.

Düzenlemeler ABD hisse senedi yatırımları için seçenekleri sınırlandırıyor

Dağıtımcılar, Hintli yatırımcıların ABD hisse senedi yatırımlarında cazip seçeneklere rağmen sınırlı seçeneklerle karşı karşıya olduğunu söylüyor.

Bunun nedeni, Hindistan Merkez Bankası'nın (RBI) yatırım fonları için 7 milyar dolarlık, borsa yatırım fonları (ETF) için ise ek 1 milyar dolarlık bir üst sınır uygulamasıdır.

Bu kısıtlama, orta ve küçük ölçekli ABD hisse senetlerine veya teknoloji dışındaki sektörlere odaklanan fonların kullanılabilirliğini sınırlandırıyor.

Bu sınırlamalar nedeniyle pek çok fon kuruluşu yeni yatırımlarını durdurdu.

ABD'ye yatırım yapmak isteyenler için, büyük sermayeli şirketlere odaklanan fonlar veya ağırlıklı olarak teknoloji odaklı Nasdaq 100 ETF'leri gibi seçenekler bulunuyor.

Ayrıca uluslararası fonlar, iki yıllık tutma süresinin ardından %12,5 oranında uzun vadeli sermaye kazancı vergisi ile avantajlı bir vergi muamelesinden yararlanmaktadır.