Nvidia hissesi düşüyor ancak boğalar 2. çeyrek kazançlarını yakından takip ediyor: şimdi satın almak için doğru zaman

Nvidia hissesi (NASDAQ: NVDA), Wall Street analistlerinin 2. çeyrek kazançları öncesinde fiyat hedeflerini yükseltmesine rağmen Perşembe günü kırmızıda işlem görmeye devam ediyor.

UBS, Nvidia için fiyat hedefini yükselterek 175 dolardan 205 dolara yükseltti. Bu, hisse senedinin kapandığı yerden neredeyse %17'lik bir sıçrama anlamına geliyor ve bankanın Nvidia'nın beklentileri konusunda oldukça kendinden emin hissettiğini gösteriyor.

Analistler, Nvidia hissesi üzerindeki "satın al" notlarını korudular ve Nvidia'nın bu çeyrekte gelir tahminlerini yaklaşık 1 milyar dolar aşabileceğini tahmin ediyorlar.

Büyük sebep? Veri merkezi ekipmanlarına yönelik artan talep ve Nvidia'nın yapay zeka çip pazarındaki güçlü yeri, bunun karşılığını büyük ölçüde alıyor gibi görünüyor.

Uzmanlar, veri merkezlerine yönelik artan talebe dikkat çekerek, yalnızca Teksas'ın yaklaşık 40 gigawatt'lık yeni yük talebi gördüğünü belirtti.

Şirketler kuyruktaki noktaları kilitlemeye çalıştıkları için bu siparişlerden bazıları mükerrer olabilir, ancak genel olarak görünüm güçlü görünüyor.

Nvidia'nın GB200 ve GB300 yongaları için raf ortakları, yıl sonuna kadar yaklaşık 30.000 rafın gönderilmesini bekliyor ve 4. çeyrekte daha da büyük bir büyüme bekleniyor.

Analistler ayrıca Nvidia'nın ABD hükümetiyle yaptığı ve şirketin katı kurallar altında Çin'e H20 yongaları satmasına izin veren son lisans anlaşmasının da altını çizdi.

Anlaşma, hükümete giden Çin satışlarından %15'lik bir gelir payını içeriyor ve UBS, Nvidia'nın uluslararası pazarlara erişimi için olumlu olarak görüyor.

Nvidia hissesi etrafında yükseliş hissi

Nvidia'nın momentumu, endüstrinin geri kalanıyla karşılaştırıldığında gerçekten öne çıkıyor.

ABD hükümetinin ihracat lisansları ve Nvidia ve AMD gibi çip üreticileriyle yapılan gelir paylaşımı anlaşmalarındaki rolü, bugünlerde yarı iletken dünyasını ne kadar çok düzenlemenin şekillendirdiğini gösteriyor.

Bunun da ötesinde, şirketin ürün yol haritası ve envanteri nasıl yönettiği gibi kendi hamleleri, büyümeyi yolunda tutmanın anahtarı olacaktır.

Nvidia, yapay zeka çiplerinde liderliği ele geçirdi ve yapay zeka uygulamaları dünya çapındaki endüstrilerde çoğalmaya devam ederken, veri merkezi altyapısında hızla genişliyor.

Çin'e ihracat kuralları gevşerse, yeni gelir akışları açabilir, bu da muhtemelen yatırımcıların yükseliş hissinin nedenidir.

UBS'nin yükseltilmiş fiyat hedefi ve iyimser tahmini, Nvidia'nın önümüzdeki Çarşamba günü piyasa kapandıktan sonra açıklayacağı kazanç raporunun hemen öncesinde bu duyguyu yakalıyor.

Analistler ne diyor?

Wall Street, Nvidia söz konusu olduğunda UBS ile aynı sayfada görünüyor.

Hisse senedini takip eden 65 analistten 58'i bunu al veya güçlü al olarak adlandırıyor. Hisseler 2025'te şimdiden %30'dan fazla arttı ve bu da yatırımcıların şirketin büyümesi üzerine büyük bahisler oynadığını gösteriyor.

Analistler, Nvidia'nın hala yazılı olan ve yeni lisans sayesinde artık kullanıma sunulabilecek bazı H20 envanterine sahip olduğuna dikkat çekiyor.

Bunun da ötesinde, şirketin taze Hopper gofretleri sipariş ettiği ve Çinli müşterilere yönelik yeni bir Blackwell çipi üzerinde çalıştığı bildiriliyor.

Tüm bunlar, özellikle Çin ile nadir toprak ticareti görüşmeleri devam ederken, Nvidia için daha da fazla gelir sağlayabilecek bir hareket olan ABD ihracat kurallarının hafifleyebileceği umuduna bağlı görünüyor.