Box hissesi, kazançlarından önce iyi bir satın alma mı?

Box hisse senedi fiyatı son birkaç ayda düştü ve son finansal sonuçlardan sonra elde ettiği kazanımları sildi. İlk çeyrek sonuçlarının ardından Mart ayında 38,7 dolarlık rekor bir seviyeye yükseldikten sonra, BOX hisse fiyatı %17,8 düşüşle mevcut 31,80 dolara geriledi. 

Kutu kazançları ileride

Box, bulut bilişim endüstrisinde, işletmelere ve bireylere dosya depolama ve paylaşım çözümleri sunan bir teknoloji şirketidir. Amazon, Microsoft ve Google gibi en iyi şirketlerin benzer çözümlere sahip olduğu oldukça rekabetçi bir sektörde faaliyet göstermektedir.

Box hisse senedi fiyatı parabolik hale geldi ve 1. çeyrek mali sonuçlarını yayınladıktan sonra tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı. Veriler, gelirinin %4 artarak 276 milyon dolara, kalan performans yükümlülüklerinin ise %21 artarak 1,4 milyar dolara yükseldiğini gösterdi. 

Box, geçen yılın aynı çeyreğinde elde ettiği 18 milyon dolardan büyük bir düşüşle 215 milyon dolar brüt kar ve 6,3 milyon dolar işletme karı elde etti. 

Artık çift haneli gelir artışı sağlamasa da, rakamlar tahminlerden daha iyi olduğu için Box hisse senedi fiyatı sıçradı. En önemlisi, şirket beklenenden daha iyi bir ileriye dönük rehberlik sağladı. Şimdi ikinci çeyrek gelirinin 290 milyon dolar ile 291 milyon dolar arasında olmasını bekliyor. 

Ayrıca tam yıl gelirinin 1,16 milyar dolar ile 1,17 milyar dolar arasında olmasını bekliyor. En önemlisi, Box'ın hisse başına net geliri 1.22 ila 1.26 dolar arasında olacak. 

Yahoo Finance tarafından derlenen veriler, ortalama gelir tahmininin geçen yıla göre %7,46 artışla 290 milyon dolar olduğunu, yıllık geliri için ileriye dönük rehberliğinin ise 1,17 milyar dolar olacağını gösteriyor.

Daha fazla oku: Kazançlar öncesinde Box hisse senedi fiyat tahmini: al mı sat mı?

Box iyi bir yatırım mı?

Box, halka açıldığından beri sağlam bir yatırım olmadı. Hisse senedi son beş yılda %75 artarken, Nasdaq 100 Endeksi son beş yılda %120 arttı.

Ayrıca, rekabet yıllar içinde arttığı için diğer en iyi bulut bilişim şirketlerinden daha düşük performans gösterdi.

Box, diğer büyük şirketlerin sahip olduğu rekabet avantajından yoksundur. Örneğin, Google Cloud çözümlerini kullanan bir şirket, ödemelerini basitleştirmek ve diğer hizmetlere erişim sağlamak için büyük olasılıkla Drive hizmetini kullanmayı tercih edecektir.

En önemlisi, Box hissesi 40 metrik kuralına göre aşırı değerli görünüyor. İleriye dönük gelir büyümesi yaklaşık %9 iken, net gelir marjı ve serbest nakit akışı marjı %21 ve %30'dur ve  bu da ona %29 ve %39'un 40 katı kuralını verir.

En önemlisi, şirketin hisselerini daha yükseğe çıkaracak net bir katalizörü yok. En çok lanse edilen katalizörlerden biri, potansiyel kazanımı, hiçbir zaman gerçekleşmedi.

Kutu hisse senedi fiyat analizi 

Günlük zaman dilimi grafiği, Box hisse senedi fiyatının son finansal sonuçların ardından Haziran ayında 38,78 $ ile zirve yaptığını gösteriyor. 

Hisse senedi %18 düşerek mevcut 31,80 dolara düştüğü için bu kazançlar kısa sürdü, bu da ayı piyasasında olduğu anlamına geliyor. 50 günlük ve 100 günlük Üstel Hareketli Ortalamaların (EMA) altında kalmaya devam ediyor.

Olumlu tarafı, hisse senedi, küçük bir gövde ve üst ve alt gölgelerden oluşan bir sabah yıldızı şamdan deseni oluşturdu. Yaygın bir yükseliş tersine dönüş işaretidir.

Bu nedenle, uzun vadeli Box hisse senedi fiyat görünümünün sessiz olduğu için, bu hafta finansal sonuçlarını yayınladıktan sonra sıçrama olasılığı var. Bu gerçekleşirse, izlenecek bir sonraki kilit direnç seviyesi 35 dolarda olacak.

Bununla birlikte, sabah yıldızı mum çubuğunun alt tarafının altına bir düşüş, piyasada hala daha fazla ayı kaldığını kanıtlayacağı için daha fazla olumsuzluğa işaret edecektir.