Antropik finansman yapay zekanın büyüme beklentilerini artırırken Amazon hisseleri yükseldi

Amazon hisseleri Perşembe günü %4'ten fazla yükseldi ve yapay zeka girişimi Anthropic'in büyük bir finansman turunu güvence altına almasının ardından S&P 500'ün günün en iyi performans gösterenlerinden biri haline geldi.

Anthropic'e büyük yatırımlar yapan e-ticaret ve bulut devi, girişimin hızlı genişlemesinden ve Amazon Web Services'e (AWS) olan bağımlılığından giderek daha fazla yararlanmaya hazır olarak görülüyor.

Hisse senedi şu anda yıl başından bu yana %6'nın üzerinde değer kazandı ve birden fazla katalizör tarafından desteklenen geçen ay yaklaşık %11 toparlandı.

Amazon, Anthropic'in ötesinde aynı gün market teslimatı işini de genişletiyor ve uydu internet girişimiyle ilerliyor.

Yine de analistler, en önemli gelir fırsatının Anthropic ile derinleşen bağlarında yattığını öne sürüyorlar.

Anthropic'in büyümesi ve AWS avantajı

Claude üretken yapay zeka modelleri ailesini geliştiren Anthropic, Salı günü yaptığı açıklamada, 183 milyar dolarlık bir para sonrası değerlemeyle 13 milyar dolarlık bir finansman turunu kapattığını duyurdu - Mart ayındaki değerinin neredeyse üç katı.

Amazon'un girişime yaptığı toplam yatırım, geçen Kasım ayında yaptığı 4 milyar dolarlık ek taahhüdün ardından şu anda 8 milyar dolar seviyesinde bulunuyor.

Girişim, eğitim ve çıkarım iş yükleri için Amazon'un şirket içi Trainium ve Inferentia çiplerini kullanarak Claude modellerini öncelikle AWS altyapısı üzerinde eğitiyor.

Bu entegrasyon, Amazon'a hem bir teknoloji vitrini hem de büyüyen bir gelir akışı sağlıyor.

Barclays analisti Ross Sandler, perşembe günü yayınladığı bir raporda, AWS'nin dördüncü çeyreğe kadar Anthropic'ten anlamlı bir yükseliş görebileceğini, özellikle de girişimin bu süre zarfında Claude 5 modelini ön eğitime başlaması durumunda belirtti.

Anthropic şu anda AWS'nin büyümesine yaklaşık 100 baz puan katkıda bulunurken, Sandler hem eğitim hem de çıkarım iş yükleri ölçeklendiğinde bunun çeyrek başına 400 baz puana kadar genişleyebileceğini tahmin etti.

Sektör rekabeti ve stratejik konumlandırma

Anthropic, OpenAI'nin en güçlü rakiplerinden biri olarak ortaya çıkıyor ve Sandler, girişimin uygulama programlama arayüzü (API) işindeki ivmesini vurguluyor.

Barclays tarafından alıntılanan basın raporlarına göre, Anthropic'in API işi, yapay zeka destekli bir kodlama asistanı olan Claude Code gibi ücretli hizmetleriyle desteklenerek şu anda OpenAI'nin yaklaşık iki katı büyüklüğünde.

Amazon'un yakın ortaklığı, AWS'nin Anthropic'in büyümesinin merkezinde yer almasını sağlıyor, ancak sektör yorumları, T3 ve Project Rainier dahil olmak üzere belirli eğitim projelerine bağlı performans sorunları hakkında soruları gündeme getirdi.

Sandler, AWS'nin Anthropic'in temel eğitim iş yüklerini koruduğu sürece bulut bölümünün de hızlı bir büyüme göstermesi gerektiğini öne sürdü.

Yatırımcı duyarlılığı ve piyasa görünümü

Amazon'un ikinci çeyrekteki düşüşünden bu yana hisse senetlerindeki toparlanma, şirketin yapay zeka bağlantılı stratejisine artan güveni yansıtıyor.

Yatırımcılar, kısa vadeli endişelerin ötesinde, Anthropic'in temsil ettiği uzun vadeli fırsata bakıyor gibi görünüyor.

Girişim, AWS'deki eğitim ve çıkarım faaliyetlerini ölçeklendirmeye devam ederse, Amazon bulut tabanlı yapay zeka hizmetlerinde önemli bir rekabet avantajı elde edebilir.

Anthropic'in Mart 2023'te yapay zeka asistanı Claude'un piyasaya sürülmesinden mevcut 183 milyar dolarlık değerlemesine kadar olan değerleme artışı, yatırımcıların gelişmiş üretken yapay zeka platformlarına yönelik iştahının altını çiziyor.

Amazon için, bulut altyapısı ile Anthropic'in büyümesi arasındaki uyum, yapay zekanın benimsenmesinin teknoloji pazarlarında belirleyici bir tema haline geldiği bir zamanda kalıcı bir gelir akışı sağlayabilir.