Japonya'nın Nikkei 225 Endeksi'nin yükselmesinin en önemli 3 nedeni

Nikkei 225 Endeksi, bu hafta ilk kez ¥50.000 direnç seviyesinin üzerine geri döndü; küresel hisse senetleri son Nvidia kazançları ve Japon yeninin çöküşü hızlandıktan sonra yükseldi. Ayrıca, yatırımcıların yeni teşvik anlaşmasına tepki vermesiyle de yükseldi. Yılbaşından bu başındaki en düşük seviye olan ¥30.855'ten %60 arttı.

Japonya hisseleri, Sanai Takaichi teşvikinin önünde yükseliyor

Nikkei 225 Endeksi'nin ana katalizörlerinden biri, Sanae Takaichi'nin, yavaşlama belirtileri gösteren bir ekonomiyi desteklemek için yeni bir teşvik paketi başlatmayı düşündüğü raporudur. Bu hafta başında yayımlanan veriler, Japonya ekonomisinin üçüncü çeyrekte yaklaşık %1,8 küçüldüğünü gösterdi. 

Geçen yıl selefinin açıkladığından yaklaşık %27 daha yüksek bir bütçe önerisi sunacak. Anlaşmanın yaklaşık 112 milyar dolar değerinde olacağı ve vergi indirimleri ile özel hesaplardan ayrılan fonları içereceği tahmin ediliyor. 

En önemlisi, beklenen kamu sektörü harcamalarıyla birlikte, paketin etkisi yaklaşık ¥42,8 trilyon değerinde olacak. Bir ülke büyük bir teşvik planı açıkladığında borsanın sıçraması yaygındır.

Japon yeninin çöküşü 

Devam eden Nikkei 225 Endeks sıçramasının diğer büyük katalizörü, Japon yeninin son birkaç ayda güçlü bir düşüş trendinde olmasıdır.

USD/JPY döviz kuru bugün 158'e yükseldi; geçen yıl 15 Ocak'tan bu yana en yüksek seviyesi. Bu yılki en düşük seviyesinden %12'nin üzerinde sıçradı.

Japon yeni, ABD doları endeksi yılbaşından beri en yüksek seviyesi olan 110 dolardan mevcut 100 dolara düştükten sonra baskı altında kalmasına rağmen düştü. Dolar, euro, sterlin, Güney Afrika randı gibi diğer para birimlerine karşı önemli ölçüde zayıfladı.

Birçok Japon şirketi iyi durumda. Yen düşüyor çünkü bu onların ihracatını daha ucuz yapıyor. En çok faydalananlar arasında Hitachi, Toyota, Mazda ve Mitsubishi gibi şirketler yer alıyor.

Özellikle turizm sektöründeki diğer yerel şirketler de zayıf yenin ülkeye seyahatleri daha uygun hale getirmesiyle faydalanıyor. 

Japonya hisseleri Nvidia kazançları sayesinde hızla yükseliyor

Nikkei 225 Endeksi'nin son birkaç günde keskin sıçramasının üçüncü ana nedeni ise son Nvidia kazançları.

Çarşamba günü yayımlanan bir raporda, şirket gelirinin üçüncü çeyrekte 57 milyar dolara yükseldiğini ve dördüncü çeyrekte gelirinin 67 milyar dolara yükseleceğini öngördü.

Şirket yönetimi ayrıca yapay zeka balonu olmadığını belirtti. Sonuç olarak, yapay zeka sektöründeki birçok şirket sıçradı. 

Yarı iletken endüstrisindeki firmalara test ekipmanı tedarik eden Advantest şirketi Perşembe günü %8,8 artarak yılbaşındaki kazançlarını %122'ye taşıdı. Tokyo Electron %5 artarak yıllık kazançları %50'ye ulaştı.

Diğer teknoloji dışı kazananlar ise Hitachi, Sony, Mitsubishi UFJ, Softbank ve Nintendo gibi şirketlerdi ve bu şirketler %2'den fazla sıçradı.

Nikkei 225 Endeksi teknik analizi 

Günlük zaman çizelgesi, Nikkei 225 Endeksi'nin son birkaç ayda güçlü bir yükseliş trendi yaşadığını ve en düşük seviye ¥30,855'ten mevcut ¥50,000'e yükseldiğini gösteriyor.

Sürekli olarak 50 günlük ve 100 günlük Üstel Hareketli Ortalamaların üzerinde kalmış ve yakın zamanda sabah yıldızı şamdanı oluşturmuş, bu da genellikle tersine dönüşlere yol açmaktadır.

Bu nedenle, en olası senaryo endeksin toparlanıp yükselmeye devam etmesi, potansiyel olarak önemli direnç seviyesi olan 52.750 dolarını vurmasıdır. Bu direncin üzerine bir hareket yakın vadede daha fazla kazanç gösterecektir.