Palantir hisseleri yılbaşından bu yana %20 düştü: analistler dönüş bekliyor

Palantir Technologies hisseleri, analistlerin yeni bir iyimser yorum turunun ardından sabah işlemlerinde yükseldi; ancak daha geniş piyasa zayıflığının etkisiyle öğleye doğru erken kazançlarının büyük bir kısmını geri verdi.

Cuma yazılırken Palantir hissesi yaklaşık %0,6 düşüktü. Yılbaşından bu yana hisse yaklaşık %20 geriledi.

Daha geniş piyasa baskı altındaydı; Dow Jones Sanayi Endeksi 535 puan veya %1,1 geriledi.

S&P 500 %0,6 düşerken, Nasdaq Bileşik Endeksi %0,9 geriledi.

Üç büyük gösterge de Şubat ayında negatif bölgede seyrediyor; bu, yatırımcıların yapay zekânın ekonomik ve sektörel etkilerine ilişkin artan kaygılarını yansıtıyor.

Rosenblatt, Palantir için 'Al' notuyla takip başlattı

Rosenblatt Securities, Palantir için 'Al' notuyla takip başlattı ve 150$ hedef fiyat belirledi.

Şirket, Palantir'i piyasayı sarsan bir yapay zekâ yazılım lideri ve ayırt edici bir rekabet avantajına sahip olarak nitelendirdi.

Rosenblatt, olumlu görünümünü destekleyen temel faktörler olarak sürdürülebilir büyüme eğilimini ve işletme kaldıracını gösterdi.

Analist, güçlü temel göstergelere kanıt olarak son 12 ayda %56'lık gelir büyümesini ve %82 brüt kâr marjını işaret etti.

Palantir hisseleri Ekim zirvesinden yaklaşık %33 geriledi ve Rosenblatt mevcut seviyenin cazip bir giriş noktası sunduğunu belirtti.

UBS yükseltmesi 'önde gelen büyüme hikâyesini' vurguluyor

Ayrı olarak, UBS Palantir'i Nötr'den Al'a yükseltti ve zirve seviyelerinden son %30'luk geri çekilmenin cazip bir fırsat yarattığını öne sürdü.

“Yatırımcılara, yazılım alanındaki önde gelen büyüme hikâyesi ve en güçlü iki harcama eğiliminin — yapay zekâ ve veri — kesişiminde yer alan bir şirket için zirveden %35'lik bu hareketten yararlanmalarını tavsiye ediyoruz,” dedi Karl Keirstead liderliğindeki analistler.

Firma, Palantir'in artık 2027 serbest nakit akışı tahminlerinin 50 katı seviyesinden işlem gördüğünü belirtti; bunu, 2026'da %70 gelir büyümesi ve orta %50'ler seviyesinde istikrarlı marj projeksiyonuyla birlikte çekici buluyor.

UBS ayrıca güçlü talep sinyallerinin devam ettiğini, ortak ve müşteri kontrollerinin işletmelerin yapay zekâ benimsemesini hızlandırdığını gösterdiğini belirtti.

Yatırımcılar arasındaki temel tartışma, Palantir'in %50 üzeri büyümesinin sürdürülebilirliği ve hiperskalerler, Databricks veya yapay zekâ model sağlayıcılarından gelebilecek rekabetin yoğunlaşıp yoğunlaşmayacağıdır.

UBS, son kontrollerinin “herhangi bir önemli ortaya çıkan rekabet” göstermediğini söyledi; bu da Palantir'in konumunun şimdilik sağlam kaldığını işaret ediyor.

Bu olumlu değerlendirmeler, geçen hafta Mizuho Securities tarafından yapılan benzer bir yükseltmeyi izliyor.

Mizuho, risk-getiri dengesinin iyileştiğini görüyor

Bir araştırma notunda Mizuho analisti Gregg Moskowitz, Palantir'i Nötr'den Outperform seviyesine yükseltti ve hedef fiyatını 195$ olarak belirledi.

“Aylar boyunca PLTR hisselerinin bir noktada ani ve anlamlı bir çarpan gerilemesine maruz kalabileceği konusunda endişeliydik,” yazdı Moskowitz.

Son geri çekilmenin değerleme riskini azalttığını ve hissenin risk-getiri profilini iyileştirdiğini söyledi.

Moskowitz'e göre Palantir'in gelir büyümesi ile marj genişlemesinin birleşimi onu yazılım sektöründe benzersiz bir konuma yerleştiriyor.

Yükseltme dalgasına rağmen, geniş piyasanın baskı altında kalmasıyla Palantir'in kazançları sınırlı oldu.

Şubat, yatırımcıların yapay zekâ kaynaklı dönüşümün uzun vadeli ekonomik etkilerini tartarken özellikle teknoloji ve yazılım hisselerinde oynaklığın öne çıktığı bir ay oldu.