COWZ hissesi: Bu temettü ETF düşüşünü satın almak güvenli mi?

Pacer US Cash Cows ETF (COWZ) bu ay geri çekildi ve yılın başında elde edilen bazı kazançları sildi.

Perşembe günü $62.45'e geriledi; yılbaşından bu yana kaydedilen $64'lük zirveden hafifçe düşük.

Yine de toparlanacağına dair birkaç neden var.

Enerji fiyatları sıçrarken COWZ ETF iyi konumlanmış durumda

Pacer US Cash Cows ETF, İran savaşı devam ettikçe özellikle fayda sağlayabilir; savaşın daha uzun sürmesine işaret eden belirtiler ortaya çıkıyor ve İran petrol fiyatlarını $200 ve üzerine çekmeyi hedefliyor.

Veriler, enerji sektörünün fonda büyük bir paya sahip olduğunu gösteriyor.

Sektördeki şirketler fonun %20'sini oluşturuyor ve ExxonMobil, Chevron ve ConocoPhillips gibi dünyaca tanınmış enerji şirketlerini içeriyor.

Bu şirketler, enerji fiyatları yükseldikçe muhtemelen iyi performans göstermeye devam edecek.

Küresel gösterge Brent $100'e sıçradı ve çoğu analist, İran'ın Hürmüz Boğazı'nı bir süre kapatabileceğine dair ima etmesi nedeniyle yukarı yönlü seyirin yakın vadede devam etmesini bekliyor.

Savaşın üç tarafının hedefleri farklı. Trump'a göre ABD, İran'ın ordusunu yok etmeyi ve ülkenin nükleer silaha sahip olmasını engellemeyi amaçlıyor.

Trump, ABD misyonunun önümüzdeki birkaç hafta içinde sona ereceğini ima etti.

İsrail bu hedefleri paylaşsa da İran'ı başarısız bir devlet haline getirmeyi de amaçlıyor. Bu nedenle ülke bir süre daha İran'a karşı yıkıcı operasyonlar yürütmeye devam edebilir.

Öte yandan İran hayatta kalmak ve ABD'yi ham petrol fiyatlarını yükselterek cezalandırmak istiyor; yetkililer petrolün varil başına $200'a ulaşacağını tahmin ediyor.

Böyle bir gelişme, COWZ ETF'teki enerji şirketlerine fayda sağlayacaktır.

Diğer önemli sektörlerdeki maruziyet 

COWZ ETF ayrıca diğer sektörlerde yüksek düzeyde çeşitlendirilmiş olmasının da avantajını görecektir.

Örneğin fonun en büyük segmenti sağlık sektörü olup, tüm bileşenlerinin %23'ünü oluşturuyor.

Fondaki en büyük sağlık şirketlerinden bazıları Gilead Sciences, Merck, Bristol-Myers Squibb ve Amgen'dir. Diğerleri Amgen ve Cardinal Health'tir.

Bu şirketler, gelir elde etme biçimleri nedeniyle genellikle "her koşula dayanıklı" (all-weather) isimler olarak görülüyor.

ABD'de bu firmalar özel sigorta şirketleri ile Medicare ve Medicaid gibi devlet kurumlarından gelir elde ediyor. Bu nedenle düşüş piyasalarında bile önemli nakit akışları üretiyorlar.

Fon ayrıca teknoloji, iletişim hizmetleri, temel tüketim malları ve tüketici isteğe bağlı (consumer discretionary) gibi diğer sektörlerden oluşuyor. Bu, fonu yapay zeka (AI) sektörüne karşı daha az maruz bırakıyor.

COWZ ETF'nin değer fırsatı sunduğuna dair işaretler var.

Web sitesindeki veriler fiyat/kazanç oranının (P/E) 16.3 olduğunu gösteriyor; bu, S&P 500 Endeksi ortalaması olan 23'ten oldukça düşük. Russell 1000 ortalaması olan 27'den de daha düşük.

COWZ hissesi teknik analizi toparlanmaya işaret ediyor

COWZ hisse fiyat grafiği | Kaynak: TradingView 

Günlük zaman dilimi grafiği, COWZ hisse fiyatının son birkaç haftada çöküş gösterdiğini; $64.7'den mevcut $62.4'e gerilediğini ortaya koyuyor.

Benzer şekilde, Göreceli Güç Endeksi (RSI) ve MACD göstergeleri de son birkaç haftada keskin şekilde düştü.

Olumlu tarafta, ETF 100 günlük Üstel Hareketli Ortalama (EMA)'nın üzerinde kalmaya devam ediyor.

Ayrıca geçen yılın Mayıs, Ekim ve Kasım aylarındaki en düşük dönüş noktalarını birleştiren yükselen trend çizgisinin üzerinde.

Bu nedenle hisse muhtemelen toparlanacak ve psikolojik seviye olan $70'e ulaşabilir.