Applied Materials hisseleri Meta'nın AI çip hamlesiyle yarı iletkenleri yükseltti

Applied Materials Inc. hisseleri AMAT Perşembe günü neredeyse %7 yükseldi; Meta Platforms'ın dahili yapay zeka çipini Eylül'de üretmeye başlamayı planladığına dair haberlerin ardından yarı iletken hisseleri ralliledi ve bu durum wafer üretim ekipmanları ile AI altyapısına yönelik talep konusunda iyimserliği artırdı.

Daha geniş yarı iletken rallisi Lam Research ve KLA Corp.'u da yukarı çekti; optik ağ şirketi Lumentum ise S&P 500'de kazançlara öncülük etti.

Meta'nın AI çip planı yarı iletken ekipman hisselerini yukarı çekti

Applied Materials yaklaşık %7 prim yaparken, Lam Research ve KLA %6'dan fazla yükseldi; yatırımcılar Meta'nın kod adı "Iris" olan AI veri merkezi çipi üzerinde, özel tasarlanmış silikon kullanarak çalışmaya başlamayı planladığına dair haberlere tepki verdi. Gelişmeyi ilk olarak Reuters bildirdi.

Bu adım, ham silisyum wafer'larını mikroçiplere dönüştürmek için kullanılan wafer üretim ekipmanları tedarikçileri açısından olumlu bir gelişme olarak görülüyor.

Ralli, hiperskaler teknoloji şirketleri tarafından artan sermaye harcamaları beklentilerinin güçlenmeye devam etmesiyle birlikte geldi.

Citi'ye göre wafer üretim ekipmanları pazarı bu yıl yaklaşık 145 milyar dolardan 2027'de 200 milyar dolara ve 2028'de 250 milyar dolara büyümesi bekleniyor.

Aynı aracı kurum, hiperskaler harcamalarının bu yıl %84, 2027'de %56 ve 2028'de %38 artmasını öngörüyor.

Amazon, Microsoft, Alphabet, Meta Platforms ve Oracle'ın 2027'de 1,1 trilyon dolardan fazla harcama yapması bekleniyor; bu yılki düzey ise 650 milyar dolar seviyesinde.

Analistler Applied Materials için hedefleri yükseltiyor

Aracı kurumlar aynı zamanda yarı iletken ekipman üreticilerine yönelik görüşlerini daha olumluya çevirdi.

Mizuho Securities, Applied Materials için hedef fiyatını 540 dolardan 650 dolara yükseltirken Outperform notunu korudu. Şirket ayrıca Lam Research için hedefini 380 dolardan 400 dolara çıkardı.

TD Cowen, Applied Materials için hedef fiyatını 525 dolardan 700 dolara yükseltti ve hisse için notunu korudu.

Aracı kurum, wafer üretim ekipmanları harcamalarının 2028'de 250 milyar dolara ulaşabileceğini ve take-or-pay anlaşmalarıyla desteklenen daha güçlü sektör kârlılığı ve talep sayesinde 2030'a kadar potansiyel olarak 400 milyar dolara çıkabileceğini modelliyor.

TD Cowen'in 250 milyar dolarlık senaryosu altında Applied Materials'ın hisse başına yaklaşık 25 dolar kazanç üretebileceğini tahmin ediyor; bu, firmanın 2026 takvim yılı tahmini olan 13,35 dolara kıyasla yüksek.

Lam Research'un hisse başına 11–12 dolar, KLA'nın ise 9–10 dolar aralığında kazanç yaratabileceği öngörülüyor.

Firma, bu senaryo altında en büyük faydayı Applied Materials'ın sağlayacağını, ardından KLA'nın geleceğini; bunun nedeninin ileri seviye yarı iletken üretimine ve DRAM yatırımlarına olan maruziyetleri olduğunu belirtti.

CEO, AI talebine dair görünürlüğe dikkat çekti

Yatırımcı duyarlılığı, Applied Materials CEO'su Gary Dickerson'ın açıklamalarından da destek aldı.

Nikkei Asia ile yaptığı bir röportajda Dickerson, Applied Materials'ın önümüzdeki 24 aya ilişkin müşteri talebine dair "müthiş bir görünürlüğe" sahip olduğunu söyledi.

Ayrıca çip üreticilerinin ekipman taleplerine ilişkin tahminleri en az iki yıl önceden verdiğini ekleyerek, şirketin AI kaynaklı yarı iletken yatırım döngüsünün hala yıllarca süreceği konusunda güven verdiğini belirtti.

Applied Materials, 20 günlük, 50 günlük ve 200 günlük basit hareketli ortalamalarının üzerinde işlem görmeye devam ediyor.

Bağıl güç endeksi (RSI) 53,70 ile nötr bir seviyede bulunuyor; trader'lar ilk destek seviyesi olarak 20 günlük hareketli ortalama yakınındaki 503 doları ve bir sonraki ana direnç olarak 52 haftalık zirve yakınındaki 739,67 doları izliyor.