Dow 110 puan yükseldi; Hazine geri alımları getirileri düşürdü, Moderna hisseleri sıçradı

Çarşamba günü ABD hisseleri, düşen Hazine getirilerinin risk iştahını artırmasıyla yükselişle kapandı; Moderna hisselerindeki sert ralli sağlık sektörünü destekledi.

Dow Jones Sanayi Endeksi %0.22 veya 119.71 puan yükseldi, S&P 500 %0.22 kazandı ve Nasdaq Composite %0.16 prim yaptı.

Büyük endeksler günün erken saatlerinde daha keskin tırmanışlar kaydettikten sonra, seansta kazançlar ılımlı hale geldi.

Dow seansın zirvesinde 300'den fazla puan artıda olup, S&P 500 ve Nasdaq sırasıyla %0.7 ve %0.6 kadar değer kazanmıştı.

İlk ralli, ABD Hazine Bakanlığı'nın uzun vadeli devlet tahvillerini hedefleyen borç geri alım operasyonlarının ölçeğini en az iki katına çıkaracağını açıklamasını takip etti.

Hazine geri alımları getirileri düşürdü

Artırılan geri alımlar 10 ila 30 yıl vadeli Hazine senetlerine, 20 yıllık borcu da içerecek şekilde odaklanacak. Açıklama, uzun vadeli borçlanma maliyetlerindeki son artışın bir kısmını tersine çevirmeye yardımcı oldu.

30 yıllık Hazine getirisi, önceki seansta %5.33'ün üzerine çıkarak 19 yılın en yüksek seviyesini görmesinin ardından dokuz baz puan gerileyerek %5.195'e indi.

10 yıllık Hazine getirisi beşten fazla baz puan düşerek %4.653'e geriledi.

Düşen getiriler faiz hassasiyeti yüksek hisseleri destekledi; Lowe's yaklaşık %3 yükselirken Home Depot %2'den fazla prim yaptı.

Yine de yatırımcılar daha geniş faiz görünümü konusunda temkinli kaldı.

Çarşamba yayımlanan Federal Reserve tutanakları, bazı politika yapıcıların Temmuz toplantısında faizleri artırmayı desteklediğini; birçok yetkilinin ise enflasyon düşmezse ek sıkılaştırmanın gerekebileceğini gösterdi.

Fed Temmuz'da politika faizini %3.5 ile %3.75 aralığında sabit tuttu; üç yetkili çeyrek puanlık artışı destekleyerek muhalefet etti.

Moderna sağlık sektörünü yukarı çekti

Moderna en büyük bireysel kazananlar arasındaydı; Merck ile geliştirilen kişiselleştirilmiş mRNA kanser tedavisine ilişkin geç dönem deneme sonuçlarının olumlu açıklanmasının ardından hisseleri iki kattan fazla artarak %176'dan fazla yükseldi.

Tedavi, denemenin melanoma nüksünü azaltma birincil hedefine ve kanserin yayılmasını önleme ikincil hedefine ulaştı. Merck hisseleri de %12'den fazla tırmandı.

Moderna rallisi Novavax ve ABD'de işlem gören BioNTech hisseleri dahil diğer sağlık hisselerini de yukarı çekti.

S&P 500 sağlık sektörü rekor seviyeye ulaştı ve endeksin 11 büyük sektörü arasında en fazla katkıyı sağladı.

Marvell Technology de yükseldi, Google ile özelleştirilmiş yapay zeka çipleriyle ilgili genişletilmiş bir ilişki açıkladıktan sonra %9 arttı. Şirket Alphabet'e Marvell hisselerinden $12.2 billion tutarında satın alma hakkı veren bir varant verdi.

Teknoloji hisseleri yapay zeka ve faiz baskısıyla karşı karşıya

Tüm teknoloji hisseleri getirilerdeki düşüşten fayda sağlamadı. Broadcom ve Advanced Micro Devices yaklaşık %4 düştü, Philadelphia yarı iletken endeksi de düşüşle tamamladı.

Bu düşüşler, OpenAI'nın ikinci çeyrek sonuçlarının yatırımcıları hayal kırıklığına uğrattığına dair bir haberi izledi. Gelir birinci çeyreğe göre %18 artarken zararlar da genişledi.

Teknoloji hisseleri, şirketler yapay zeka altyapısına ağır yatırım yapmaya devam ettikçe borçlanma maliyetlerine duyarlı olmaya devam ediyor. Yükselen getiriler sektördeki son baskıya katkıda bulundu; Çarşamba günü Hazine'nin hamlesi geçici bir rahatlama sağladı.

Yatırımcılar ayrıca küresel enflasyon ve jeopolitik riskleri izlemeye devam etti. Orta Doğu'ya ilişkin belirsizlik yüksek kaldı; Hürmüz Boğazı'ndan nakliyeye ilişkin durum hakkında çelişkili açıklamalar yapılmasıyla Brent ham petrol vadeli işlemleri yükselişle kapandı.

Genel olarak, başlıca ABD endeksleri ılımlı yükselişle kapanırken, seans zirvelerinden geri çekilmeleri yatırımcıların faizlerin daha uzun vadeli seyrine ilişkin temkinli kaldıklarını gösterdi.