Astera Labs hissesi toparlanıyor: büyüme sürerken daha yükseliş beklenir mi?

Astera Labs hissesi son birkaç ayda baskı altında kaldı, yılbaşından bu yana en yüksek $498'dan şimdiki $300'e geriledi. Bu ay kademeli olarak toparlandı ve ürünlerine olan talebin artmaya devam etmesiyle bu iyileşmenin önümüzdeki aylarda sürmesi muhtemel. 

Astera Labs'ın işi büyüyor

Astera Labs, 2017'de Texas Instruments'ta görev yapmış mühendisler tarafından kurulan önde gelen bir Amerikan şirketidir. Kurucular, veri merkezlerindeki işlemciler hızlanırken bunları birbirine bağlayan teknolojilerin aynı hızda ilerlemediğini fark ettiler.

Bu üç mühendis, bu sorunları çözen ürünler geliştirdi ve şirket, Birleşik Devletler ve diğer ülkelerde devam eden veri merkezi dağıtımlarından fayda sağlıyor. En büyük müşterisi olarak Amazon'u gösteriyor; gelirinin üç büyük müşterisinden %86'sı geliyor. 

Bu müşteri yoğunluğu, bir müşteriyi kaybetmenin iş üzerinde önemli etkisi olacağı için büyük bir risk teşkil ediyor. Ancak aynı zamanda veri merkezi sektöründeki daha fazla şirketi müşteriye ekleme fırsatı da yaratıyor.

Astera Labs'ın işleri son birkaç yılda önemli oranda büyüdü. Geliri 2022'de $79.9 million iken son mali yılda $852 million'e sıçradı. Son sonuçlar, ikinci çeyrekte gelirinin yıllık bazda %104 artarak $392 million olduğuna işaret etti.

Başka bir deyişle, şirketin ikinci çeyrekteki geliri $2 million ile 2024'te tüm yıl boyunca elde ettiğinden daha düşüktü. Bu büyümenin, Scorpio fabric anahtarlarının Aries ailesini geride bırakarak en büyük ürün ailesi haline gelmesiyle sürmesi bekleniyor. 

Gelir artışı kârlarla da paralel gitti. Brüt marj %73,3'e yükseldi ve net kâr $153 million'e çıktı. Yönetim, Astera Labs işinin önümüzdeki aylarda büyümeye devam edeceğini öngörüyor. Çeyreklik gelirinin $540 million ile $560 million arasında olması bekleniyor. 

Analistler ise üçüncü çeyrek için $550 million tahmin ediyor; bu yıllık bazda %138 büyümeye işaret ediyor. Yıl için gelir beklentisi $1.86 billion'e yükselmesi, ardından $2.19 billion olması yönünde.

Bu büyüme, birçok analistin Astera Labs konusunda iyimser olmasını açıklıyor; bu, yüksek değerlemeye rağmen geçerli. Northland Securities analistleri hisseyi şimdiki $310'dan $350'ye yükselirken, TD Cowen $375 seviyesini işaret ediyor. Roth Capital ise hisselerin $450'ye çıkacağını öngörüyor. 

Astera Labs hissesi tahmini: teknik analiz

ALAB hisse grafiği | Kaynak: TradingView

Günlük grafik, ALAB hissesinin Temmuz dip seviyesi olan $245'tan şimdiki $310 seviyesine geri döndüğünü gösteriyor. Bu toparlanma, yarı iletken sektöründeki diğer önde gelen hisselerin toparlanmasıyla örtüşüyor. 

Hisse şu anda 50 günlük üssel hareketli ortalamayı (50-gün EMA) ve %50 Fibonacci düzeltme seviyesini yukarı kırmaya çalışıyor. Çift dip şeklinde bir dönüş formasyonu oluşturduğuna dair işaretler var; bu, yükseliş yönlü bir dönüş formasyonudur.

Bu nedenle hisste kısa vadede güçlü bir yükseliş kırılması muhtemel görünüyor. İlk hedef, bu yıl 4 Ağustos'taki en yüksek seviyesi olan $367 civarında olacak.