ارتفع سهم IonQ: هل يمكن أن يرتفع بنسبة 62٪ لإعادة اختبار 36 دولارًا؟

ارتفع سعر سهم IonQ بشكل كبير وهو في طريقه لتحقيق أفضل أداء أسبوعي له على الإطلاق بعد نشر نتائج قوية وإبرام صفقة مع ANSYS. ارتفعت الأسهم إلى 22.3 دولارًا يوم الخميس، وهو أعلى مستوى لها منذ نوفمبر 2021. وقد ارتفعت بنسبة تزيد عن 245٪ من أدنى مستوى لها هذا العام، مما يمنحها قيمة سوقية تزيد عن 3.2 مليار دولار.

نمو الحوسبة الكمومية

IonQ هي شركة رائدة في صناعة الحوسبة الكمومية، حيث تقوم بتصنيع أجهزة الكمبيوتر المتاحة على Amazon Web Services (AWS)، وMicrosoft Azure Quantum ، وGoogle Cloud Marketplace.

تعتقد الإدارة أن صناعة الحوسبة الكمومية هي مستقبل الحوسبة مع نمو صناعة التكنولوجيا. وتعتقد أن إجمالي السوق المستهدفة للصناعة سينمو إلى 65 مليار دولار بحلول عام 2030. ومن بين الصناعات الرئيسية التي ستستفيد من ذلك التصنيع والنمذجة الكيميائية والذكاء الاصطناعي.

تشير المزيد من البيانات إلى أن الحوسبة الكمومية ستخلق قيمة اقتصادية تبلغ 850 مليار دولار بحلول عام 2040، بما في ذلك 170 مليار دولار لمقدمي الأجهزة والبرامج.

وتعتقد الشركة أن بنية الأيونات المحاصرة الخاصة بها ستكون النهج الأفضل لبناء أجهزة الكمبيوتر الكمومية.

اقرأ المزيد: سعر سهم IonQ: احتمالات صعودية إذا كانت توقعات ميتشيو كاكو صحيحة

وفي بيان لها هذا الأسبوع، قالت الشركة إنها دخلت في شراكة مع شركة أنسيس، وهي شركة رائدة في سوق الهندسة بمساعدة الكمبيوتر. وفي وقت سابق من هذا العام، استحوذت شركة سينوبسيس على شركة أنسيس لإنشاء شركة عملاقة بمليارات الدولارات.

وبحسب البيان، فإن الشراكة ستجعل المحاكاة متاحة للخبراء وغير الخبراء في مجال الكم. وفي الوقت نفسه، ستستخدم IonQ تقنية الفيزياء المتعددة من Ansys لتصميم حلول لأجهزة الكمبيوتر الكمومية القابلة للتطوير.

ومن بين الشركات الكبرى الأخرى التي تستخدم تقنية IonQ شركة Airbus، وOak Ridge، وHyundai، وThompson Machinery.

وأظهرت أحدث النتائج التي صدرت هذا الأسبوع أن إيرادات أيونك ارتفعت إلى 12.4 مليون دولار، بزيادة 102% عن نفس الفترة من العام الماضي. ونمت حجوزاتها إلى 63.5 مليار دولار، في حين انتقلت خسائرها الصافية إلى 52.5 مليار دولار.

كان من أبرز ما حققته الشركة خلال الربع أنها أبرمت عقدًا بقيمة 54.5 مليون دولار مع مختبر أبحاث القوات الجوية الأمريكية لتطوير ونشر أنظمة الكم. كما توصلت الشركة إلى صفقة بقيمة 9 ملايين دولار مع جامعة ماريلاند لتوفير حلول الحوسبة الكمومية.

الأهم من ذلك، أن IonQ رفعت توقعاتها لإيرادات العام بأكمله إلى ما بين 38.5 مليون دولار و42.5 مليون دولار. وسيتراوح نطاق الحجوزات لهذا العام بين 75 مليون دولار و95 مليون دولار.

لا تزال المخاوف بشأن التقييم قائمة

إن أحد المخاوف الرئيسية التي تواجه شركة IonQ هو أن تقييمها أصبح مبالغاً فيه إلى حد كبير. فضلاً عن ذلك، فهي شركة خاسرة تقدر إيراداتها السنوية بنحو 42.5 مليون دولار، في حين يتم تقييمها بأكثر من 3.5 مليار دولار. وهذا التقييم يعني أن الشركة لديها نسبة سعر إلى مبيعات مستقبلية تبلغ 82.35.

وإلى حد ما، فإن هذا التقييم يمكن فهمه تقريباً لأن الشركة بدأت في شحن منتجاتها في عام 2022.

وتقدر إيراداتها بنحو 41.38 مليون دولار، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 87% عن ما حققته العام الماضي. كما من المتوقع أن تحقق الشركة 82.9 مليون دولار في عام 2025، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 100% عن ما ستحققه هذا العام.

إن تقييمها المرتفع سيكون مبررًا إذا استمرت في إظهار نمو قوي في السنوات القادمة. وكما رأينا مع NVIDIA، يمكن أن تظل الشركة مبالغًا في قيمتها لفترة طويلة إذا استمرت في تحقيق نتائج قوية.

إن التحدي الرئيسي الذي تواجهه الشركة هو أن خسائرها سوف تستمر في النمو. وسوف تبلغ خسارتها للسهم الواحد هذا العام 81 سنتاً، تليها 80 سنتاً في العام المقبل.

أنهت شركة IonQ الربع الأخير بمبلغ 382 مليون دولار نقدًا وما يعادله. لذلك، نظرًا لاتجاهها نحو الخسارة، فمن المرجح أن تحتاج إلى جمع المزيد من الأموال إما هذا العام أو في عام 2025.

اقرأ المزيد: تحليل سعر سهم IonQ: استثمار عالي المخاطر وعالي المكافأة

تحليل سعر سهم IonQ

مخطط IONQ بواسطة TradingView

يوضح الرسم البياني الأسبوعي أن سعر سهم IONQ كان في ارتفاع قوي خلال الأسابيع القليلة الماضية. وقد تسارع هذا الارتفاع بعد نشر الشركة لنتائج مالية قوية هذا الأسبوع.

لقد تجاوز السهم مستوى المقاومة المهم عند 21.6 دولار، وهو أعلى مستوى له في 11 سبتمبر. كان هذا المستوى ملحوظًا لأنه كان أيضًا الجانب العلوي من نمط الكأس والمقبض، وهو علامة صعودية شائعة في السوق.

لقد شكلت المتوسطات المتحركة على مدى 50 أسبوعًا و25 أسبوعًا نمط تقاطع صعودي. كما أشارت جميع المذبذبات مثل مؤشر القوة النسبية (RSI) ومؤشر MACD إلى الارتفاع. كما يقترب السعر من مستوى تصحيح فيبوناتشي بنسبة 61.8%.

لذلك، من المرجح أن يستمر السهم في الارتفاع الآن بعد أن تحرك فوق قسم الكأس. ومع ذلك، في الأمد القريب، قد يتماسك أو يتراجع مع تشكيل قسم المقبض.

على المدى الطويل، هناك احتمالات بأن يرتفع السهم ويعيد اختبار أعلى مستوى على الإطلاق عند 36 دولارًا، وهو أعلى بنحو 62% من المستوى الحالي. وسوف تصبح هذه النظرة غير صالحة إذا انخفض السهم إلى ما دون مستوى الدعم الرئيسي عند 15 دولارًا.