Akcie Texas Pacific Land: zadržovaný růst připravuje půdu pro býčí průlom

Cena akcií Texas Pacific Land letos prudce vzrostla a společnost se stala druhou nejvýkonnější v indexu S&P 500.

Akcie vzrostly o 85 % letos a o 100 % od prosincového minima, čímž tržní kapitalizace přesáhla $36.5 billion.

Obchodní činnost Texas Pacific Land se daří

TPL patří mezi přední držitele pozemků a vlastní více než 880,000 akrů v pánvi Permian, kde vydělává účtováním poplatků z těžby, pronájmem pozemků a prodejem vody. Nyní rozšiřuje své podnikání do sektoru datových center a dalších projektů v oblasti obnovitelných zdrojů energie.

Texas Pacific Land mezi své klienty řadí největší energetické společnosti.

Mezi ně patří Chevron, ExxonMobil, ConocoPhillips, Pioneer Natural Resources a společnosti jako Diamondback a EOG Resources.

Její obchodní model řadí společnost mezi nejziskovější společnosti v USA z hlediska marží.

Nejnovější výsledky ukazují, že společnost dosáhla tržeb přes $203 million, meziročně o 17 % více.

Většina tržeb, $108 million, pocházela z ropných a plynárenských poplatků z těžby, následovaná prodejem vody, poplatky za produkovanou vodu, věcnými břemeny a prodejem pozemků.

Tyto segmenty vygenerovaly $44 million, $32 million, $32 million a $16 million.

Texas Pacific Land má jedny z nejvyšších marží v odvětví.

Po tržbách $203 million vykázala čistý zisk $121 million, což představuje ziskovou marži 59 %, vyšší než 53 % společnosti NVIDIA.

Tržby TPL za prvních devět měsíců roku vzrostly na $586 million z $520 million ve stejném období minulého roku. Její zisk vzrostl na $358 million. 

Kromě vysokých marží má společnost jednu z nejlepších rozvah v indexu S&P 500. Celkové závazky činí pouze $156 million oproti celkovým aktivům $1.52 billion. Na konci čtvrtletí měla přes $531 million v hotovosti a $127 million v pohledávkách.

Texas Pacific Land nyní rozšiřuje své podnikání do prudce rostoucího odvětví datových center.

Oznámila partnerství s Bolt Data & Energy za účelem vývoje a zřízení rozsáhlých kampusů datových center v západním Texasu. Bolt založil Eric Schmidt, bývalý generální ředitel Googlu.

Technická analýza ceny akcií Texas Pacific Land 

Graf akcií TPL | Zdroj: TradingView 

Třídenní graf ukazuje, že cena akcií TPL se od prosincového minima $270 odrazila na současných $530.

Dostala se nad všechny klouzavé průměry a klíčovou rezistenci na $490, svůj nejvyšší bod z 3. března.

Akcie TPL zůstává nad 50denními a 200denními exponenciálními klouzavými průměry (EMA), což naznačuje, že býci mají navrch.

Také vytvořila formaci býčí vlajky, složenou z vertikálního tahu a horizontálního kanálu. Dále se vytvořila formace misky s rukojetí (cup-and-handle).

Nejpravděpodobnějším scénářem je pokračování růstu akcií, přičemž dalším klíčovým cílem je $583, což představuje zhruba 10% nárůst oproti současné úrovni.