Dow klesá, Nvidia táhne Nasdaq před klíčovými výsledky

Americké akcie ve středu posílily, když se investoři opět vraceli k akciím polovodičových společností před vysoce očekávanými čtvrtletními výsledky giganta na čipy Nvidia, přičemž klesající výnosy amerických státních dluhopisů a nižší ceny ropy pomohly stabilizovat širší tržní sentiment.

Index S&P 500 vzrostl přibližně o 0,26 %, zatímco index Nasdaq Composite si připsal zhruba 0,61 % poté, co oba indexy na začátku týdne zaznamenaly tři po sobě jdoucí ztrátové seance.

Naopak index Dow Jones Industrial Average klesl o 75 bodů, tedy o 0,15 %.

Pozornost trhu se z velké části nadále soustředila na společnost Nvidia, která má po uzavření trhu zveřejnit výsledky za první fiskální čtvrtletí.

Akcie výrobce čipů pro umělou inteligenci během obchodování vzrostly přibližně o 0,71 %.

Očekává se, že investoři budou pečlivě zkoumat výsledky Nvidie kvůli důkazům, že výdaje spojené s umělou inteligencí zůstávají dostatečně silné, aby podpořily vysoká ocenění v celém sektoru polovodičů i širším technologickém sektoru.

Polovodičové akcie ožívají před výsledky Nvidie

Širší sektor polovodičů ve středu rovněž posílil, když se investoři po několika dnech volatility způsobené rostoucími výnosy dluhopisů přesunuli zpět do akcií infrastruktury spojené s AI.

Akcie Marvell Technology vzrostly přibližně o 7,4 %, zatímco Intel si připsal téměř 7,5 % a Micron Technology přidal více než 2,5 %.

ETF iShares Semiconductor rovněž vzrostl o více než 2 %.

Analytici uvedli, že výsledky Nvidie mohou mít dopady daleko přesahující samotnou společnost, zejména když investoři diskutují, zda výdaje na infrastrukturu spojenou s AI dokážou nadále podporovat rychlé růsty sektoru.

Výnosy státních dluhopisů a obavy z inflace zůstávají v centru pozornosti

Navzdory středečnímu oživení futures zůstávali investoři opatrní, protože výnosy státních dluhopisů setrvávaly poblíž několikaletých maxim po nedávných datech o inflaci a kvůli rostoucím cenám ropy souvisejícím s napětím na Blízkém východě.

Referenční výnos 10letých amerických státních dluhopisů, který v úterý dosáhl 4,687 % — nejvyšší úrovně od ledna 2025 — ve středu ráno mírně poklesl na zhruba 4,64 %.

Mezitím 30letý výnos státních dluhopisů krátce tento týden vystoupal nad 5,19 %, což představuje jeho nejvyšší úroveň za téměř 19 let.

Trhy stále častěji začínají započítávat možnost, že Federální rezervní systém (Fed) bude nucen zvyšovat úrokové sazby znovu později v tomto roce, pokud budou přetrvávat inflační tlaky.

Podle údajů CME FedWatch nyní obchodníci vidí více než 40% pravděpodobnost zvýšení sazeb o 25 bazických bodů v prosinci.

Investoři také čekají na zápis z posledního zasedání Fedu, který bude zveřejněn později ve středu, kvůli dalším náznakům ohledně pohledu tvůrců politiky na inflaci a budoucí rozhodnutí o sazbách.

Ceny ropy klesají, trhy sledují napětí v Íránu

Ceny ropy ve středu ustoupily poté, co nedávné prudké nárůsty spojené s konfliktem zahrnujícím Írán a obavami z přerušení dodávek energie na Středním východě.

Futures kontrakty na ropu West Texas Intermediate (WTI) klesly přibližně o 2 % na zhruba 101 USD za barel, zatímco Brent klesl asi o 3 % na zhruba 108 USD za barel.

Pokles následoval po komentářích prezidenta Donalda Trumpa, že konflikt s Íránem by mohl skončit „velmi rychle“, ačkoli investoři zůstali ohledně širší geopolitické situace opatrní.

Mimo sektor polovodičů reagovalo na výsledky také několik maloobchodníků.

Akcie TJX Companies vzrostly přibližně o 5,3 %, poté co tento off-price prodejce zvýšil své roční prognózy srovnatelných tržeb a zisku.

Mezitím akcie Lowe's mírně klesly o 3,56 % poté, co společnost potvrdila roční výhled.

Akcie Cava vystřelily o 13 % poté, co výsledky společnosti překonaly očekávání trhu.