Dow klesá o 138 bodů; napětí s Íránem sráží akcie polovodičů a zvedá ceny ropy

Americké akcie v pondělí zakončily níže, když eskalující napětí mezi Spojenými státy a Íránem vyvolalo prudký nárůst cen ropy a obnovilo obavy z inflace, zatímco širší výprodej akcií polovodičových společností přidal tlak před náročným týdnem výsledků firem a ekonomických údajů.

Index Dow Jones Industrial Average klesl o 138 bodů, tedy o 0.26%, a uzavřel na 52,498.64.

S&P 500 ztratil 0.79% na 7,515.34, zatímco Nasdaq Composite klesl o 1.55% na 25,873.18, přičemž propady vedly technologické tituly.

Tržní reakce následovala po oznámení prezidenta Donalda Trumpa, že USA znovu zavedou blokádu íránské námořní dopravy v Hormuzském průlivu a budou požadovat náhradu ve výši 20% z nákladu přepravovaného tímto strategickým vodním průjezdem.

Krok následoval po obnovených vojenských výměnách mezi Washingtonem a Teheránem o víkendu, což zvýšilo obavy o globální energetické zásobování a geopolitickou stabilitu.

Skok cen ropy zvyšuje obavy z inflace

Ceny ropy vyskočily po nejnovějším vývoji na Blízkém východě; americká ropa West Texas Intermediate (WTI) vzrostla o 9.4% na více než 78 USD za barel.

Brent, mezinárodní benchmark, stoupl o 9.6% na více než 83 USD za barel.

Strmý nárůst cen ropy znovu oživil obavy, že vyšší náklady na energii by se mohly promítnout do inflace a zkomplikovat výhled měnové politiky Federálního rezervního systému.

Podle dat LSEG trhy nyní promítají alespoň jedno zvýšení úrokových sazeb o 25 bazických bodů ještě před koncem roku.

Investoři se také připravují na několik klíčových ekonomických údajů tento týden, včetně červnového indexu spotřebitelských cen (CPI), indexu cen výrobců (PPI) a údajů o maloobchodních tržbách, které by mohly poskytnout další vhled do inflačních trendů a spotřebitelských výdajů.

Předseda Federálního rezervního systému Kevin Warsh má tento týden vypovídat před Kongresem; od zákonodárců se očekává, že ho budou dotazovat na inflační dopad konfliktu mezi USA a Íránem a na směřování měnové politiky centrální banky.

Akcie polovodičů táhly trh dolů

Akcie polovodičových společností patřily mezi největší ztráty, když investoři pokračovali v rotaci z tohoto sektoru po debutu SK Hynixu na Nasdaq.

Na americkém trhu klesly akcie SK Hynix zhruba o 8% poté, co při svém prvním obchodním dni v pátek posílily více než 12%.

Slabost se rozšířila napříč širším polovodičovým průmyslem: Micron Technology klesl asi o 5%, Sandisk ztratil 13%, Seagate Technology poklesl o 6%, Advanced Micro Devices klesl o 4% a Intel o 7%.

Philadelphia Semiconductor Index výrazně zaostal za širším trhem, když investoři přehodnocovali ocenění po silné rally sektoru poháněné umělou inteligencí v uplynulých měsících.

Výsledková sezóna přebírá hlavní roli

Investoři také upřeli pozornost na neoficiální začátek výsledkové sezóny za druhé čtvrtletí.

Hlavní americké banky včetně JPMorgan Chase, Goldman Sachs, Morgan Stanley, Bank of America, Citigroup a Wells Fargo mají tento týden v plánu zveřejnit výsledky.

Netflix, Johnson & Johnson a UnitedHealth také zveřejní čtvrtletní výsledky.

Podle LSEG analytici očekávají, že společnosti zařazené v S&P 500 vykážou meziroční růst zisků za druhé čtvrtletí o 23.7%, což je výše než odhady z počátku dubna.

Kombinace zvýšených čekání na výsledky, geopolitické nejistoty a inflačních rizik by měla v následujících dnech udržet trhy v režimu zvýšené volatility.