Futuros del Dow caen; petróleo roza $100 y conflicto con Irán aviva temores inflacionarios

Los futuros de los índices bursátiles de EE. UU. se movieron a la baja el jueves, ya que un nuevo repunte de los precios del petróleo incrementó los temores de inflación y obligó a los inversores a recalibrar sus expectativas sobre recortes de tasas por parte de la Reserva Federal.

La caída de los futuros se produjo tras informes de nuevos ataques a petroleros en Oriente Medio, que aumentaron el temor a interrupciones de suministro en escalada y a una inestabilidad geopolítica prolongada en la región.

Los futuros E-mini del Dow bajaron 316 puntos, o 0,67%, mientras que los E-minis del S&P 500 retrocedieron 36,75 puntos, o 0,54%. Los E-minis del Nasdaq 100 también cayeron 121,75 puntos, o 0,49% en las primeras operaciones.

El repunte del petróleo sacude los mercados y aviva temores inflacionarios

Los precios del petróleo subieron con fuerza tras informarse que dos petroleros fueron incendiados en aguas iraquíes después de aparentes ataques iraníes.

Los ataques forman parte de una ola más amplia de interrupciones dirigidas a instalaciones petroleras y de transporte en todo Oriente Medio.

El Brent se disparó brevemente hacia los $100 por barril, mientras que los futuros del West Texas Intermediate subieron un 5% al reaccionar los mercados ante los riesgos de interrupción del suministro.

Irán advirtió que los precios del petróleo podrían subir aún más, potencialmente alcanzando los $200 por barril.

Este aumento en los precios de la energía se produce a pesar de los esfuerzos de los responsables de las políticas para estabilizar los mercados.

Estados Unidos dijo que liberaría 172 millones de barriles de crudo de la Reserva Estratégica de Petróleo como parte de un esfuerzo internacional coordinado con la Agencia Internacional de la Energía.

La AIE acordó previamente liberar 400 millones de barriles de reservas de emergencia, marcando la mayor liberación coordinada en su historia.

Sin embargo, los mercados siguen escépticos sobre si estas medidas pueden compensar las interrupciones de suministro vinculadas al conflicto en curso.

Aerolineas y títulos de viajes bajo presión

Las empresas sensibles a los precios de la energía estuvieron entre las mayores perdedoras en el premercado.

Las acciones de aerolíneas del S&P 500 registran su mayor pérdida mensual en un año, ya que el encarecimiento del combustible amenaza la rentabilidad.

American Airlines cayó 1,8% en el premercado, mientras que Southwest Airlines se desplomó 2,53%.

Los operadores de cruceros Norwegian Cruise Line retrocedieron 1,8% y Royal Caribbean cayó más de 2%.

Sin embargo, las empresas energéticas subieron ligeramente con el alza del petróleo. Las acciones de Occidental Petroleum ganaron 1,8% y las de EQT Corporation subieron 0,6% en el premercado.

El indicador de volatilidad de Wall Street también aumentó mientras los inversores se preparaban para más turbulencias en el mercado.

El índice de volatilidad CBOE subió a 25,53.

Mientras tanto, los futuros vinculados al índice Russell de small caps, sensible a las tasas, cayeron más de 1%.

Cambio en expectativas de recortes y riesgos de política

El repunte de los precios del petróleo complica las expectativas de que la Reserva Federal pueda comenzar pronto a recortar las tasas de interés.

Goldman Sachs retrasó su previsión para el próximo recorte de la Fed a septiembre desde su proyección anterior de junio.

Los futuros monetarios ahora indican que los operadores esperan solo un recorte de un cuarto de punto para diciembre, frente a los dos recortes que se descontaban antes de la escalada del conflicto.

Los inversores también están siguiendo una serie de otros desarrollos que afectan al sentimiento del mercado.

Washington anunció nuevas investigaciones comerciales dirigidas a la sobrecapacidad industrial y al trabajo forzado en 16 importantes socios comerciales, una medida vista como un intento de reinstaurar la presión arancelaria después de que el Tribunal Supremo de EE. UU. anulara una parte clave del programa arancelario del presidente Donald Trump.

Al mismo tiempo, aumenta el escrutinio sobre la industria de crédito privado de $2 billones tras surgir varios problemas crediticios en los últimos meses.

Morgan Stanley limitó los reembolsos en uno de sus fondos de crédito privado, mientras que JPMorgan redujo el valor de algunos préstamos a fondos de crédito privado.

Las acciones de Blackstone cayeron 1,1% en el premercado, mientras que Blue Owl retrocedió casi 3%.

No todas las compañías se movieron a la baja. Bumble se disparó 25% después de que la operadora de la app de citas reportó ingresos del cuarto trimestre por encima de las estimaciones de los analistas.

Más tarde en el día, los inversores se centrarán en los datos semanales de solicitudes de subsidio por desempleo y en los comentarios de Michelle Bowman, vicepresidenta de Supervisión de la Reserva Federal.

Los mercados también esperan la publicación del viernes del índice de gastos de consumo personal, la medida de inflación preferida por la Fed.