Tehtaalta satamaan: kuinka Trumpin tariffit muokkaavat maailmanlaajuista merenkulkua

Kalliiden kauppatariffien haamu, joka oli aikoinaan tuskallinen muisto yrityksille, kuten Britannian edistyksellisten materiaalien valmistaja Goodfellow, on palannut kummittelemaan maailmanlaajuisia toimitusketjuja.

Donald Trumpin ensimmäisen kauden aikana äkillinen teräs- ja alumiinivero lisäsi noin 100 000 puntaa yhteen lähetykseen puolivälissä Atlantin yli kulkevaa matkaa. Sitä pistoa ei ole unohdettu.

Tällä kertaa, kun uhkasi uusista toisen aikavälin tariffeista, Cambridgessa toimiva yritys näki asiakkaiden etsivän ennakoivasti tapoja nopeuttaa tilauksia.

“Keskustelimme ihmisten kanssa siitä, voitaisiinko [tilauksia] nopeuttaa niiden viemiseksi eteenpäin”, Andrew Watson, Goodfellow’n talousjohtaja, myönsi tuotannon läpimenoaikojen asettamat rajoitukset The Guardianin julkaisemassa raportissa.

Tämä déjà vu -tunne ja pyrkimys päästä mahdollisten kustannusten nousun edelle on esiintynyt viime viikkoina lukemattomilla toimialoilla maailmanlaajuisesti.

Liikkuminen tariffilabyrinttissä

Toimittajat maailmanlaajuisesti ryntäsivät siirtämään tavaroita Yhdysvaltoihin ennen Trumpin odotettua “vapautuspäivän” ilmoitusta, kiihkeä yritys suojata marginaaleja mahdollisesti lamauttavilta tulleilta.

Vaikka Valkoinen talo lopulta ilmoitti 90 päivän tauko lisätulleista useimmille maille Kiinaa lukuun ottamatta, vahinko oli todennäköisesti tehty.

Kansainvälisen kaupan vakiintuneet rytmit ovat olleet sekaisin, jättäen jälkeensä markkinoiden myllerryksen ja syvän epävarmuuden.

Alun perin ehdotettujen tariffien suuri mittakaava sai monet yllättäen ja pakotti valmistajat – autonosien valmistajista suklaavalmistajiin – reagoimaan.

Yritykset pyrkivät siirtämään ylimääräistä varastoa tai reitittämään tuotteet kokonaan uudelleen, mikä aiheutti huomattavia piikkejä lyhytaikaisten toimitussopimusten ja lentorahdin kustannuksiin kapasiteetin kiristyessä. Esimerkiksi sveitsiläinen suklaajätti Lindt & Sprüngli lähetti ennaltaehkäisevästi ylimääräisiä varastoja yhdysvaltalaiselta New Hampshiren tehtaaltaan Kanadaan kiertääkseen Kanadan kostotulleja.

Tiedottaja vahvisti samalle julkaisulle, että Lindt “arvioi maailmanlaajuista hankintastrategiaamme Kanadalle toimitusten turvaamiseksi”.

Lyhyen aikavälin piikit, pitkän aikavälin muutokset

Tämä epävakaus heijastui välittömästi toimituskuluihin.

Peter Sand, Xenetan pääanalyytikko, kertoi The Guardianille, että alan dynamiikka: “Valtava määrä epävarmuutta tuo liikenteenharjoittajille aina mahdollisuuksia hyödyntää valitettavaa tilannetta… usein nostamalla hintoja.”

Toimitusanalytiikkayrityksen tiedot osoittivat tämän asian jyrkästi.

Huhtikuun 1. päivänä keskimääräiset spot-hinnat tavalliselle 40 jalan kontille (FEU) Kiinasta nousivat 9 % 322 dollariin Yhdysvaltain itärannikolla ja merkittävät 16 % 383 dollariin/FEU länsirannikolla.

Myös lentorahti koki paineen: spot-hinnat Vietnamista Yhdysvaltoihin nousivat 8 % ja Kiinasta Yhdysvaltoihin 5 % huhtikuun ensimmäisellä viikolla.

Vaikka spot-korkojen odotetaan pysyvän epätasaisena lähitulevaisuudessa, mikä saa satamat varautumaan mahdollisiin ruuhkautumiseen, analyytikot ennustavat toisenlaisen pitkän aikavälin kuvan.

Kun Yhdysvallat ja Kiina ovat edelleen juurtuneet kärjistyvään kauppakiistaansa, kahden talousvoiman välisen laivaliikenteen kysynnän ennustetaan romahtavan, mikä todennäköisesti painaa pidemmän aikavälin sopimuskorkoja alas.

Ruuhkat lisääntyvät, kun sopimukset roikkuvat vaakalaudalla

Välittömän häiriön vuoksi tiettyjen tavaroiden, kuten teräksen, alumiinin ja autojen, tariffit eivät sisälly 90 päivän lykkäysaikaan. Tämä sai suurilta autonvalmistajilta välittömiä toimia.

Jaguar Land Rover ja Audi pysäyttivät väliaikaisesti Yhdysvaltoihin suuntautuvan viennin, mikä loi välittömiä pullonkauloja tärkeimpiin liikennekeskuksiin.

Bremerhaven Saksassa, yksi maailman suurimmista ajoneuvojen käsittelysatamista, jossa käsitellään 1,5 miljoonaa ajoneuvoa vuosittain, raportoi “vientivarastojen lievästä kasvusta”.

Vaikka sen omistaja, BLG, vaati, että tilaa olisi edelleen käytettävissä, se myönsi, että autonvalmistajat ja rahdinantajat tekivät “lyhyellä varoitusajalla” päätöksiä siitä, mitkä ajoneuvot todella nousevat Yhdysvaltoihin saapuville aluksille.

Tämä turbulenssi iskee maahantuojien kannalta erityisen haavoittuvalla hetkellä.

Maalis- ja huhtikuussa yhdysvaltalaiset yritykset solmivat perinteisesti tärkeitä vuosittaisia ​​pitkäaikaisia ​​toimitussopimuksia, joiden on määrä alkaa 1. toukokuuta. Nämä sopimukset ovat elintärkeitä yrityksille, jotka tarvitsevat luotettavia ja kustannustehokkaita kuljetuksia suurille määrille.

“Ajoitus ei voisi olla huonompi”, totesi Xenetan Peter Sand.

Monet pidättelevät, jos voivat, ja luottavat enemmän spot-markkinoihin välttäen lukkiutumasta sopimuksiin sellaisista kauppaväylistä, jotka eivät välttämättä ole heille kannattavia viikon tai kuukauden kuluttua.

Kaupan ohjautuminen ja polkumyyntipelot

Lyhyen aikavälin kamppailun lisäksi yritykset aloittavat monimutkaisen, usein monivuotisen toimitusketjunsa uudelleenarvioinnin.

Tavoitteena on vähentää altistumista tariffiin vaikuttaville reiteille, mutta kuten asiantuntijat varoittavat, vaihtoehtoisten toimittajien löytäminen ja uusien verkkojen perustaminen ei ole yksinkertaista vaihtoa.

Yritykset “yrittävät ymmärtää toimitusketjunsa hallinnan seurauksia”, huomautti Chartered Institute of Export & International Trade -instituutin pääjohtaja Marco Forgione.

Hän ennakoi merkittävää “kaupan kiertokulkua”, kun yritykset hakevat kasvua muilta markkinoilta pois Yhdysvalloista.

Tähän poikkeamiseen liittyy omat riskinsä erityisesti Euroopan unionin kaltaisilla alueilla.

Asiantuntijat varoittavat, että ilman nopeita toimia omien kaupanesteensä vahvistamiseksi Euroopasta voi tulla ylimääräisten kiinalaisten tavaroiden vastaanottaja, joka ei voi päästä Yhdysvaltain markkinoille – käytännössä polkumyyntipaikka.

Antwerpen-Brugesin satama Belgiassa on kamppaillut kiinalaisten sähköajoneuvojen massiivisten tulvien kanssa jo kuukausia, jopa ennen viimeisintä tariffiaaltoa.

“Iso-Britannian ja muiden on vahvistettava suojautumistaan ​​kiinalaisten toimittajien lisääntyvää keskittymistä vastaan, koska heidän on hävitettävä alun perin Yhdysvaltain markkinoille tarkoitettu tuote”, Crowen tullijohtaja Ian Worth neuvoi The Guardianille.

Vaikka tällainen polkumyynti saattaa alentaa kuluttajahintoja lyhyellä aikavälillä, se voi vahingoittaa kotimaista valmistusta.

Uusi myrsky tulossa: ehdotetut satamamaksut

Lisää monimutkaisuutta, ja Yhdysvaltain kauppaedustajan viraston (USTR) erillinen ehdotus uhkaa häiriöitä lisää.

Kalliit satamamaksut, mahdollisesti noin miljoona dollaria per käynti, on ehdotettu kiinalaisille laivoille, jotka telakoituvat Yhdysvaltojen satamiin.

Toimenpiteen tarkoituksena on elvyttää amerikkalaista laivanrakennusta, ja se kohdistuu tosiasiaan, että useimmat suuret maailmanlaajuiset laivayhtiöt ovat vahvasti riippuvaisia ​​kiinalaisvalmisteisista aluksista.

Ehdotus aiheutti huomattavaa vastareaktiota teollisuudessa varoittaen, että se nostaisi kuluttajahintoja, vahingoittaisi Yhdysvaltojen maatalousvientiä ja vaarantaisi satamatyöntekijöiden työpaikat, jos alukset vähentäisivät Yhdysvaltain satamakäyntejä (tällä hetkellä keskimäärin neljä matkustajaa kohti Aasiasta).

Vaikka USTR on tiettävästi ilmoittanut harkitsevansa maksuja uudelleen, ja lisää selkeyttä odotetaan pian, se edustaa jälleen mahdollista mullistusta.

Toistaiseksi ainoa varmuus globaalin kaupan virtauksissa liikkuville yrityksille on jatkuva, läpitunkeva epävarmuus.