S&P 500 υποχωρεί 1.5% — Dow Jones χάνει 400 μονάδες καθώς η σύγκρουση στο Ιράν ανεβάζει το πετρέλαιο

Οι αμερικανικές μετοχές έκλεισαν με ισχυρές απώλειες την Παρασκευή, καθώς η κλιμάκωση των εντάσεων στη Μέση Ανατολή και η εκτίναξη των τιμών του πετρελαίου επιβάρυναν το επενδυτικό κλίμα και ενέτειναν τις ανησυχίες για τον πληθωρισμό και τα επιτόκια.

Ο Dow Jones Industrial Average υποχώρησε περίπου 0.96% ή 443 μονάδες στις 45,577.47, ενώ ο S&P 500 έπεσε 1.51% στις 6,506.48.

Ο Nasdaq Composite πρωτοστάτησε στις απώλειες, υποχωρώντας 2% στις 21,647.61.

Οι αγορές επέκτειναν τις απώλειες καθώς η σύγκρουση ΗΠΑ-Ισραήλ με το Ιράν μπήκε στην τέταρτη εβδομάδα, χωρίς ενδείξεις αποκλιμάκωσης.

Αναφορές έδειξαν αυξημένες στρατιωτικές αναπτύξεις στην περιοχή, περιλαμβανομένων επιπλέον Αμερικανών πεζοναυτών, ενώ το Ιράν συνέχισε πλήγματα με στόχο υποδομές ενέργειας.

Μεγάλες τεχνολογικές μετοχές σέρνουν την πτώση των αγορών

Οι απώλειες προήλθαν κυρίως από μεγάλες τεχνολογικές μετοχές, όπως οι Nvidia, Microsoft, Alphabet, Tesla και Meta Platforms, οι οποίες όλες υποχώρησαν κατά τη συνεδρίαση.

Η πίεση των πωλήσεων ήταν ευρεία, με ελάχιστους κλάδους να τη γλιτώνουν.

Ακόμη και αμυντικοί κλάδοι, όπως οι επιχειρήσεις κοινής ωφέλειας, δέχθηκαν πιέσεις καθώς τα αυξανόμενα αποδόσεις ομολόγων μείωσαν την ελκυστικότητά τους.

Ο Russell 2000, επικεντρωμένος σε μικρής κεφαλαιοποίησης μετοχές, εισήλθε σε περιοχή διόρθωσης, που ορίζεται ως πτώση 10% από το πρόσφατο υψηλό του.

Εν τω μεταξύ, ο Dow και ο Nasdaq κινούνταν κοντά σε παρόμοια επίπεδα-οροφής.

Οι τρεις μεγάλοι δείκτες έχουν πλέον υποχωρήσει για τέταρτη συνεχόμενη εβδομάδα και κινούνται κάτω από τους 200-ημερών κινητούς μέσους όρους τους, σηματοδοτώντας εξασθένηση της δυναμικής της αγοράς.

Άνοδος του πετρελαίου εντείνει τις ανησυχίες για τον πληθωρισμό

Κύριος παράγοντας της ρευστοποίησης ήταν η απότομη άνοδος των τιμών του πετρελαίου, καθώς οι γεωπολιτικοί κίνδυνοι διατάραξαν τις αγορές ενέργειας. Το Brent ξεπέρασε τα $111 το βαρέλι, ενώ το West Texas Intermediate διαπραγματευόταν πάνω από $97.

Η άνοδος προκλήθηκε εν μέρει από αναφορές ότι το Ιράκ κήρυξε ανωτέρα βία (force majeure) σε πετρελαϊκά πεδία που λειτουργούν ξένες εταιρείες, εντείνοντας τις ανησυχίες για την προσφορά.

Το αυξανόμενο κόστος ενέργειας έχει εντείνει τους φόβους για επίμονο πληθωρισμό, περιπλέκοντας την προοπτική της νομισματικής πολιτικής.

Οι αποδόσεις των αμερικανικών ομολόγων ανήλθαν για τρίτη διαδοχική συνεδρίαση, αντανακλώντας προσδοκίες ότι τα επιτόκια ενδέχεται να παραμείνουν υψηλότερα.

Τα futures για τα αμερικανικά επιτόκια τώρα υποδηλώνουν ότι είναι πιο πιθανό η Federal Reserve να αυξήσει παρά να μειώσει τα επιτόκια έως το τέλος του 2026, σύμφωνα με το εργαλείο FedWatch της CME.

Αυξάνεται η μεταβλητότητα εν μέσω γεωπολιτικής αβεβαιότητας

Η συνεδρίαση της Παρασκευής συνέπεσε επίσης με το τριπλό 'triple witching', όταν οι μετοχικές επιλογές, οι επιλογές δεικτών και τα συμβόλαια μελλοντικής εκπλήρωσης λήγουν ταυτόχρονα, γεγονός που συχνά αυξάνει τους όγκους συναλλαγών και τη μεταβλητότητα.

Οι γεωπολιτικές εξελίξεις συνέχισαν να κυριαρχούν στο κλίμα της αγοράς.

Αναφορές για συνεχιζόμενα πλήγματα μεταξύ Ιράν και Ισραήλ, καθώς και προετοιμασίες για ενδεχόμενες αποστολές επίγειων δυνάμεων, ενίσχυσαν την αβεβαιότητα των επενδυτών.

«Εάν πρόκειται για κλιμάκωση που περιλαμβάνει επίγειες δυνάμεις, τότε μάλλον θα βρεθούμε για τουλάχιστον λίγες ακόμη εβδομάδες σε μια αγορά με υψηλότερες τιμές πετρελαίου και καυσίμων· παρακολουθείτε κάθε τίτλο για υποδομές ενέργειας στην περιοχή», δήλωσε ο στρατηγικός επενδύσεων της Baird, Ross Mayfield, σε ρεπορτάζ του CNBC.

«Ειλικρινά, οι αγορές μετοχών δεν έχουν ακόμη πουληθεί με τρόπο που να αντανακλά πλήρως ένα τέτοιο γεγονός, οπότε μπορεί να υπάρξει ακόμα περαιτέρω πτωτική πορεία.»

Ο συνδυασμός της ανόδου των τιμών του πετρελαίου, των υψηλότερων αποδόσεων ομολόγων και των γεωπολιτικών κινδύνων έχει δημιουργήσει ένα απαιτητικό περιβάλλον για τις μετοχές, με τους επενδυτές να γίνονται όλο και πιο επιφυλακτικοί σχετικά με τις βραχυπρόθεσμες προοπτικές.