Ο Dow υποχωρεί 400 μονάδες καθώς αυξάνονται οι αποδόσεις και οι τιμές του πετρελαίου

Οι αμερικανικές μετοχές υποχώρησαν έντονα την Παρασκευή καθώς οι αυξανόμενες αποδόσεις των Treasury, οι επίμονες ανησυχίες για τον πληθωρισμό και η άνοδος των τιμών της ενέργειας πίεσαν τις αγορές μετά από μια ακόμη συνεδρίαση ρεκόρ για τους βασικούς δείκτες.

Ο Dow Jones Industrial Average μειώθηκε κατά περίπου 402 μονάδες, ή περίπου 0.8%, ενώ ο S&P 500 υποχώρησε 1.13%.

Ο Nasdaq Composite ηγήθηκε των απωλειών, υποχωρώντας περίπου 1.58% καθώς οι επενδυτές απομακρύνθηκαν από τις τεχνολογικές μετοχές υψηλής ανάπτυξης που είχαν τροφοδοτήσει μεγάλο μέρος της πρόσφατης ανάκαμψης της αγοράς.

Η εκποίησης ήρθε αφού ο S&P 500 και ο Nasdaq Composite έκλεισαν σε νέα ρεκόρ την Πέμπτη, ενώ ο Dow επανέκτησε το επίπεδο 50,000 για πρώτη φορά μετά από μήνες.

Οι αποδόσεις των ομολόγων εκτοξεύθηκαν καθώς οι επενδυτές επανεκτίμησαν την πιθανότητα μελλοντικής επιθετικότερης νομισματικής πολιτικής από τη Federal Reserve εν μέσω ανανεωμένων πληθωριστικών πιέσεων που συνδέονται με τη συνεχιζόμενη σύρραξη στη Μέση Ανατολή.

Η απόδοση του benchmark 10-year Treasury σημείωσε άνοδο σε περίπου 4.56%, το υψηλότερο επίπεδο από τον Μάιο του 2025.

Η απόδοση του 30-year Treasury επίσης ανέβηκε πάνω από 5.1%, πλησιάζοντας επίπεδα που είχαν σημειωθεί το 2023.

Οι αγορές αναμένουν όλο και περισσότερο ότι ο πληθωρισμός θα παραμείνει υψηλότερος για περισσότερο χρόνο απ’ ό,τι προβλεπόταν προηγουμένως, ιδιαίτερα καθώς οι τιμές της ενέργειας συνεχίζουν να ανεβαίνουν.

Οι τιμές του πετρελαίου και οι εντάσεις στη Μέση Ανατολή προσθέτουν πίεση

Οι αγορές ενέργειας παρέμειναν στο επίκεντρο καθώς οι τιμές του αργού έκαναν νέα κέρδη εν μέσω συνεχιζόμενων διαταραχών που συνδέονται με τη σύγκρουση στην οποία εμπλέκεται το Ιράν.

Ο Brent αυξήθηκε σχεδόν 3% στα περίπου $109 ανά βαρέλι, ενώ ο αμερικανικός West Texas Intermediate πλησίασε τα $104.

Οι ανησυχίες για τις παγκόσμιες προμήθειες ενέργειας εντάθηκαν καθώς το Στενό του Χορμούζ παρέμεινε κλειστό, απειλώντας μια κρίσιμη θαλάσσια οδό για τις παγκόσμιες ροές πετρελαίου.

Ο Δείκτης Μεταβλητότητας CBOE, γνωστός ως «δείκτης φόβου» της Wall Street, σκαρφάλωσε σε υψηλό δύο εβδομάδων κοντά στο 19.2 καθώς αυξήθηκε το άγχος των επενδυτών.

Οι οικονομικές ανακοινώσεις αυτής της εβδομάδας επίσης ενίσχυσαν τις ανησυχίες ότι το κόστος ενέργειας μπορεί να διαχυθεί σε ευρύτερο πληθωρισμό στην οικονομία.

Σύμφωνα με το εργαλείο FedWatch της CME Group, η πιθανότητα μιας αύξησης επιτοκίου 25 μονάδων βάσης από τη Fed τον Δεκέμβριο έχει περισσότερο από διπλασιαστεί την τελευταία εβδομάδα, φθάνοντας περίπου το 40%.

Παράλληλα, οι επενδυτές έμειναν απογοητευμένοι μετά την ολοκλήρωση της συνάντησης μεταξύ του προέδρου Donald Trump και του προέδρου της Κίνας Xi Jinping χωρίς σημαντικές πολιτικές προόδους.

Οι συζητήσεις κάλυψαν θέματα εμπορίου, δασμών, Ταϊβάν, Ιράν και τις αλυσίδες εφοδιασμού ημιαγωγών.

Ενώ και οι δύο χώρες φέρονται να συμφώνησαν ότι το Στενό του Χορμούζ πρέπει να παραμείνει ανοιχτό, οι αγορές θεώρησαν το συνολικό αποτέλεσμα ανεπαρκές.

Οι τεχνολογικές μετοχές υποχωρούν μετά το ράλι υπό την ώθηση της τεχνητής νοημοσύνης

Οι μετοχές τεχνολογίας ηγήθηκαν των απωλειών την Παρασκευή καθώς οι επενδυτές πήραν κέρδη μετά από ένα ισχυρό ράλι που τροφοδοτήθηκε από την τεχνητή νοημοσύνη και κυριάρχησε στις αγορές τους τελευταίους μήνες.

Η Nvidia υποχώρησε περίπου 3.6% στην συνεδρίαση μετά την μεγάλη άνοδο στην προηγούμενη συνεδρία.

Η Advanced Micro Devices, η Micron Technology και η Intel επίσης σημείωσαν σημαντικές πτώσεις, με την Intel να χάνει περίπου 6.2%.

Η Cerebras Systems, που εκτοξεύτηκε σχεδόν 90% κατά το ντεμπούτο της στην αγορά την Πέμπτη, υποχώρησε περίπου 2.3%.

Η Applied Materials επίσης διολίσθησε παρά την πρόβλεψη για έσοδα και προσαρμοσμένα κέρδη τριμήνου υψηλότερα από τις εκτιμήσεις της Wall Street.

Η Microsoft ήταν μία από τις λίγες μεγάλες τεχνολογικές μετοχές που διαπραγματεύτηκαν ανοδικά μετά την αποκάλυψη του δισεκατομμυριούχου επενδυτή Bill Ackman ότι η Pershing Square είχε χτίσει νέα θέση στην εταιρεία.

Οι αναλυτές προειδοποίησαν ότι το ευρύτερο ράλι της αγοράς παραμένει έντονα συγκεντρωμένο σε μεγάλες τεχνολογικές εταιρείες συνδεδεμένες με την τεχνητή νοημοσύνη.

Παρά την υποχώρηση της Παρασκευής, ο S&P 500 και ο Nasdaq παρέμεναν σε τροχιά για το έβδομο συνεχή εβδομαδιαίο κέρδος τους, ενώ ο Dow κατευθυνόταν προς την έκτη κερδοφόρα εβδομάδα σε επτά.