Dow υποχωρεί — ισχυρά στοιχεία ΗΠΑ πυροδοτούν πωλήσεις ημιαγωγών και πλήττουν το Nasdaq

Οι αμερικανικές μετοχές κινήθηκαν χαμηλότερα την Παρασκευή καθώς η αναφορά για τις θέσεις εργασίας του Μαΐου, ισχυρότερη των προσδοκιών, υπονόμευσε τις προσδοκίες για μειώσεις επιτοκίων και προκάλεσε ανανεωμένες πωλήσεις σε μετοχές ημιαγωγών.

Ο Dow Jones Industrial Average ενισχύθηκε κατά 20 μονάδες, ενώ ο S&P 500 υποχώρησε περίπου 0,6% και ο Nasdaq Composite έπεσε 1,07%.

Η αντίδραση της αγοράς ακολούθησε νεότερα στοιχεία της αγοράς εργασίας που έδειξαν ότι οι μη αγροτικές προσλήψεις αυξήθηκαν κατά 172.000 τον Μάιο, σημαντικά πάνω από τις εκτιμήσεις των οικονομολόγων.

Σύμφωνα με το Bureau of Labor Statistics, οι εργοδότες πρόσθεσαν 172.000 θέσεις εργασίας κατά τη διάρκεια του μήνα, μετά από αύξηση 115.000 τον Απρίλιο.

Οι οικονομολόγοι που συμμετείχαν σε έρευνα του Reuters ανέμεναν 85.000 νέες θέσεις, ενώ δημοσκόπηση του Dow Jones προέβλεπε 80.000.

Το ποσοστό ανεργίας παρέμεινε σταθερό στο 4,3%, συμφωνώντας με τις προσδοκίες της αγοράς.

Ισχυρά στοιχεία απασχόλησης μετατοπίζουν τις προσδοκίες για τη Fed

Η ισχυρότερη έκθεση για την αγορά εργασίας ώθησε τους επενδυτές να επανεξετάσουν τις προοπτικές της νομισματικής πολιτικής των ΗΠΑ.

Οι χρηματαγορές πλέον αποδίδουν πιθανότητα 98% ότι η Federal Reserve θα αυξήσει τα επιτόκια κατά 25 μονάδες βάσης πριν από το τέλος του έτους, σύμφωνα με την τιμολόγηση των αγορών.

Πριν από την έκθεση απασχόλησης, αυτές οι πιθανότητες ήταν κοντά στο 60%.

Οι αποδόσεις των ομολόγων Treasury ανήλθαν ως απόκριση, με την αποδότηση αναφοράς 10 ετών να ανεβαίνει πάνω από 4,5% και την απόδοση του 30ετούς Treasury να υπερβαίνει το 5%.

Η έκθεση δημοσιεύεται ενόψει της πρώτης συνεδρίασης πολιτικής του προέδρου της Federal Reserve Kevin Warsh αργότερα αυτό το μήνα, καθώς οι υπεύθυνοι χάραξης πολιτικής συνεχίζουν να διαχειρίζονται τον αυξημένο πληθωρισμό και την οικονομική αβεβαιότητα που συνδέεται εν μέρει με τη σύγκρουση στη Μέση Ανατολή.

Οι μετοχές ημιαγωγών υποχωρούν μετά το πρόσφατο ράλι

Οι μετοχές τεχνολογίας, και ιδιαίτερα οι εταιρείες ημιαγωγών, οδήγησαν την αγορά χαμηλότερα.

Η Nvidia έπεσε περίπου 2%, ενώ οι Intel, AMD, Micron Technology και Broadcom υποχώρησαν μεταξύ 3% και 5,5%.

Η Marvell Technology επίσης σημείωσε πτώση πάνω από 6%.

Η Broadcom υποχώρησε 3% μετά από βουτιά 12,5% την Πέμπτη, εξαιτίας τριμηνιαίων εσόδων χαμηλότερων των προσδοκιών, αυξάνοντας τις ανησυχίες ότι οι αποτιμήσεις σε μετοχές σχετιζόμενες με την AI ενδέχεται να έχουν περιέλθει σε υπερβολικό επίπεδο.

Οι μετοχές ημιαγωγών αποτέλεσαν βασικό μοχλό της ανάκαμψης της Wall Street από τα χαμηλά του Μαρτίου, υποστηριζόμενες από τη δυνατή ζήτηση σχετιζόμενη με την AI και τη βελτίωση των εταιρικών κερδών.

Η γεωπολιτική και τα εταιρικά νέα παραμένουν στο επίκεντρο

Οι επενδυτές παρακολουθούσαν επίσης τις εξελίξεις στη Μέση Ανατολή, μετά την απόρριψη από τη Χεζμπολάχ μιας νέας πρότασης κατάπαυσης του πυρός για τον Λίβανο, ενώ το Ισραήλ ανακοίνωσε ότι θα διατηρήσει τις δυνάμεις του στη θέση τους, περιπλέκοντας τις προσπάθειες των ΗΠΑ να προωθήσουν τις διαπραγματεύσεις με το Ιράν.

Η Citi ανέφερε ότι μειώνει την έκθεση σε μετοχές μετά το ισχυρό ράλι της αγοράς, επικαλούμενη αυξανόμενους κινδύνους πληθωρισμού και τοποθετήσεις επενδυτών, διατηρώντας παράλληλα μια εποικοδομητική μακροπρόθεσμη προοπτική που στηρίζεται στην ανάπτυξη των κερδών από την AI.

Μεταξύ μεμονωμένων μετοχών, η Lululemon Athletica έπεσε σχεδόν 8,7% μετά τη μείωση της ετήσιας πρόβλεψης κερδών και την ανακοίνωση καθοδήγησης για τα κέρδη του δεύτερου τριμήνου κάτω από τις προσδοκίες της Wall Street.

Η Cooper Companies ενισχύθηκε 8% αφότου ο κατασκευαστής φακών επαφής ανακοίνωσε αποτελέσματα δεύτερου τριμήνου που υπερέβησαν τις εκτιμήσεις των αναλυτών.

Εν τω μεταξύ, η S&P Global επιβεβαίωσε ότι δεν θα αλλάξει τους κανόνες επιλεξιμότητας για τους κύριους δείκτες της, ουσιαστικά αποκλείοντας την άμεση εισαγωγή της SpaceX στο S&P 500 μετά την προγραμματισμένη δημόσια εμφάνισή της.

Οι επενδυτές επίσης ανέμεναν τα αποτελέσματα της τελευταίας επαναζυγίζωσης των δεικτών S&P Dow Jones, με τη Marvell Technology να θεωρείται μια από τις πιθανές προσθήκες στον δείκτη αναφοράς.

Εάν οι τρέχουσες κινήσεις της αγοράς επιμείνουν κατά τη διάρκεια της συνεδρίασης, ο S&P 500 θα καταγράψει την πρώτη εβδομαδιαία πτώση του από τον Απρίλιο, ενώ και ο Nasdaq Composite θα ολοκληρώσει την εβδομάδα χαμηλότερα.

Ο Dow Jones Industrial Average, ωστόσο, παρέμεινε σε τροχιά για τρίτη συνεχόμενη εβδομαδιαία άνοδο.