Το SCHD έπιασε ιστορικό υψηλό — γιατί το DIVB είναι καλύτερη αγορά

Το Schwab US Dividend Equity ETF SCHD τα πήγε καλά φέτος και βρίσκεται τώρα στο ιστορικό του υψηλό. Έχει ενισχυθεί κατά 25% φέτος, υπερακοντίζοντας τους δείκτες Nasdaq 100 και S&P 500, παρά τη περιορισμένη του έκθεση στη βιομηχανία τεχνητής νοημοσύνης (AI). 

Έχει γίνει το δεύτερο μεγαλύτερο dividend ETF παγκοσμίως μετά το Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG). Αν και το SCHD είναι καλό ταμείο μερισμάτων, τα δεδομένα δείχνουν ότι το iShares Core Dividend ETF (DIVB) είναι καλύτερη αγορά. 

Τι είναι το ETF SCHD;

Το ETF SCHD είναι ένα κορυφαίο ταμείο που ακολουθεί τον δείκτη Dow Jones US Dividend 100, ο οποίος αποτελείται από 100 εταιρείες με μακρά ιστορία αύξησης των μερισμάτων τους. Έχει έναν πολύ χαμηλό συντελεστή εξόδων 0.06%, καθιστώντας το εξαιρετικά φθηνό για κατοχή.

Το ταμείο κατέχει 100 εταιρείες σε πολλούς τομείς, με τις μεγαλύτερες να περιλαμβάνουν τις Abbott Laboratories, Amgen και Merck. Άλλα κορυφαία ονόματα είναι εταιρείες όπως Coca-Cola, Home Depot, UnitedHealth και Chevron. 

Ο τομέας της υγείας και τα καταναλωτικά βασικά προϊόντα αντιπροσωπεύουν περίπου το 40% του ταμείου, με τους άλλους κορυφαίους τομείς να περιλαμβάνουν ενέργεια, βιομηχανικά, χρηματοοικονομικά και τεχνολογία. Έχει μικρή έκθεση στη δυναμική βιομηχανία της AI, γεγονός που εξηγεί γιατί συχνά θεωρείται «αντί‑AI» ταμείο.

Τι είναι το ETF DIVB;

Το ETF DIVB, από την άλλη, ακολουθεί τον δείκτη Morningstar US Dividend and Buyback Index. Το ταμείο αποτελείται από πάνω από 300 εταιρείες με μακρά ιστορία καταβολής μερισμάτων και επαναγορών μετοχών. Οι επαναγορές μετοχών βοηθούν στην ώθηση των μετοχών αυξάνοντας τα κέρδη ανά μετοχή (EPS).

Ο κλάδος της τεχνολογίας πληροφοριών αποτελεί το μεγαλύτερο μέρος του ταμείου με μερίδιο 18.8%. Ακολουθούν οι κλάδοι χρηματοοικονομικών, βιομηχανικών, υγείας, καταναλωτικών βασικών προϊόντων και ενέργειας. 

Οι μεγαλύτερες εταιρείες στο ταμείο περιλαμβάνουν ADP, Accenture, IBM, JPMorgan, HP, Paychex, Cognizant, ExxonMobil και Johnson & Johnson. Έχει συντελεστή εξόδων 0.05%, κάνοντάς το φθηνότερο από το SCHD. Ωστόσο, η απόδοση μερισμάτων του 2.8% είναι ελαφρώς χαμηλότερη από το 3% του SCHD.

Το DIVB υπερισχύει του ETF SCHD

Τα ιστορικά δεδομένα δείχνουν ότι το DIVB είναι καλύτερο ταμείο από το SCHD όσον αφορά την ολική απόδοση. Ολική απόδοση περιλαμβάνει την απόδοση της τιμής της μετοχής και τα μερίσματα που καταβάλλει. 

Η απόδοση τιμής του DIVB την τελευταία πενταετία ανήλθε στο 67.6%, δηλαδή διπλάσια από αυτή του SCHD. Η ίδια τάση εμφανίζεται και φέτος, καθώς το DIVB έχει αυξηθεί κατά 28% έναντι 25% του SCHD.

Αν κοιτάξουμε την ολική απόδοση, το DIVB έχει ολική απόδοση 30% φέτος, υψηλότερη από το 27% του SCHD. Τα τελευταία πέντε χρόνια, η ολική του απόδοση ήταν 90%, υψηλότερη από το 58% του SCHD. Σημειωτέον, το ταμείο έχει ξεπεράσει τον δείκτη S&P 500, ο οποίος σημείωσε άνοδο 87% στην ίδια περίοδο. 

Απόδοση ETF VOO vs SCHD vs DIVB | Πηγή: SeekingAlpha

Επομένως, αν και η μακροπρόθεσμη απόδοση δεν αποτελεί δείκτη του τι να αναμένει κανείς, συχνά είναι πιο ασφαλές να επενδύει κανείς σε ένα ταμείο με μακρά ιστορία καλής απόδοσης.