4 catalizzatori per l'ETF ProShares UltraPro TQQQ

Il titolo ProShares UltraPro QQQ ETF (QQQ) ha fatto bene quest'anno. È aumentato del 42% quest'anno e del 100,2% negli ultimi 12 mesi. L'indice Nasdaq 100 è aumentato del 19% quest'anno e del 35% negli ultimi 12 mesi.

Le azioni tecnologiche stanno andando bene

Il ProShares UltraPro QQQ ETF è stata una delle aziende con le migliori performance sin dal suo inizio. È cresciuto di oltre il 2.200% nell'ultimo decennio e di oltre il 16.470% dalla sua nascita. $ 1.000 investiti nel fondo il primo giorno varrebbero ora oltre $ 101.000.

La sua performance è dovuta alla forza del settore tecnologico, dove aziende come Microsoft, Apple, Nvidia, Alphabet, Amazon e Meta Platforms sono diventate giganti da trilioni di dollari. Insieme, queste aziende sono valutate oltre 15 trilioni di dollari o il 53% del PIL degli Stati Uniti.

Altre aziende come Broadcom, Tesla, Oracle e ASML sono diventate dei giganti grazie alla crescente domanda di tecnologia.

Gli analisti ritengono che le aziende tecnologiche, pur essendo fortemente sopravvalutate, abbiano maggiori margini di crescita grazie a tecnologie emergenti come l'intelligenza artificiale (IA), l'apprendimento automatico e l'Internet delle cose.

Tassi di interesse della Federal Reserve

Il primo catalizzatore importante per l'ETF TQQQ è la Federal Reserve, che ha iniziato a tagliare i tassi di interesse. Nella riunione di ottobre, ha tagliato i tassi dello 0,50% e ha lasciato intendere che sarebbero arrivati altri tagli.

Le probabilità di tagli più aggressivi da parte della Fed sono diminuite dopo la scorsa settimana sui salari non agricoli (NFP) dati. Secondo il Bureau of Labor Statistics (BLS), l'economia ha aggiunto oltre 250.000 posti di lavoro, più di quanto previsto dagli analisti. Il tasso di disoccupazione è sceso mentre la crescita salariale è rimbalzata.

Pertanto, gli analisti prevedono tagli più piccoli, diciamo dello 0,25%, inferiori allo 0,50% precedentemente previsto. Mentre questo è ribassista per i titoli tecnologici, gli analisti prevedono che la traiettoria complessiva dei tagli sarà positiva per queste aziende.

I catalizzatori chiave per l'ETF TQQQ questa settimana saranno i prossimi dati sull'inflazione al consumo negli Stati Uniti e i verbali del FOMC. Questi eventi forniranno maggiori informazioni sulla prossima azione della Fed.

Stagione degli utili aziendali

Il catalizzatore più importante per il fondo TQQQ sarà la prossima stagione degli utili, che inizierà venerdì, quando società come JPMorgan, Wells Fargo, Blackrock, Bank of New York Mellon e Fastenal pubblicheranno i loro risultati.

Le aziende tecnologiche come Taiwan Semiconductor, Netflix e ASML pubblicheranno i loro risultati finanziari la prossima settimana. Taiwan Semi e ASML sono importanti perché sono spesso viste come indicatori del più ampio settore tecnologico.

Altre grandi aziende tecnologiche come Microsoft, Google, Tesla, Meta Platforms e Amazon pubblicheranno i loro guadagni la settimana successiva.

I ricavi di Taiwan Semiconductor possono essere un buon indicatore delle prestazioni di Nvidia e AMD, poiché si tratta della più grande azienda di produzione a livello mondiale.

FactSet stima che le aziende S&P 500 riporteranno una crescita degli utili annualizzati del 4,2%. Sebbene questo tasso di crescita sarà inferiore al secondo trimestre, segnerà il quinto trimestre consecutivo di crescita positiva degli utili.

Si prevede che il settore tecnologico registrerà il più alto tasso di crescita annualizzato, aiutato da Nvidia, il cui fatturato dovrebbe attestarsi a 32 miliardi di dollari. Includendo Nvidia, il settore tecnologico crescerà del 15,2%. Senza di essa, gli analisti prevedono che la sua crescita sarà del 7,9%.

Elezioni USA in arrivo

L'altro grande catalizzatore per l'ETF TQQQ saranno le prossime elezioni statunitensi di novembre. Mentre il fondo potrebbe avere una certa volatilità prima delle elezioni, la storia suggerisce che le azioni spesso salgono dopo.

Questa ripresa avviene mentre gli investitori abbracciano una nuova normalità riguardo alla prossima amministrazione. Inoltre, i dati mostrano che le azioni vanno bene indipendentemente da chi è alla Casa Bianca. Inoltre, il fondo probabilmente andrà bene quando il nuovo presidente inizierà a formare la sua amministrazione.

I sondaggi mostrano che Donald Trump e Kamala Harris hanno le stesse possibilità di vincere le elezioni, il che significa che il vincitore potrebbe sorprendere il mercato, portando a una certa volatilità. Come ricorderete, le azioni sono crollate bruscamente dopo che Trump ha vinto le elezioni del 2016 e poi sono rimbalzate.

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L'ETF TQQQ ha un andamento tecnico rialzista

Grafico TQQQ di TradingView

Anche TQQQ ha un catalizzatore tecnico rialzista. Il fondo ha formato un pattern di croce dorata a settembre dell'anno scorso e da allora ha registrato un forte rimbalzo.

Ha anche formato un pattern grafico a tazza e manico, uno dei segnali rialzisti più popolari del mercato. Il recente ritiro faceva parte della sezione manico.

L'indicatore MACD è rimasto sopra il punto neutro, mentre il Relative Strength Index (RSI) rimane sopra la linea neutra di 50.

Pertanto, il fondo continuerà probabilmente a salire nel breve termine. La maggior parte del rialzo sarà confermato se si muoverà sopra il punto di resistenza chiave a $ 84,75, il lato superiore del pattern a tazza. Se ciò accade, il prossimo punto da tenere d'occhio sarà a $ 100.

La visione rialzista non sarà più valida se l'ETF scenderà al di sotto del limite inferiore della sezione maniglia a 50 $.