Le azioni Tesla rimbalzano del 3% dopo il sell-off di venerdì: cosa lo ha causato?

Le azioni Tesla TSLA sono salite nelle contrattazioni mattutine di lunedì, mentre gli investitori guardavano a una settimana cruciale per l'impero imprenditoriale di Elon Musk, con l'attesa IPO di SpaceX destinata a dominare l'attenzione.

Le azioni del produttore di veicoli elettrici sono salite di circa il 3% a $403,65 nelle prime contrattazioni, recuperando parte del terreno perso dopo il forte calo della fine della scorsa settimana.

Il mercato più ampio è stato anch'esso in rialzo. L'S&P 500 ha guadagnato lo 0,7%, mentre il Nasdaq Composite è salito dell'1,2%.

Il Dow Jones Industrial Average è salito di 159 punti, pari allo 0,3%.

Il rimbalzo segue una seduta difficile di venerdì, quando le azioni Tesla hanno perso il 6,6%.

Il calo è avvenuto mentre i titoli tecnologici in generale sono stati oggetto di una vendita dopo che un rapporto sull'occupazione statunitense più forte del previsto ha alimentato timori che i tassi d'interesse possano rimanere elevati o addirittura salire. Il Nasdaq Composite è sceso del 4,2% durante la seduta.

IPO di SpaceX al centro dell'attenzione

Questa settimana l'attenzione degli investitori è sempre più concentrata su SpaceX, l'azienda di razzi, AI e satelliti guidata anch'essa dall'amministratore delegato di Tesla, Elon Musk.

Si prevede che SpaceX fisserà il prezzo della sua IPO da record giovedì, rendendola una delle offerte pubbliche più seguite dell'anno.

Tesla e SpaceX sono sempre più interconnesse attraverso collaborazioni in ambiti come le applicazioni dell'intelligenza artificiale e la produzione di semiconduttori.

Le speculazioni su una possibile fusione tra le due società sono inoltre persistite nei mercati predittivi.

Secondo l'attività di scommesse citata da Kalshi, i partecipanti assegnano attualmente una probabilità del 50% a una fusione prima di maggio 2027. Su Polymarket, le quote implicano una probabilità del 43% di una fusione prima della fine del 2026.

Le vendite in Cina tornano in crescita

Tesla ha inoltre ricevuto sostegno da dati sulle vendite in miglioramento in Cina.

Le vendite al dettaglio di veicoli Tesla in Cina sono aumentate del 22,5% su base annua a maggio, raggiungendo 47.281 veicoli, secondo i dati pubblicati lunedì dalla China Passenger Car Association.

Il risultato ha segnato il primo aumento su base annua delle vendite al dettaglio di Tesla in Cina da febbraio e ha interrotto un periodo di due mesi di cali annui.

I volumi retail erano diminuiti di circa il 24% a marzo e di circa il 10% ad aprile prima di tornare a crescere a maggio.

La cifra di maggio ha inoltre rappresentato un miglioramento significativo rispetto al mese precedente. Le vendite al dettaglio nazionali sono aumentate dell'82,2% rispetto alle 25.956 vetture di aprile.

Sebbene le vendite di maggio restassero al di sotto delle 56.107 vetture vendute da Tesla a marzo, superavano il livello di febbraio di 38.206 unità di circa il 24%.

Le ultime cifre suggeriscono che Tesla potrebbe stabilizzarsi in uno dei suoi mercati globali più importanti dopo aver affrontato una crescente competizione da parte dei produttori cinesi di veicoli elettrici.

JPMorgan migliora il giudizio su Tesla

Il sentimento degli investitori ha anche ricevuto un impulso da un cambiamento di rating di JPMorgan.

La banca venerdì ha aggiornato il rating di Tesla a Neutral da Underweight, ponendo fine a una posizione ribassista che aveva mantenuto da luglio 2023.

L'analista Rajat Gupta ha citato la catena di approvvigionamento verticalmente integrata di Tesla e le crescenti capacità nell'intelligenza artificiale come ragioni chiave per il cambiamento.

Gupta ha affermato che l'interazione tra i diversi segmenti aziendali di Tesla, comprese le attività automobilistiche e le iniziative di robotica, resta sottovalutata dagli investitori.

"Usare gli impianti di produzione di celle e veicoli come banco di prova per Optimus/Humanoids non dovrebbe solo ridurre [i costi] per il business automobilistico di base, ma, cosa più importante, aiutare a convalidare il prodotto su scala industriale," ha scritto Gupta in una nota agli investitori.