Prognose voor SCHD en VYM ETF's voor november 2024

De Schwab US Dividend Equity (SCHD) en de Vanguard High Dividend Yield (VYM) ETF's zijn de afgelopen dagen teruggevallen. Het VYM-fonds daalde naar een dieptepunt van $ 127,78, een daling van meer dan 3% ten opzichte van het hoogste punt dit jaar.

SCHD, een van de populairste fondsen op de markt, is gedaald van $ 28,90 in oktober naar $ 28,2.

Deze fondsen hebben het dit jaar goed gedaan, met het VYM-fonds dat met 14,47% steeg en het SCHD dat met 11,2% steeg. Ze presteerden desondanks slechter dan de bredere fondsen zoals de Invesco QQQ (QQQ) en de Vanguard S&P 500 ETF (VOO).

Amerikaanse verkiezingen en de impact ervan

Een van de belangrijkste katalysatoren voor de SCHD- en VYM-ETF's zijn de komende Amerikaanse verkiezingen, die dinsdag plaatsvinden.

Uit de laatste peilingen blijkt dat de verkiezingsuitslagen nipt zullen zijn. Donald Trump en Kamala Harris staan in de meeste swing states gelijk.

Trump heeft beloofd om grote belastingverlagingen door te voeren en regelgeving te versoepelen, wat positief is voor het bedrijfsleven in Amerika. Zijn tarieven en het risico op een handelsoorlog zullen een impact hebben op topbedrijven, met name die met blootstelling aan China.

Harris zal daarentegen meer een voortzettingspresident zijn. Haar campagne heeft zich gericht op klimaat- en huisvestingsproblemen. Ze heeft ook gezinspeeld op belastingverhogingen, met haar plan om het vennootschapsbelastingtarief van 21% naar 28% te verhogen.

Wat wel duidelijk is, is dat de twee presidentskandidaten over het algemeen slecht zullen zijn voor Amerika, omdat ze de torenhoge schuldenlast niet hebben aangepakt. Gegevens tonen aan dat Trumps beleid meer dan $ 7,5 biljoen aan de schuld zal toevoegen, terwijl Harris $ 3,5 biljoen zal toevoegen.

Een ander duidelijk ding, gebaseerd op de geschiedenis, is dat aandelen het goed doen na een verkiezing, omdat beleggers vaak het nieuwe normaal omarmen. Daarom is het waarschijnlijk dat de VYM en SCHD ETF's het goed zullen doen in november.

Lees meer: SCHD: Blue chip SWAN ETF bereidt zich voor op 2 cruciale gebeurtenissen

Rentetarieven van de Federal Reserve

De andere katalysator voor de twee ETF's en de Amerikaanse markten in het algemeen zal de Federal Reserve zijn, waarvan verwacht wordt dat zij op 7 november haar rentebesluit bekendmaakt.

De obligatiemarkt wijst op een potentieel agressieve Federal Reserve, waarbij de tien- en dertigjarige obligaties het hoogste punt in maanden hebben bereikt.

De beslissing van volgende week zal worden beïnvloed door de komende non-farm payroll (NFP) data, die meer kleur zullen geven aan de arbeidsmarkt. Een zwak NFP-cijfer zal wijzen op een meer dovish Federal Reserve in de vergadering van volgende week.

Amerikaanse aandelen zullen het waarschijnlijk goed doen, ongeacht wat de Fed volgende week doet, omdat het pad van renteverlagingen in 2024 duidelijk is.

Bedrijfswinsten vooruit

De SCHD en VYM ETF's hebben de afgelopen weken gereageerd op verschillende bedrijfsresultaten. Grote Amerikaanse banken zoals Goldman Sachs, JPMorgan en Morgan Stanley publiceerden resultaten die aanzienlijk beter waren dan verwacht.

Een rapport dat vorige week door FactSet werd uitgebracht, toonde aan dat de winstgroei van bedrijven 3,6% was. Deze resultaten waren van 37% van de bedrijven in de S&P 500, wat duidt op het vijfde opeenvolgende kwartaal van winstgroei.

De belangrijkste bedrijven in de VS, zoals Alphabet, Microsoft, Amazon en Meta Platforms, hebben allemaal hun winstrapport gepubliceerd.

Deze bedrijven zijn echter niet opgenomen in de VYM- en SCHD-ETF's en veel van hun belanghebbenden zullen hun resultaten deze maand publiceren.

De eerste grote namen die we in de gaten moeten houden, zijn oliegiganten als ExxonMobil en Chevron. Zij publiceren vrijdag hun resultaten.

Andere grote namen die op 1 november hun debuut maken, zijn Church & Dwight, T. Rowe Price, Charter Communications en Cardinal Health.

Meer bedrijven in de fondsen, zoals Qualcomm, Gilead Sciences, CVS Health, Apollo Global en Archer-Daniel Midlands, zullen hun winstcijfers bekendmaken.

De andere potentiële katalysator voor de SCHD en VYM ETF's zullen de vervagende geopolitieke kwesties zijn, met name in het Midden-Oosten. Israëls reactie op de rakettenbarrage van Iran was relatief gedempt, aangezien het niet ging om zijn nucleaire en olie-infrastructuur.

Dit betekent dat de spanningen in november verder zullen afnemen, wat de olieprijzen zou kunnen drukken, wat positief is voor de aandelenkoersen.

Lees meer: Bent u dol op de SCHD ETF? CLM en CRF zijn alternatieven met een beter rendement

Vooruitzichten voor SCHD en VYM

SCHD-grafiek van TradingView

De SCHD en de VYM ETF's zijn over het algemeen sterk gecorreleerd, zoals blijkt uit hun recente terugtrekking. Op de dagelijkse grafiek hierboven zien we dat de SCHD ETF boven de stijgende trendlijn is gebleven die de laagste schommelingen sinds 14 juni verbindt.

Het fonds blijft bovendien boven de 50-daagse exponentiële voortschrijdende gemiddelden, wat betekent dat de bulls de controle hebben.

Daarom zal het fonds waarschijnlijk herstellen, aangezien de bulls mikken op de hoogste stand van dit jaar van $ 28,92. Een beweging boven dat niveau zal het fonds zien stijgen naar het belangrijke weerstandspunt van $ 30.

De VYM ETF heeft ook een vergelijkbare prijsactie als het SCHD-fonds. Het is ook boven het 50-daags voortschrijdend gemiddelde gebleven en heeft een stijgende trendlijn, wat wijst op meer winsten.