Oto dlaczego akcje Plus500, CMC Markets i IG Group szybują w górę

Notowane na giełdzie w Wielkiej Brytanii spółki Forex i kontrakty CFD radzą sobie w tym roku dobrze, ponieważ miesięczne wolumeny rosną, a ich działania mające na celu redukcję kosztów działają. Cena akcji Plus500 (PLUS) wzrosła w ciągu ostatnich sześciu kolejnych miesięcy i w 9 z ostatnich 10 miesięcy. W tym roku wzrosła o ponad 68% i osiągnęła swój najwyższy poziom wszech czasów.

Cena akcji IG Group (IGG) również gwałtownie wzrosła w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, w tym roku wzrosła o ponad 31%, a od najniższego poziomu osiągniętego w 2023 r. wzrosła o prawie 70%.

Podobnie akcje CMC Markets (CMCX) wzrosły o ponad 293% od swoich minimów z 2023 r. W tym roku wzrosły o ponad 200% i są o 30% poniżej swojego najwyższego poziomu wszech czasów wynoszącego 472,5 pensa, który osiągnęły w 2021 r. Te trzy firmy mają kapitalizację rynkową wynoszącą 2 mld funtów, 3,63 mld funtów i 925 mln funtów.

Przejęcie Hargreaves Lansdown

Jednym z głównych powodów gwałtownego wzrostu cen tych akcji było niedawne przejęcie Hargreaves Lansdown przez konsorcjum firm private equity pod przewodnictwem CVC Capital Partners.

Wykup doprowadził do gwałtownego wzrostu liczby powiązanych spółek, gdyż wzrosło prawdopodobieństwo, że one również staną się celem przejęcia.

Oprócz tych brokerów, w ostatnich miesiącach wzrosły również akcje takich spółek jak St. James Place i Abrdn, co było spowodowane rosnącymi nadziejami na kolejne wykupy.

Akcje również wzrosły zgodnie z wynikami innych brokerów. W Stanach Zjednoczonych Robinhood Markets również wzrósł o ponad 80% w tym roku.

Silne wyniki finansowe

Te akcje radziły sobie dobrze, ponieważ globalny rynek finansowy pozostaje dynamiczny. W Wielkiej Brytanii indeks FTSE 100 osiągnął rekordowy poziom. Podobnie w Europie większość indeksów, takich jak CAC 40 i indeks DAX, osiągnęły rekordowe poziomy.

Podobne działanie miało miejsce w Stanach Zjednoczonych, gdzie Nasdaq 100, S&P 500 i Dow Jones gwałtownie wzrosły. Rynek Forex również odnotowuje silną aktywność rynkową, ponieważ dolar amerykański spada w stosunku do większości walut.

W większości przypadków firmy maklerskie radzą sobie dobrze, gdy na rynkach kluczowych aktywów finansowych panuje silna atmosfera, ponieważ prowadzi to do większego popytu.

Najnowsze wyniki finansowe pokazały, że ich wyniki zaczynają się poprawiać. Roczny przychód IG Group wyniósł 987 milionów funtów, co stanowi spadek w porównaniu z 1,02 miliarda funtów w roku fiskalnym 2023. W tym samym okresie zysk przed opodatkowaniem spadł do 400 milionów funtów, a liczba aktywnych klientów spadła do 346 tysięcy.

Mimo to zarząd uważa, że przygotował firmę do dobrych wyników w przyszłości. Na przykład w październiku firma zdecydowała się zwolnić 10% wszystkich pracowników, aby zaoszczędzić gotówkę. IG Group ogłosiło skup akcji o wartości 150 mln funtów i zwiększenie dywidendy do 46,2 pensa.

Tymczasem Plus500 nadal działał na pełnych obrotach w tym roku. Jego przychody w pierwszej połowie roku wzrosły o około 8% do ponad 398 milionów funtów, a EBITDA wyniosło 183 miliony funtów, co stanowi wzrost o 6% w porównaniu z tym samym momentem w zeszłym roku.

Podobnie jak IG Group, Plus500 nadal zwraca gotówkę akcjonariuszom. Zapowiedział zwroty w wysokości 185 mln funtów, z odkupem akcji w wysokości 110 mln dolarów i dywidendami w wysokości 75,5 mln dolarów. Jest to dodatek do 175 mln dolarów ogłoszonych wcześniej w tym roku.

To duże liczby dla firmy wycenianej na około 2 miliardy dolarów. Przez lata zwróciła akcjonariuszom 2,3 miliarda dolarów od czasu wejścia na giełdę.

CMC Markets również radziło sobie dobrze w tym roku. Najnowsze wyniki pokazały, że miał ponad 266 870 klientów.

Jego dochód z obrotu wyniósł ponad 259,1 mln funtów w ostatnim roku obrotowym, po czym nastąpił przychód netto z inwestycji w wysokości 34 mln funtów. Ponadto skorzystał na stopach procentowych, ponieważ jego dochód z odsetek wyniósł 35 mln funtów. Łącznie dochód operacyjny netto wzrósł do 332 mln funtów w roku obrotowym 2024 z 288 mln funtów rok wcześniej.

Perspektywy dla IG Group, Plus500 i CMC Markets

Wierzymy, że IG Group, Plus500 i CMC Markets będą nadal dobrze prosperować w tym roku, zwłaszcza teraz, gdy w kluczowych krajach spodziewany jest spadek stóp procentowych.

W idealnym przypadku niskie stopy procentowe przekładają się na lepsze wyniki na rynku akcji i kryptowalut, ponieważ więcej osób rezygnuje z inwestycji w aktywa trwałe.

Ponadto akcje tych trzech spółek zyskują na wartości, ponieważ analitycy uważają, że są niedowartościowane.

Istnieje jednak ryzyko, że wszystkie staną się wysoce wykupione, co oznacza, że inwestorzy mogą zacząć realizować zyski. Wskaźnik siły względnej (RSI) CMC Markets utworzył niedźwiedzią dywergencję i znajduje się w punkcie wykupienia 70. Dlatego akcje muszą wzrosnąć powyżej kluczowego punktu oporu na poziomie 345p, aby kontynuować rajd.

Wskaźnik RSI IG Group na wykresie tygodniowym przesunął się do ekstremalnie wykupionego punktu 80, podczas gdy Plus500 znajduje się na poziomie 85. Istnieje zatem ryzyko, że w najbliższym czasie nastąpi krótka korekta.