Kontrakty na Dow rosną o 116 pkt: 5 rzeczy przed otwarciem rynku

Kontrakty terminowe na amerykańskie indeksy akcji nieznacznie zwyżkowały w piątek, gdy inwestorzy przetwarzali silne wyniki Apple i korzystali z efektu po wyjątkowym rajdzie w kwietniu, który zapewnił S&P 500 najlepszy miesięczny wynik od ponad pięciu lat.

Zyski były jednak ograniczone przez gwałtowną wyprzedaż Roblox po radykalnym obniżeniu prognoz, utrzymująco wysokie ceny ropy związane z konfliktem USA–Iran oraz sezonowy kalendarz, który historycznie przynosi słabsze stopy zwrotu dla rynków akcji od maja.

5 rzeczy, które warto wiedzieć przed otwarciem Wall Street

1. Futures utrzymują zyski po rekordowym zamknięciu w kwietniu

S&P 500 futures poszły w górę o 0.13%, Dow futures zyskały około 0.2% (ok. 116 punktów), podczas gdy Nasdaq 100 futures spadły o 0.13%.

Ruchy nastąpiły po mocnej sesji w czwartek, gdy S&P 500 wzrósł o 1.02% i zamknął się powyżej progu 7,200 punktów po raz pierwszy, Nasdaq zyskał 0.89%, a Dow dodał 790 punktów.

W ujęciu miesięcznym S&P 500 zyskał 10.4% — to najsilniejszy kwiecień od listopada 2020 r. — Nasdaq wzrósł o 15.3%, co jest jego najlepszym miesiącem od kwietnia 2020 r., a Dow poszedł w górę o 7.14%, notując największy miesięczny wzrost od listopada 2024 r.

2. Apple przebija prognozy przychodów, ale sygnalizuje rosnące koszty pamięci

Apple reported fiscal second-quarter revenue of $111.2 billion, czyli o 17% więcej rok do roku i powyżej prognoz analityków; zysk przypadający na akcję wyniósł $2.01, bijąc oczekiwania na poziomie $1.95.

Przychody z iPhone’a wzrosły o 22% do około $57 billion, ustanawiając rekord dla kwartału marcowego, a segment Services osiągnął historyczny poziom blisko $31 billion.

Akcje wzrosły około 3% w handlu przedrynkowym w piątek.

3. Roblox gwałtownie traci po obniżeniu prognoz; Reddit rośnie

Roblox gwałtownie spadł w handlu pozasesyjnym — o około 21% — po tym jak platforma gier internetowych obniżyła prognozę rocznych bookings do przedziału $7.33 billion–$7.6 billion z poprzedniego zakresu $8.28 billion–$8.55 billion.

Obniżka wynikała z niższego zaangażowania użytkowników po wprowadzeniu ograniczeń wiekowych na platformie, które zmniejszyły liczbę aktywnych użytkowników dziennie i wygenerowały negatywne recenzje w sklepach z aplikacjami, a do tego doszły negatywne skutki serii ugód stanowych związanych z ochroną dzieci.

W przeciwieństwie do tego Reddit zanotował silny wzrost po tym, jak firma przekazała optymistyczne perspektywy przychodów kwartalnych, z prognozą na drugi kwartał powyżej oczekiwań Wall Street.

4. Ropa pozostaje przeszkodą, choć spółki energetyczne wspierają rynek

Ceny ropy wzrosły w piątek po burzliwej sesji w czwartek, podczas której kontrakt Brent na czerwiec osiągnął czteroletnie maksimum na poziomie $126.41 za baryłkę, zanim ustabilizował się na $114.01; kontrakt na lipiec wzrósł o 1.11% do $111.63 we wczesnym handlu azjatyckim.

Chociaż akcje sektora energetycznego były jednym z głównych motorów kwietniowego rajdu obejmującego szeroki rynek, wysokie ceny ropy nadal komplikują makrootoczenie, utrzymując inflację powyżej celu w kluczowych gospodarkach i umacniając niechęć banków centralnych do cięcia stóp procentowych.

5. Wzorce sezonowe zwiększają ostrożność

Sam kalendarz może stanowić dodatkowe wyzwanie.

Od 1945 r. S&P 500 średnio zyskuje około 2% w okresie od maja do października, w porównaniu z około 7% od listopada do kwietnia — rozbieżność, która dała początek popularnej maksymie „sprzedaj w maju”.

W obliczu wejścia rynków w ten historycznie słabszy okres przy wysokich wycenach, uzasadnione może być bardziej selektywne podejście.