Wieczorny przegląd: Złoto bije 2-miesięczne maksimum, Supermicro rośnie po wynikach

Rynek dostarczył kolejną burzliwą sesję w środę, gdy inwestorzy reagowali na łagodniejsze niż obawiano się dane o inflacji w USA, nowe doniesienia w dziedzinie sztucznej inteligencji oraz wyniki korporacyjne.

Złoto wzrosło do najwyższego poziomu od ponad dwóch miesięcy po tym, jak inflacja spełniła oczekiwania, natomiast Bitcoin osłabił się mimo zmniejszenia zakładów na podwyżki stóp.

Akcje Super Micro Computer gwałtownie wzrosły po publikacji wyników lepszych niż oczekiwano i optymistycznych prognoz, natomiast akcje SpaceX odbiły się, gdy Elon Musk przedstawił ambitne plany dotyczące działalności AI firmy.

Ceny złota rosną, gdy inflacja podtrzymuje nadzieje na przerwę Fedu

Złoto wzrosło do najwyższego poziomu od ponad dwóch miesięcy po tym, jak inflacja konsumencka w USA okazała się zgodna z oczekiwaniami, co wzmocniło oczekiwania, że Federal Reserve może pozostawić stopy procentowe bez zmian we wrześniu.

Notowania spot złota zyskały 1% do $4,412.68 za uncję po wcześniejszym sięgnięciu najsilniejszego poziomu od 5 czerwca. Kontrakty terminowe na złoto w USA zakończyły sesję 0,73% wyżej na poziomie $4,473.

W lipcu ceny konsumpcyjne wzrosły o 0,1% m/m i o 3,4% w ujęciu rocznym, zgodnie z prognozami ekonomistów po czerwcowym spadku o 0,4%.

Według danych CME FedWatch, inwestorzy ograniczyli prawdopodobieństwo podwyżki we wrześniu do około 40% po raporcie o inflacji, z 46% przed publikacją danych.

Ryzyka geopolityczne również pozostały w centrum uwagi po odrębnych atakach na żeglugę z udziałem USA i Huti z Jemenu powiązanych z Iranem, które zwiększyły niepewność wokół konfliktu z Iranem.

Cena Bitcoina spada mimo łagodniejszych oczekiwań co do podwyżek stóp

Bitcoin handlował się poniżej $63,300 mimo danych o inflacji, które w dużej mierze potwierdziły oczekiwania utrzymania przez Fed stabilnej polityki.

Kryptowaluta straciła wcześniejsze wzrosty, mimo że łagodniejsza inflacja i słabsze dane z rynku pracy wzmocniły argumenty za utrzymaniem stóp bez zmian.

Uwagę przeniesiono teraz na czwartkowy raport o indeksie cen producenckich.

Tymczasem uczestnicy rynku pozostawali ostrożni w ocenie technicznego obrazu Bitcoina. Analityk Rekt Capital ostrzegł, że powtarzające się odbicia od poziomu $63,000 nadal słabną.

"Wyraźne jest stopniowe osłabianie wsparcia w okolicach ~$63k (pomarańczowy). 6.27% --> 5.83% --> 3.18% --> and now 1.15% thus far," he wrote.

"W pewnym momencie odbicia staną się tak słabe, że podłoga po prostu się przełamie."

Wyniki Super Micro wspierają akcje infrastruktury AI

Akcje Super Micro Computer poszybowały w górę o 19% po tym, jak producent serwerów AI opublikował kwartalne wyniki przewyższające oczekiwania Wall Street i przedstawił silniejsze od oczekiwań prognozy przychodów.

Skorygowany zysk na akcję osiągnął $1.70, a skorygowana marża brutto poprawiła się do 17.6%, znacznie powyżej wcześniejszej prognozy spółki.

Przychody niemal się podwoiły do $11.1 billion w porównaniu z rokiem wcześniej, choć nieznacznie nie spełniły szacunków analityków.

Spółka prognozowała przychody w pierwszym kwartale w przedziale $14.5 billion to $15.5 billion oraz przychody fiskalne 2027 na $65 billion to $72 billion, wyraźnie powyżej oczekiwań Wall Street.

Kierownictwo podało również, że spółka zabezpieczyła więcej niż >$60B w nowych zamówieniach w kwartale czerwcowym i weszła w rok fiskalny 2027 z rekordowym portfelem zamówień, chociaż część przychodów została opóźniona, ponieważ klienci wciąż zabezpieczali zasilanie, chłodzenie i infrastrukturę sieciową.

Inwestorzy również analizowali wpływ wcześniej ogłoszonego przez Supermicro programu finansowania o wartości $7 billion, który obejmuje akcje zwykłe i instrumenty powiązane z kapitałem, mające pomóc sfinansować zakupy komponentów związanych z AI.

Pozytywne wyniki podniosły szerszy sektor sprzętu AI — akcje Micron, SK Hynix, SanDisk i Western Digital odnotowały silne wzrosty.

Akcje SpaceX odbijają po tym, jak Musk przedstawił wizję AI

Akcje SpaceX wzrosły ok. 9% po tym, jak CEO Elon Musk przedstawił ambitną wizję sztucznej inteligencji podczas spotkania z pracownikami, co pomogło akcji odbić powyżej ceny IPO.

Musk argumentował, że AI wkrótce może stać się największym źródłem przychodów spółki.

"Probably our AI revenue — not probably, definitely — our AI revenue will exceed all other SpaceX revenue probably in September, like next month," Musk said.

"And will significantly exceed all other SpaceX revenue in the fourth quarter," he added.

Musk omówił także plany integracji Grok z operacjami SpaceX.

"We're going to be training Grok on the sum total of all SpaceX information," Musk said. "So in a way, it'll be trained on you."

Dodał, że pracownicy SpaceX będą "the parents of the AI."

Komentarze pojawiły się, gdy Morgan Stanley potwierdził rekomendację Overweight oraz cenę docelową $300 dla SpaceX. Analityk Adam Jonas stwierdził, że dalsze postępy w inicjatywach AI spółki mogłyby znacząco zwiększyć jej wycenę.

"As investors see more breadcrumbs on the Cursor/Grok story, we see potential for the implied valuation discount on SpaceX's AI business to lift, driving potentially substantial appreciation of the stock," Jonas wrote.